Motivados pelo objetivo de maior transparência nas informações contábeis, redução dos custos tanto de capital quanto de adequação das demonstrações financeiras para outro conjunto de normas e atração de investimentos internacionais, o FASB e o IASB assinaram, em 2002, um memorando de entendimentos, no qual as entidades se comprometiam a desenvolver conjuntamente normas contábeis de alta qualidade que pudessem ser usadas no ambiente doméstico e internacional. Em novembro de 2006 foi publicada, como uma das atividades desse projeto, uma norma sobre a divulgação de informações por segmento, a IFRS 8. Tal publicação instigou uma discussão sobre o grau de interação que deveria ou não existir entre os critérios e normas contábeis que envolvem o processo de divulgação de informações contábeis para usuários externos, englobados pela contabilidade financeira, e os critérios e práticas utilizados para o processo de tomada de decisões dos gestores, acolhidos pela contabilidade gerencial. Há a orientação, nessa norma, para a divulgação de informações utilizando-se os critérios e métricas da contabilidade gerencial para ambos os públicos, interno e externo. Nesse sentido, este trabalho procurou analisar, dentro de um contexto de implementação da IFRS 8, a seguinte questão: Qual é o efeito da vinculação da contabilidade financeira à contabilidade gerencial na qualidade das informações financeiras e no nível de disclosure? Para isso, foram realizadas 17 entrevistas semiestruturadas com representantes dos principais grupos de stakeholders afetados pela publicação de uma norma internacional: preparadores, auditores, analistas de demonstrações financeiras e acadêmicos, no período de setembro e outubro de 2008. As entrevistas foram analisadas utilizando-se a estratégia de pesquisa denominada Grounded Theory e um software para pesquisas qualitativas, ATLAS/ti. Diante de uma realidade subjetiva, criada pela interação dos entrevistados, concluiu-se que o fornecimento de informações gerenciais, desde que conciliadas com a contabilidade financeira, promove um maior nível de disclosure e possibilita melhorias nas decisões econômicas e na capacidade de projeções, aumento no poder de negociação da empresa e uniformidade de práticas com os seus diferentes públicos. A divulgação de informações por segmentos, baseados em critérios gerenciais, exige, entretanto, um aumento de trabalho para elaboração, divulgação e auditoria, além de esbarrar em questões ligadas à confidencialidade da informação, dificuldade de análise e perda de comparabilidade. Este estudo contribui com a atual discussão sobre o processo de convergência contábil internacional, transparência e grau de divulgação de informações contábeis, além de cooperar com o debate dos conceitos que estão por trás da união entre contabilidade gerencial e societária. / Driven by the objetive of increased transparency in financial information, reduced costs both of capital as well as of adapting financial statements to a new set of standards - as well as by the attraction of international investments, FASB and IASB signed a memorandum of understanding, in 2002, according to which the entities agreed to work together to develop high quality accounting standards that could be applied to national and international settings. In November 2006, IFRS 8, a standard concerning the disclosure of information per segment, was issued as part of this project. This event led to a discussion about the level of interaction that should exist - or not - amongst the accounting criteria and standards that govern the process of disclosing accounting information to external users, served by financial accounting, and the criteria and practices used in the decision-making process employed by managers, served by management accounting. This standard supports the disclosure of information using the management accounting criteria and metrics for both internal and external users. In that sense, this paper aimed to analyze, within the context of the IFRS 8 implementation, the following question: What effect does integrating financial accounting into management accounting have upon the information quality and disclosure level? To that end, 17 semi-structured interviews were conducted with representatives of the main groups of stakeholders affected by the introduction of an international standard: preparers, auditors and analysts of financial statements and academics, between September and October 2008. The interviews were conducted using a research strategy named Grounded Theory, along with the ATLAS/ti software for qualitative research. Dealing with a subjective reality created by the interaction among the interviewees, the study concluded that providing management information, as long as conciliated with the financial accounting, promotes a greater disclosure level, improving economic decisions and forecasting capacity, increasing the company\'s negotiation power and consistency of practices with different publics. Notwithstanding, disclosing information per segment, based on management criteria, requires more preparation, issuance and auditing efforts, in addition to confronting issues such as information confidentiality, difficulty in analysis and loss of comparability. This study contributes to the current discussion about the process of international accounting convergence, transparency and disclosure level of financial information. It also adds to the debate surrounding the concepts behind the integration of management and financial accounting.

Motivados pelo objetivo de maior transparência nas informações contábeis, redução dos custos tanto de capital quanto de adequação das demonstrações financeiras para outro conjunto de normas e atração de investimentos internacionais, o FASB e o IASB assinaram, em 2002, um memorando de entendimentos, no qual as entidades se comprometiam a desenvolver conjuntamente normas contábeis de alta qualidade que pudessem ser usadas no ambiente doméstico e internacional. Em novembro de 2006 foi publicada, como uma das atividades desse projeto, uma norma sobre a divulgação de informações por segmento, a IFRS 8. Tal publicação instigou uma discussão sobre o grau de interação que deveria ou não existir entre os critérios e normas contábeis que envolvem o processo de divulgação de informações contábeis para usuários externos, englobados pela contabilidade financeira, e os critérios e práticas utilizados para o processo de tomada de decisões dos gestores, acolhidos pela contabilidade gerencial. Há a orientação, nessa norma, para a divulgação de informações utilizando-se os critérios e métricas da contabilidade gerencial para ambos os públicos, interno e externo. Nesse sentido, este trabalho procurou analisar, dentro de um contexto de implementação da IFRS 8, a seguinte questão: Qual é o efeito da vinculação da contabilidade financeira à contabilidade gerencial na qualidade das informações financeiras e no nível de disclosure? Para isso, foram realizadas 17 entrevistas semiestruturadas com representantes dos principais grupos de stakeholders afetados pela publicação de uma norma internacional: preparadores, auditores, analistas de demonstrações financeiras e acadêmicos, no período de setembro e outubro de 2008. As entrevistas foram analisadas utilizando-se a estratégia de pesquisa denominada Grounded Theory e um software para pesquisas qualitativas, ATLAS/ti. Diante de uma realidade subjetiva, criada pela interação dos entrevistados, concluiu-se que o fornecimento de informações gerenciais, desde que conciliadas com a contabilidade financeira, promove um maior nível de disclosure e possibilita melhorias nas decisões econômicas e na capacidade de projeções, aumento no poder de negociação da empresa e uniformidade de práticas com os seus diferentes públicos. A divulgação de informações por segmentos, baseados em critérios gerenciais, exige, entretanto, um aumento de trabalho para elaboração, divulgação e auditoria, além de esbarrar em questões ligadas à confidencialidade da informação, dificuldade de análise e perda de comparabilidade. Este estudo contribui com a atual discussão sobre o processo de convergência contábil internacional, transparência e grau de divulgação de informações contábeis, além de cooperar com o debate dos conceitos que estão por trás da união entre contabilidade gerencial e societária. / Driven by the objetive of increased transparency in financial information, reduced costs both of capital as well as of adapting financial statements to a new set of standards - as well as by the attraction of international investments, FASB and IASB signed a memorandum of understanding, in 2002, according to which the entities agreed to work together to develop high quality accounting standards that could be applied to national and international settings. In November 2006, IFRS 8, a standard concerning the disclosure of information per segment, was issued as part of this project. This event led to a discussion about the level of interaction that should exist - or not - amongst the accounting criteria and standards that govern the process of disclosing accounting information to external users, served by financial accounting, and the criteria and practices used in the decision-making process employed by managers, served by management accounting. This standard supports the disclosure of information using the management accounting criteria and metrics for both internal and external users. In that sense, this paper aimed to analyze, within the context of the IFRS 8 implementation, the following question: What effect does integrating financial accounting into management accounting have upon the information quality and disclosure level? To that end, 17 semi-structured interviews were conducted with representatives of the main groups of stakeholders affected by the introduction of an international standard: preparers, auditors and analysts of financial statements and academics, between September and October 2008. The interviews were conducted using a research strategy named Grounded Theory, along with the ATLAS/ti software for qualitative research. Dealing with a subjective reality created by the interaction among the interviewees, the study concluded that providing management information, as long as conciliated with the financial accounting, promotes a greater disclosure level, improving economic decisions and forecasting capacity, increasing the company\'s negotiation power and consistency of practices with different publics. Notwithstanding, disclosing information per segment, based on management criteria, requires more preparation, issuance and auditing efforts, in addition to confronting issues such as information confidentiality, difficulty in analysis and loss of comparability. This study contributes to the current discussion about the process of international accounting convergence, transparency and disclosure level of financial information. It also adds to the debate surrounding the concepts behind the integration of management and financial accounting.

O Comunicado 14.259 do BACEN acabou por iniciar um novo momento para a contabilidade brasileira: a busca pela convergência contábil. Para a implementação das normas do IASB, uma série de medidas deve ser tomada: todas as normas nacionais devem ser convergidas. Como contribuição a esse objetivo, o presente trabalho buscou analisar a norma internacional relativa ao tratamento dos tributos incidentes sobre a renda, o IAS 12, e contextualizar com o cenário das instituições financeiras brasileiras abertas. A questão de pesquisa buscou medir o nível de evidenciação das demonstrações financeiras publicadas no ano de 2007 em relação aos itens de divulgação obrigatória presentes no IAS 12. Dessa forma, foram analisados os principais aspectos do IAS 12 e das normas contábeis e tributárias brasileiras, os quais foram explicados e contextualizados. Foram definidos como dentro do âmbito do IAS 12 dois tributos brasileiros: o Imposto de Renda e a Contribuição Social sobre o Lucro Líquido. A Metodologia de pesquisa utilizada foi a Análise de Conteúdo em que, a partir de um índice de evidenciação, foram confrontados os conteúdos das demonstrações financeiras. Conclui-se que o nível de disclosure exigido pela norma internacional é muito diferente do das normas brasileiras, o que se reflete na evidenciação presente nas demonstrações publicadas pelos bancos. No cenário nacional, as informações tributárias são pouco evidenciadas não sendo divulgados, de forma separada ou aberta, os dados relativos às diferenças temporárias ou créditos tributários. Ao todo foram analisadas 27 instituições financeiras, divididas em dois grupos: as listadas no pregão geral da Bovespa e as listadas nos níveis diferenciados de governança corporativa. O percentual de evidenciação foi de aproximadamente 14% e 21% respectivamente. Foi aplicado o teste paramétrico de igualdade de médias nos dois grupos o qual concluiu serem diferentes as médias. Logo, constatou-se que a evidenciação, nos níveis de governança diferenciada, é maior que a encontrada no pregão geral. Concluiu-se com a aplicação do índice de evidenciação nas demonstrações financeiras e nas normas brasileiras pela rejeição da hipótese de pesquisa uma vez que nenhuma norma ou demonstração analisada aborda 50% dos itens propostos pela norma internacional. / Communiqué 14259 published by the Brazilian Central Bank (BACEN) initiated a new phase for accounting in Brazil: the pursuit of convergence in accounting standards. In order to implement the policies of the International Accounting Standards Board (IASB), a number of measures must be taken to ensure that all Brazilian standards achieve convergence. Contributing to this objective, this study sought to analyze IAS 12, the international accounting standard which addresses the treatment of taxes payable on income, within the context of listed financial institutions in Brazil. The research question endeavored to measure the level of disclosure, in the financial statements published in 2007, of those items which are subject to mandatory disclosure pursuant to IAS 12. Accordingly, an analysis was made of the main aspects of IAS 12 and of Brazilian accounting and tax standards, which were explained and put into context. Two Brazilian taxes were defined as related to the area addressed by IAS 12: Income Tax and Social Contribution on Net Income. The research methodology used was Content Analysis whereby the contents of the financial statements were analyzed against the established disclosure index. It was concluded that the level of disclosure required by the international standard differs significantly from that required by Brazilian standards, as reflected in the information disclosed in the financial statements published by the banks. In Brazil, the presentation of tax information is superficial and the data on temporary differences or deferred tax assets is not separately, or openly disclosed. In all, 27 financial institutions were analyzed, divided into two groups: those listed for general trading in the São Paulo Stock Exchange (BOVESPA) and those listed in the special levels of corporate governance. The percent disclosures were approximately 14% and 21%, respectively. The tstudent test was applied to both groups and different averages were found. Disclosure in the special corporate governance level group was found to be higher than that in the general trading group. The conclusion, based on the results of the application of the disclosure index to the financial statements and Brazilian accounting standards, calls for the rejection of the research hypothesis, since none of the standards or financial statements comprising the study addressed 50% of the items proposed by the international standard.

O Comunicado 14.259 do BACEN acabou por iniciar um novo momento para a contabilidade brasileira: a busca pela convergência contábil. Para a implementação das normas do IASB, uma série de medidas deve ser tomada: todas as normas nacionais devem ser convergidas. Como contribuição a esse objetivo, o presente trabalho buscou analisar a norma internacional relativa ao tratamento dos tributos incidentes sobre a renda, o IAS 12, e contextualizar com o cenário das instituições financeiras brasileiras abertas. A questão de pesquisa buscou medir o nível de evidenciação das demonstrações financeiras publicadas no ano de 2007 em relação aos itens de divulgação obrigatória presentes no IAS 12. Dessa forma, foram analisados os principais aspectos do IAS 12 e das normas contábeis e tributárias brasileiras, os quais foram explicados e contextualizados. Foram definidos como dentro do âmbito do IAS 12 dois tributos brasileiros: o Imposto de Renda e a Contribuição Social sobre o Lucro Líquido. A Metodologia de pesquisa utilizada foi a Análise de Conteúdo em que, a partir de um índice de evidenciação, foram confrontados os conteúdos das demonstrações financeiras. Conclui-se que o nível de disclosure exigido pela norma internacional é muito diferente do das normas brasileiras, o que se reflete na evidenciação presente nas demonstrações publicadas pelos bancos. No cenário nacional, as informações tributárias são pouco evidenciadas não sendo divulgados, de forma separada ou aberta, os dados relativos às diferenças temporárias ou créditos tributários. Ao todo foram analisadas 27 instituições financeiras, divididas em dois grupos: as listadas no pregão geral da Bovespa e as listadas nos níveis diferenciados de governança corporativa. O percentual de evidenciação foi de aproximadamente 14% e 21% respectivamente. Foi aplicado o teste paramétrico de igualdade de médias nos dois grupos o qual concluiu serem diferentes as médias. Logo, constatou-se que a evidenciação, nos níveis de governança diferenciada, é maior que a encontrada no pregão geral. Concluiu-se com a aplicação do índice de evidenciação nas demonstrações financeiras e nas normas brasileiras pela rejeição da hipótese de pesquisa uma vez que nenhuma norma ou demonstração analisada aborda 50% dos itens propostos pela norma internacional. / Communiqué 14259 published by the Brazilian Central Bank (BACEN) initiated a new phase for accounting in Brazil: the pursuit of convergence in accounting standards. In order to implement the policies of the International Accounting Standards Board (IASB), a number of measures must be taken to ensure that all Brazilian standards achieve convergence. Contributing to this objective, this study sought to analyze IAS 12, the international accounting standard which addresses the treatment of taxes payable on income, within the context of listed financial institutions in Brazil. The research question endeavored to measure the level of disclosure, in the financial statements published in 2007, of those items which are subject to mandatory disclosure pursuant to IAS 12. Accordingly, an analysis was made of the main aspects of IAS 12 and of Brazilian accounting and tax standards, which were explained and put into context. Two Brazilian taxes were defined as related to the area addressed by IAS 12: Income Tax and Social Contribution on Net Income. The research methodology used was Content Analysis whereby the contents of the financial statements were analyzed against the established disclosure index. It was concluded that the level of disclosure required by the international standard differs significantly from that required by Brazilian standards, as reflected in the information disclosed in the financial statements published by the banks. In Brazil, the presentation of tax information is superficial and the data on temporary differences or deferred tax assets is not separately, or openly disclosed. In all, 27 financial institutions were analyzed, divided into two groups: those listed for general trading in the São Paulo Stock Exchange (BOVESPA) and those listed in the special levels of corporate governance. The percent disclosures were approximately 14% and 21%, respectively. The tstudent test was applied to both groups and different averages were found. Disclosure in the special corporate governance level group was found to be higher than that in the general trading group. The conclusion, based on the results of the application of the disclosure index to the financial statements and Brazilian accounting standards, calls for the rejection of the research hypothesis, since none of the standards or financial statements comprising the study addressed 50% of the items proposed by the international standard.

Motivados pela crença de que um único conjunto de normas contábeis tecnicamente robusto seria fundamental para maior transparência nas informações, redução dos custos de capital, eliminação dos custos de adequação das demonstrações financeiras para outro conjunto de normas, redução dos riscos e, consequentemente, atração de mais investimentos, em 2002 o FASB assina o acordo de convergência com o IASB, no qual os órgãos se comprometem a desenvolver conjuntamente padrões contábeis compatíveis e de alta qualidade, que possam ser usadas no ambiente doméstico e internacional. A norma IAS 39, por ter sido considerada complexa desde sua emissão, já havia entrado no escopo de revisão conjunta entre o IASB e o FASB. Entretanto, a crise financeira de 2008 trouxe à tona algumas fraquezas da norma e ambos os órgãos foram pressionados a acelerar o processo de sua revisão. Em resposta à crise, o projeto foi dividido em três etapas, das quais a primeira é sobre classificação e mensuração dos instrumentos financeiros. Como parte do projeto, em novembro de 2009 foi emitida a IFRS 9 Instrumentos Financeiros. Esta norma introduz novos requerimentos para a classificação e mensuração dos ativos financeiros. Dentre as mudanças as quatro categorias de mensuração dos ativos financeiros - valor justo pelo resultado, mantido até o vencimento, empréstimos e recebíveis e disponível para venda foram eliminadas e introduzidas duas categorias - custo amortizado e valor justo. Tal alteração instigou uma análise sobre seus possíveis impactos. Nesse sentido, este trabalho procurou analisar, dentro do contexto da introdução da IFRS 9, se a mudança na classificação dos ativos financeiros introduz alteração estatisticamente significativa nos indicadores prudenciais e de rentabilidade dos bancos no Brasil. Para isso foi focada a reclassificação da categoria disponível para venda para a categoria valor justo. A amostra é não probabilística e formada por 38 bancos brasileiros. As variáveis operacionais são: Índice da Basiléia, Índice da Basiléia por Capital Nível I, Índice de Imobilização, Retorno sobre Ativos (ROA) e Retorno sobre Patrimônio Líquido (ROE). A estratégia de pesquisa utilizada foi a simulação e a significância das médias dos resultados de cada indicador, antes e depois da simulação, foram testados estatisticamente por meio do teste não-paramétrico de Wilcoxon. Os resultados indicaram que não há variação da estrutura do Patrimônio de Referência (PR) e, portanto, não há impacto no Índice de Imobilização. Com relação ao demais indicadores, a reclassificação dos ativos provoca um aumento estatisticamente significativo na média do Índice da Basiléia, enquanto as médias do ROA e do ROE reduziram. Para a média do Índice da Basiléia por Capital Nível I não há evidências estatísticas de variação significativa. Todos os resultados da pesquisa consideraram um nível de confiança de 95% e o respectivo nível de significância de 5%. Contudo, considerando que os testes estatísticos se basearem numa amostra não probabilística, os resultados encontrados são extensivos apenas aos bancos componentes da amostra. Este estudo contribuiu adicionalmente ao debate sobre o uso de reclassificações para fins de gerenciamento de resultados, concluindo que a IFRS 9 é mais restritiva, quando comparado à IAS 39 após emenda de 2008. No que tange aos objetivos da revisão da IAS 39, percebe-se uma melhoria, em especial ao reduzir o número de categorias de classificação dos ativos financeiros, apesar de ser ainda cedo para afirmar que a mudança introduzida pela IFRS 9 reduziu a complexidade da IAS 39. Por fim, nota-se um movimento de convergência entre as normas contábeis e prudenciais, apesar de divergências entre ambas ainda permanecerem. / Driven by the belief that only one technically robust set of standards would be fundamental for increased transparency in information, reduced capital costs, eliminated costs to adapt financial statements to a new set of standards, risks reduction and, consequently, by the attraction of international investments, in 2002 FASB signed a convergence agreement with IASB, according to which the bodies agreed to work together to develop compatible and high quality accounting standards that could be applied for both domestic and cross-border financial reporting. IAS 39 has been considered complex since it was issued and had already been included in the scope of revision by IASB and FASB. However, the 2008 financial crisis emerged IAS 39 weaknesses, being both bodies pressured to accelerate the revision. In response to the crisis, the project was divided in three phases and the first one regards to classification and measurement of financial instruments. As part of the project, in November 2009 IFRS 9 Financial Instruments was issued. The new standard introduces new requirements for classification and measurement of financial assets. Among the changes, the four categories fair value through profit and loss, held to maturity, loans and receivables and available for sale were eliminated and two categories were introduced amortized cost and fair value. This change instigated an analysis about its possible impacts. In that sense, this research aimed to analyse, within the context of IFRS 9, if the change in financial assets classification introduces statistically significant changes in the prudential and the profitability ratios of banks in Brazil. To that end, the reclassification from available for sale to fair value was focused. The sample is non-probabilistic and contains 38 Brazilian banks. The variables are: Total Capital ratio, Tier 1 ratio, Fixed Assets to Regulatory Capital ratio, Return on Assets (ROA) and Return on Equity (ROE). The research strategy used is simulation and the mean significance of each ratio results, before and after the simulation, was tested by the non-parametric Wilcoxon test. The results show no variation in regulatory capital structure, thus, there is no impact on Fixed Assets to Regulatory Capital ratio. In relation to all other ratios, the reclassification makes a statistically significant increase in Total Capital ratio mean, while ROA and ROE means reduced. On Tier 1 ratio mean there is no evidence of statistically significant variation. All the results of this research took into account reliability level of 95% and the respective significance level of 5%. However, considering that the statistics tests are based on a non-probabilistic sample, the results refer solely to banks in the sample. Moreover, this research contributed to a debate about the use of reclassification for earnings managements, concluding that IFRS 9 is more restrictive when compared to IAS 39 after 2008 amendment. Regarding the objectives of IAS 39 revision, an improvement was perceived, specially because the reduction of the numerous financial assets classification categories, despite it is too early to state that the change introduced by IFRS 9 has reduced IAS 39 complexity. Finally, it can be noticed a convergence movement between accounting and prudential rules, despite some divergences that still remain.

Motivados pela crença de que um único conjunto de normas contábeis tecnicamente robusto seria fundamental para maior transparência nas informações, redução dos custos de capital, eliminação dos custos de adequação das demonstrações financeiras para outro conjunto de normas, redução dos riscos e, consequentemente, atração de mais investimentos, em 2002 o FASB assina o acordo de convergência com o IASB, no qual os órgãos se comprometem a desenvolver conjuntamente padrões contábeis compatíveis e de alta qualidade, que possam ser usadas no ambiente doméstico e internacional. A norma IAS 39, por ter sido considerada complexa desde sua emissão, já havia entrado no escopo de revisão conjunta entre o IASB e o FASB. Entretanto, a crise financeira de 2008 trouxe à tona algumas fraquezas da norma e ambos os órgãos foram pressionados a acelerar o processo de sua revisão. Em resposta à crise, o projeto foi dividido em três etapas, das quais a primeira é sobre classificação e mensuração dos instrumentos financeiros. Como parte do projeto, em novembro de 2009 foi emitida a IFRS 9 Instrumentos Financeiros. Esta norma introduz novos requerimentos para a classificação e mensuração dos ativos financeiros. Dentre as mudanças as quatro categorias de mensuração dos ativos financeiros - valor justo pelo resultado, mantido até o vencimento, empréstimos e recebíveis e disponível para venda foram eliminadas e introduzidas duas categorias - custo amortizado e valor justo. Tal alteração instigou uma análise sobre seus possíveis impactos. Nesse sentido, este trabalho procurou analisar, dentro do contexto da introdução da IFRS 9, se a mudança na classificação dos ativos financeiros introduz alteração estatisticamente significativa nos indicadores prudenciais e de rentabilidade dos bancos no Brasil. Para isso foi focada a reclassificação da categoria disponível para venda para a categoria valor justo. A amostra é não probabilística e formada por 38 bancos brasileiros. As variáveis operacionais são: Índice da Basiléia, Índice da Basiléia por Capital Nível I, Índice de Imobilização, Retorno sobre Ativos (ROA) e Retorno sobre Patrimônio Líquido (ROE). A estratégia de pesquisa utilizada foi a simulação e a significância das médias dos resultados de cada indicador, antes e depois da simulação, foram testados estatisticamente por meio do teste não-paramétrico de Wilcoxon. Os resultados indicaram que não há variação da estrutura do Patrimônio de Referência (PR) e, portanto, não há impacto no Índice de Imobilização. Com relação ao demais indicadores, a reclassificação dos ativos provoca um aumento estatisticamente significativo na média do Índice da Basiléia, enquanto as médias do ROA e do ROE reduziram. Para a média do Índice da Basiléia por Capital Nível I não há evidências estatísticas de variação significativa. Todos os resultados da pesquisa consideraram um nível de confiança de 95% e o respectivo nível de significância de 5%. Contudo, considerando que os testes estatísticos se basearem numa amostra não probabilística, os resultados encontrados são extensivos apenas aos bancos componentes da amostra. Este estudo contribuiu adicionalmente ao debate sobre o uso de reclassificações para fins de gerenciamento de resultados, concluindo que a IFRS 9 é mais restritiva, quando comparado à IAS 39 após emenda de 2008. No que tange aos objetivos da revisão da IAS 39, percebe-se uma melhoria, em especial ao reduzir o número de categorias de classificação dos ativos financeiros, apesar de ser ainda cedo para afirmar que a mudança introduzida pela IFRS 9 reduziu a complexidade da IAS 39. Por fim, nota-se um movimento de convergência entre as normas contábeis e prudenciais, apesar de divergências entre ambas ainda permanecerem. / Driven by the belief that only one technically robust set of standards would be fundamental for increased transparency in information, reduced capital costs, eliminated costs to adapt financial statements to a new set of standards, risks reduction and, consequently, by the attraction of international investments, in 2002 FASB signed a convergence agreement with IASB, according to which the bodies agreed to work together to develop compatible and high quality accounting standards that could be applied for both domestic and cross-border financial reporting. IAS 39 has been considered complex since it was issued and had already been included in the scope of revision by IASB and FASB. However, the 2008 financial crisis emerged IAS 39 weaknesses, being both bodies pressured to accelerate the revision. In response to the crisis, the project was divided in three phases and the first one regards to classification and measurement of financial instruments. As part of the project, in November 2009 IFRS 9 Financial Instruments was issued. The new standard introduces new requirements for classification and measurement of financial assets. Among the changes, the four categories fair value through profit and loss, held to maturity, loans and receivables and available for sale were eliminated and two categories were introduced amortized cost and fair value. This change instigated an analysis about its possible impacts. In that sense, this research aimed to analyse, within the context of IFRS 9, if the change in financial assets classification introduces statistically significant changes in the prudential and the profitability ratios of banks in Brazil. To that end, the reclassification from available for sale to fair value was focused. The sample is non-probabilistic and contains 38 Brazilian banks. The variables are: Total Capital ratio, Tier 1 ratio, Fixed Assets to Regulatory Capital ratio, Return on Assets (ROA) and Return on Equity (ROE). The research strategy used is simulation and the mean significance of each ratio results, before and after the simulation, was tested by the non-parametric Wilcoxon test. The results show no variation in regulatory capital structure, thus, there is no impact on Fixed Assets to Regulatory Capital ratio. In relation to all other ratios, the reclassification makes a statistically significant increase in Total Capital ratio mean, while ROA and ROE means reduced. On Tier 1 ratio mean there is no evidence of statistically significant variation. All the results of this research took into account reliability level of 95% and the respective significance level of 5%. However, considering that the statistics tests are based on a non-probabilistic sample, the results refer solely to banks in the sample. Moreover, this research contributed to a debate about the use of reclassification for earnings managements, concluding that IFRS 9 is more restrictive when compared to IAS 39 after 2008 amendment. Regarding the objectives of IAS 39 revision, an improvement was perceived, specially because the reduction of the numerous financial assets classification categories, despite it is too early to state that the change introduced by IFRS 9 has reduced IAS 39 complexity. Finally, it can be noticed a convergence movement between accounting and prudential rules, despite some divergences that still remain.

This study aimed to identify at what level the accounting information both in the Brazilian and U.S. markets respond to the requirements of the initial adoption of IFRS - International Financial Reporting Standards. The global movement towards the convergence of International Accounting Standards ruled by the International Accounting Standards Board (IASB) resulted in the requirement for adoption of IFRS (mentioned above) for publicly traded Brazilian companies by the Securities Commission (known as CVM in Brazil) on CVM Instruction 457/07. A Descriptive Research was carried out as far as using statistics about the method of procedures, techniques of documentary research and classical content analysis. Financial statements prepared for the year of 2008 were analyzed in accordance both with U.S. GAAP and GAAP of 20 Brazilian companies from 10 economic sectors listed at the same time on the Stock Exchange of New York (NYSE) and the Stock Exchange (BOVESPA). The index of disclosure was calculated such as it was proposed on Lopes and Rodrigues study carried out a couple of years ago (2007) for Portuguese companies. The results point to indexes calculated for the disclosure of Form 20F higher than those calculated for the Standard Financial Statements (DFP), confirming a greater degree of convergence between U.S. GAAP and IFRS. It suggests that depending on the adoption of IFRS the consolidated accounting in GAAP tend to change substantially, increasing that way, the level of disclosure. Furthermore the results confirmed both by the sample and literature, that the sector of activity and size of enterprises directly influence the disclosure of information. In relation to the auditors the fact that the statements be audited by global audit companies known as the Big Four has not determined the extent of the disclosure. / A presente pesquisa teve como objetivo geral identificar em que nível as informações contábeis, divulgadas nos mercados: brasileiro e norte-americano, atendem aos requisitos da adoção inicial das IFRS International Financial Reporting Standards. O movimento mundial de convergência rumo às Normas Internacionais de Contabilidade do International Accounting Standards Board (IASB) culminou na exigência de adoção das IFRS, para as companhias abertas brasileiras, pela Comissão de Valores Mobiliário (CVM), na Instrução CVM no 457/07. Por meio de uma pesquisa descritiva, quanto aos seus objetivos, utilizando-se da estatística como método de procedimentos e das técnicas de pesquisa documental e de análise de conteúdo clássica foram analisadas as demonstrações contábeis elaboradas para o ano de 2008, de acordo com os US GAAP e os BR GAAP de 20 empresas brasileiras de 10 setores econômicos, listadas simultaneamente na Bolsa de Valores de Nova York (NYSE) e na Bolsa de Valores de São Paulo (BOVESPA), e calculou-se o índice de disclosure proposto na pesquisa de Lopes e Rodrigues (2007) para empresas portuguesas. Os resultados apontam para índices de disclosure calculados para o Form 20F maiores do que aqueles calculados para as Demonstrações Financeiras Padrão (DFP), confirmando um nível de convergência maior entre US GAAP e IFRS e sugerindo que, em função da adoção das IFRS, as demonstrações contábeis em BR GAAP tendem a se modificar substancialmente, aumentando o nível de divulgação. Além disso, os resultados confirmam, para a amostra, o exposto na literatura selecionada de que o setor de atuação e o tamanho das empresas influem diretamente no disclosure das informações. Em relação aos auditores, o fato de as demonstrações serem auditadas pelas empresas globais de auditoria conhecidas como Big Four não foi determinante na extensão do disclosure. / Mestre em Administração