CoordenaÃÃo de AperfeiÃoamento de Pessoal de NÃvel Superior / The present study uses linear and non-linear diffusion index models to produce one-stepahead forecast of quarterly Brazilian GDP growth rate. Diffusion index models are like dynamic factors models. These factors are latent variables that represent a common property from the explanatory variables, then allowing a considerably reduction of its number in econometric models elaborated to attend the main objective of this work. The non-linear diffusion index models used in this thesis are not only parsimonious ones, but also they try to capture economic cycles using for this goal a Threshold diffusion index model and a Markov-Switching diffusion index model. The former is used, besides for forecasting purpose, also to test if there is a non-linear pattern in the quarterly Brazilian GDP growth rate. / Esta Tese estuda modelos lineares e nÃo lineares de Ãndices de difusÃo para prever, em um perÃodo à frente, a taxa de crescimento trimestral do PIB brasileiro. Os modelos de Ãndice de difusÃo assemelham-se aos modelos de fatores dinÃmicos. Estes fatores sÃo variÃveis nÃo observÃveis e representam uma caracterÃstica em comum Ãs variÃveis explicativas, permitindo a reduÃÃo significativa do nÃmero dessas no modelo economÃtrico proposto para atender o objetivo principal deste trabalho. AlÃm de parcimoniosos, os modelos utilizados nesta Tese se propÃem a capitar as fases de recessÃo e expansÃo econÃmica, atravÃs de modelos nÃo lineares do tipo Threshold Effect e Markov-Switching, servindo o primeiro destes dois para testar a hipÃtese de que existe nÃo linearidades na variÃvel sob estudo.
| Identifer | oai:union.ndltd.org:IBICT/oai:www.teses.ufc.br:1159 |
| Date | 05 May 2005 |
| Creators | Roberto Tatiwa Ferreira |
| Contributors | Luiz Ivan de Melo Castelar, Emerson LuÃs Lemos Marinho, Almir Bittencourt da Silva, Paulo de Melo Jorge Neto, Marcelo Lettieri Siqueira |
| Publisher | Universidade Federal do CearÃ, Programa de PÃs-GraduaÃÃo em Economia - CAEN, UFC, BR |
| Source Sets | IBICT Brazilian ETDs |
| Language | English |
| Detected Language | English |
| Type | info:eu-repo/semantics/publishedVersion, info:eu-repo/semantics/doctoralThesis |
| Format | application/pdf |
| Source | reponame:Biblioteca Digital de Teses e Dissertações da UFC, instname:Universidade Federal do Ceará, instacron:UFC |
| Rights | info:eu-repo/semantics/openAccess |
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