Submitted by maxence scichili (maxence.scichili@gmail.com) on 2015-06-24T20:58:27Z No. of bitstreams: 1 Thesis Final Version_Maxence-3.pdf: 1611710 bytes, checksum: 1e19a2e1888853b50ad9aacf816687c2 (MD5) / Approved for entry into archive by Luana Rodrigues (luana.rodrigues@fgv.br) on 2015-06-25T16:10:15Z (GMT) No. of bitstreams: 1 Thesis Final Version_Maxence-3.pdf: 1611710 bytes, checksum: 1e19a2e1888853b50ad9aacf816687c2 (MD5) / Made available in DSpace on 2015-06-25T16:20:31Z (GMT). No. of bitstreams: 1 Thesis Final Version_Maxence-3.pdf: 1611710 bytes, checksum: 1e19a2e1888853b50ad9aacf816687c2 (MD5) Previous issue date: 2015-05-19 / Este estudo analisa as variáveis de liquidez no mercado corporativo brasileiro de debêntures e testa a variável Eurobond para compreender quais características ajudam a prever a liquidez de debêntures. Embora os mercados de capitais brasileiros tenham melhorado drasticamente nos últimos anos, as grandes empresas brasileiras têm muitas opções na hora de tomar a decisão de aumentar capital (emissão de Eurobônus é um deles). Este estudo busca preencher uma lacuna na literatura acadêmica vendo se existe uma relação de liquidez entre os dois mercados. O proxy Eurobond foi encontrado significativo ao nível de 5% e o nível de 1%. Os outras proxies que foram significativos (valor de emissão, data de vencimento inicial, Avaliação) coincidem com os resultados de estudos anteriores.