Tese de Mestrado Integrado. Engenharia Electrotécnica e de Computadores. Área de Especialização de Energia. Faculdade de Engenharia. Universidade do Porto. 2012

Tese de Mestrado Integrado. Engenharia Eletrotécnica e de Computadores (Energia). Faculdade de Engenharia. Universidade do Porto. 2013

É crescente, tanto na academia quanto na prática de marketing, o interesse pela mensuração do retorno de investimentos em marketing e pelo cálculo do valor vitalício dos clientes ou customer equity. Recentemente, Rust, Lemon e Zeithaml (2004) desenvolvem um modelo que une estas duas profícuas linhas de pesquisa, propondo que a tão sonhada mensuração do retorno de investimentos em marketing com foco no longo prazo pode ser atingida utilizando-se como base os efeitos destes investimentos sobre o customer equity das empresas. A aplicação deste modelo permite também que opções estratégicas concorrentes sejam avaliadas com base no retorno financeiro projetado, o qual é operacionalizado como uma mudança no customer equity da empresa relativo à despesa necessária para produzir esta mudança. A mudança no customer equity da empresa é a mudança nos valores vitalícios de seus atuais e futuros clientes, somados entre todos os clientes na indústria. O valor vitalício de cada cliente é resultado da freqüência e quantidade média de compra e de padrões de troca de marca, combinados com a margem de contribuição da empresa. A matriz de troca de marca é estimada a partir de uma pesquisa survey de corte transversal, utilizando um modelo logit de escolha. Dada a importante contribuição deste modelo para o avanço das pesquisas na área de marketing metrics, esta dissertação consiste em uma replicação do modelo mensuração de retorno de investimentos em marketing de Rust, Zeithaml e Lemon (2004) no contexto brasileiro, o que foi operacionalizado através de sua aplicação no mercado de telefonia móvel celular do estado do Rio Grande do Sul. Com base nos resultados da aplicação do modelo pôde-se analisar os condutores que tem maior impacto na indústria de telefonia móvel do Rio Grande do Sul, comparar a performance de cada uma das operadoras em relação a cada um dos condutores e subcondutores de customer equity, calcular o customer equity das operadoras e projetar o retorno de investimentos a partir das melhorias geradas nos condutores. / The interest on measuring the return of investments in marketing and the calculation of customers’ lifetime value, or customer equity, is increasing amongst the academy as well as in the practice of marketing in the organizations. Recently, Rust, Lemon and Zeithaml (2004) developed a model that joined these two fruitful research lines, proposing that the so dreamed measurement of marketing investments return focused on long term can be reached trough the measurement of the effects of marketing investments on the company's customer equity. The application of this model also allows competing marketing strategy options to be traded off on the basis of projected financial return, which is operationalized as the change in a firm's customer equity relative to the incremental expenditure necessary to produce the change. The change in the firm's customer equity is the change in its current and future customers' lifetime values, summed across all customers in the industry. Each customer's lifetime value results from the frequency of category purchases, average quantity of purchase, and brand-switching patterns combined with the firm's contribution margin. The brand-switching matrix is estimated from cross-sectional survey data, using a logit choice model. Given the important contribution of this model to the advancement to the marketing metrics research field, this dissertation consists of a replication of the return on marketing investments model proposed by Rust, Zeithaml and Lemon (2004) in the Brazilian context, which was operationalized through its application in the mobile telecommunications market of the state of Rio Grande do Sul. Based on the results from the model's application the author was able to analyze the drivers that have the greatest impact in the mobile telecommunications industry of Rio Grande do Sul, to compare the drivers' performance with that of competitors' drivers and to project the return of investments from the improvements generated in the drivers.

É crescente, tanto na academia quanto na prática de marketing, o interesse pela mensuração do retorno de investimentos em marketing e pelo cálculo do valor vitalício dos clientes ou customer equity. Recentemente, Rust, Lemon e Zeithaml (2004) desenvolvem um modelo que une estas duas profícuas linhas de pesquisa, propondo que a tão sonhada mensuração do retorno de investimentos em marketing com foco no longo prazo pode ser atingida utilizando-se como base os efeitos destes investimentos sobre o customer equity das empresas. A aplicação deste modelo permite também que opções estratégicas concorrentes sejam avaliadas com base no retorno financeiro projetado, o qual é operacionalizado como uma mudança no customer equity da empresa relativo à despesa necessária para produzir esta mudança. A mudança no customer equity da empresa é a mudança nos valores vitalícios de seus atuais e futuros clientes, somados entre todos os clientes na indústria. O valor vitalício de cada cliente é resultado da freqüência e quantidade média de compra e de padrões de troca de marca, combinados com a margem de contribuição da empresa. A matriz de troca de marca é estimada a partir de uma pesquisa survey de corte transversal, utilizando um modelo logit de escolha. Dada a importante contribuição deste modelo para o avanço das pesquisas na área de marketing metrics, esta dissertação consiste em uma replicação do modelo mensuração de retorno de investimentos em marketing de Rust, Zeithaml e Lemon (2004) no contexto brasileiro, o que foi operacionalizado através de sua aplicação no mercado de telefonia móvel celular do estado do Rio Grande do Sul. Com base nos resultados da aplicação do modelo pôde-se analisar os condutores que tem maior impacto na indústria de telefonia móvel do Rio Grande do Sul, comparar a performance de cada uma das operadoras em relação a cada um dos condutores e subcondutores de customer equity, calcular o customer equity das operadoras e projetar o retorno de investimentos a partir das melhorias geradas nos condutores. / The interest on measuring the return of investments in marketing and the calculation of customers’ lifetime value, or customer equity, is increasing amongst the academy as well as in the practice of marketing in the organizations. Recently, Rust, Lemon and Zeithaml (2004) developed a model that joined these two fruitful research lines, proposing that the so dreamed measurement of marketing investments return focused on long term can be reached trough the measurement of the effects of marketing investments on the company's customer equity. The application of this model also allows competing marketing strategy options to be traded off on the basis of projected financial return, which is operationalized as the change in a firm's customer equity relative to the incremental expenditure necessary to produce the change. The change in the firm's customer equity is the change in its current and future customers' lifetime values, summed across all customers in the industry. Each customer's lifetime value results from the frequency of category purchases, average quantity of purchase, and brand-switching patterns combined with the firm's contribution margin. The brand-switching matrix is estimated from cross-sectional survey data, using a logit choice model. Given the important contribution of this model to the advancement to the marketing metrics research field, this dissertation consists of a replication of the return on marketing investments model proposed by Rust, Zeithaml and Lemon (2004) in the Brazilian context, which was operationalized through its application in the mobile telecommunications market of the state of Rio Grande do Sul. Based on the results from the model's application the author was able to analyze the drivers that have the greatest impact in the mobile telecommunications industry of Rio Grande do Sul, to compare the drivers' performance with that of competitors' drivers and to project the return of investments from the improvements generated in the drivers.

É crescente, tanto na academia quanto na prática de marketing, o interesse pela mensuração do retorno de investimentos em marketing e pelo cálculo do valor vitalício dos clientes ou customer equity. Recentemente, Rust, Lemon e Zeithaml (2004) desenvolvem um modelo que une estas duas profícuas linhas de pesquisa, propondo que a tão sonhada mensuração do retorno de investimentos em marketing com foco no longo prazo pode ser atingida utilizando-se como base os efeitos destes investimentos sobre o customer equity das empresas. A aplicação deste modelo permite também que opções estratégicas concorrentes sejam avaliadas com base no retorno financeiro projetado, o qual é operacionalizado como uma mudança no customer equity da empresa relativo à despesa necessária para produzir esta mudança. A mudança no customer equity da empresa é a mudança nos valores vitalícios de seus atuais e futuros clientes, somados entre todos os clientes na indústria. O valor vitalício de cada cliente é resultado da freqüência e quantidade média de compra e de padrões de troca de marca, combinados com a margem de contribuição da empresa. A matriz de troca de marca é estimada a partir de uma pesquisa survey de corte transversal, utilizando um modelo logit de escolha. Dada a importante contribuição deste modelo para o avanço das pesquisas na área de marketing metrics, esta dissertação consiste em uma replicação do modelo mensuração de retorno de investimentos em marketing de Rust, Zeithaml e Lemon (2004) no contexto brasileiro, o que foi operacionalizado através de sua aplicação no mercado de telefonia móvel celular do estado do Rio Grande do Sul. Com base nos resultados da aplicação do modelo pôde-se analisar os condutores que tem maior impacto na indústria de telefonia móvel do Rio Grande do Sul, comparar a performance de cada uma das operadoras em relação a cada um dos condutores e subcondutores de customer equity, calcular o customer equity das operadoras e projetar o retorno de investimentos a partir das melhorias geradas nos condutores. / The interest on measuring the return of investments in marketing and the calculation of customers’ lifetime value, or customer equity, is increasing amongst the academy as well as in the practice of marketing in the organizations. Recently, Rust, Lemon and Zeithaml (2004) developed a model that joined these two fruitful research lines, proposing that the so dreamed measurement of marketing investments return focused on long term can be reached trough the measurement of the effects of marketing investments on the company's customer equity. The application of this model also allows competing marketing strategy options to be traded off on the basis of projected financial return, which is operationalized as the change in a firm's customer equity relative to the incremental expenditure necessary to produce the change. The change in the firm's customer equity is the change in its current and future customers' lifetime values, summed across all customers in the industry. Each customer's lifetime value results from the frequency of category purchases, average quantity of purchase, and brand-switching patterns combined with the firm's contribution margin. The brand-switching matrix is estimated from cross-sectional survey data, using a logit choice model. Given the important contribution of this model to the advancement to the marketing metrics research field, this dissertation consists of a replication of the return on marketing investments model proposed by Rust, Zeithaml and Lemon (2004) in the Brazilian context, which was operationalized through its application in the mobile telecommunications market of the state of Rio Grande do Sul. Based on the results from the model's application the author was able to analyze the drivers that have the greatest impact in the mobile telecommunications industry of Rio Grande do Sul, to compare the drivers' performance with that of competitors' drivers and to project the return of investments from the improvements generated in the drivers.