背景與目的：
企業授信於銀行總資產中，佔有極高之比重，授信品質並攸關銀行生存榮枯之命脈。然而，在企業經營之過程中，潛藏許多可能導致企業發生信用違約之原因，若能從中找出違約預測因子，用以建構預測違約發生之信用風險模型，俾使快速準確的檢測授信對象之信用風險，及早採取防範或補救措施，將能有效降低逾期放款及呆帳，提高銀行授信品質。
違約案例分析：
本研究彙整國內某銀行所發生實際違約案件，從違約案例中，探討違約發生之原因，經歸納出影響違約發生之因子，除「台灣企業信用風險指標（TCRI）」外，尚包括「董監事質設比率」、「長期投資佔淨值之比率」、「利息保障倍數」、「償債比率」四項變數，可作為預測違約之因子。
研究對象與方法：
本研究對象，係自民國84年至93年止十年間國內上市櫃公司及公開發行公司，針對研究期間內發生違約之公司，取40件作為違約樣本，再配以400件TCRI評等為7~9等屬高度風險之正常公司，觀察「TCRI評等」、「董監事質設比率」、「長期投資佔淨值之比率」、「利息保障倍數」及「償債比率」各變數之預測效果如何。其次，再擴大研究樣本，將40家違約公司配以由TCRI評等1至9等按各評等所佔比率抽樣取出之400家正常公司，檢視該檢測是否可適用於一般狀況。研究方法方面，採用羅吉斯迴歸法進行分析，將「董監事質設比率」、「長期投資佔淨值之比率」、「利息保障倍數」及「償債比率」各變數加入「TCRI評等」之後所形成之模型，檢測違約預測能力是否有所提升。
研究結果與結論：
經實證結果得之，「董監事質設比率」、「長期投資佔淨值之比率」、「利息保障倍數」及「償債比率」四項變數均可做為違約預測因子，得用以輔助「TCRI評等」，增強信用風險模型之違約預測能力；若能將該四項因子納入模型，將可建立一套更為完整與準確的違約預測模型，以達到預先防範之功能。
| Identifer | oai:union.ndltd.org:CHENGCHI/G0092932806 |
| Creators | 吳淑華 |
| Publisher | 國立政治大學 |
| Source Sets | National Chengchi University Libraries |
| Language | 中文 |
| Detected Language | Unknown |
| Type | text |
| Rights | Copyright © nccu library on behalf of the copyright holders |
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