<p>Denna uppsats ämnar undersöka hur volatilitetstransmissionen mellan sex aktiemarknader i</p><p>världen ser ut och att utreda vilka aktiemarknader som har mest inflytande över den svenska</p><p>börsens volatilitet. Uppsatsen syftar även till att utforska om graden av volatilitetsspridning</p><p>ökat sedan IT-kraschen. Vid utförandet av denna studie används en ekonometrisk tvåstegsmodell</p><p>inkluderande GARCH och VAR. Resultaten pekar på att det sprids volatilitet</p><p>mellan aktiemarknaderna och att utländska innovationer står för en långvarig påverkan på den</p><p>inhemska volatiliteten. Undersökningen visar att svenska börsen är den aktiemarknad som</p><p>påverkas mest av utländska chocker och att den inte har någon nämnvärd påverkan på de</p><p>andra aktiemarknaderna. Vidare påvisar resultaten att IT-kraschen lett till att utländska</p><p>innovationer fått en större betydelse i Sverige liksom att den svenska börsens volatilitet blivit</p><p>mer beroende av Nasdaqs.</p>
| Identifer | oai:union.ndltd.org:UPSALLA/oai:DiVA.org:uu-5981 |
| Date | January 2005 |
| Creators | Borgström, Anders |
| Publisher | Uppsala University, Department of Economics |
| Source Sets | DiVA Archive at Upsalla University |
| Language | Swedish |
| Detected Language | Swedish |
| Type | Student thesis, text |
Page generated in 0.0019 seconds