El objeto de estudio de la tesis doctoral son los centros de internamiento para menores desamparados y los centros cerrados de justicia juvenil. Estas instituciones, proclaman que la naturaleza y la finalidad de sus intervenciones es educativa. La investigación profundiza en esta reivindicación de “lo educativo” teniendo presente también que, históricamente, varias medidas y tratamientos punitivos se han representado como educativos, reeducativos, terapéuticos. Asimismo, se considera que el referido tratamiento en los centros de menores es trascendido y configurado por los procesos y las necesidades del control social. En este plano la investigación adopta dos estrategias metodológicas básicas: a) Parte del supuesto de que hay una correlación e interacción significativa entre las respuestas institucionales en materia de protección de menores y de justicia juvenil – diseñadas, cada una, para responder a las necesidades y objetivos propios de su ámbito -, y, a partir de ahí, se pretende analizar el campo como un todo, en un esfuerzo por identificar e interpretar características compartidas, b) El estado actual del tratamiento institucional de los menores se intenta focalizar y diagnosticar bajo el prisma de los conceptos de control, disciplina y castigo. En primer lugar, se buscan los elementos comunes de las instituciones protectoras y de las instituciones penales que permiten afirmar que en ellas rige el modelo de “Pedagogía carcelaria” y que estas instituciones pertenecen a un “continuum carcelario”. Entre los distintos elementos que ponen de manifiesto el dominio de este tipo de pedagogía y que son comunes en el “continuum” de los centros, se ha observado que los fundamentales son la representación y “construcción” institucional de los sujetos internados y reclusos, el sistema conductista de premios y sanciones, las correcciones “educativas”, el régimen y las sanciones disciplinarias, los medios de contención, el frecuente recurso a la psicofarmacología y el ideal médico-pedagógico. En segundo lugar, se pretenden detectar, en los tratamientos estudiados formas, estrategias e instrumentos del control social. En este marco, se observa que el control social opera, mayoritariamente, a través de dos líneas generales: a) la “máscara” educativa y, b) la psiquiatrización de conflicto y el malestar social. La tesis afirma que los centros de protección de menores y de justicia juvenil investigados se inscriben en el espacio del control social institucionalizado realmente punitivo con discurso no punitivo y constituyen espacios de control, castigo y exclusión. / The topical focus of the present study are the centers for abandoned children and minor and youth detention centers in Catalonia (Spain). The particular institutions claim that with reference to minors and young people, their character and purpose is primarily educational. The research investigates the alleged educational character of these institutions, especially when considering that historically several punitive measures and treatments were presented as educational, re-educational and/or therapeutic. The research also investigates how the treatment of minors in relevant institutions is determined and shaped by the needs and processes of social control. The research plan is structured along two basic methodological approaches: a) Assuming that there is a significant interaction and correlation between the institutional responses in i. child protection and ii. juvenile justice systems, both designed to meet the needs and objectives pertaining to their respective field, the target is to analyze the topic as a whole with the aim being to identify and interpret shared characteristics between the fields; b) Reviewing the current status of institutional care of children, the aim is to assess and evaluate its role within the prism of control, discipline and punishment. First, the focus is on assessing the common elements of the protective institutions and penal institutions that allow them to state that governs the model of "carceral pedagogy" and that these institutions belong to a "carceral continuum". Among the various elements that are fundamental in this type of pedagogy and were shown to be common in the ‘continuum’ of institutions are i. the representation and institutional “construction” of the subjects prisoners and interned; ii. the behavioral system of rewards and sanctions; iii. the "educational" corrections iv. the disciplinary regime and sanctions; v. the containment means; vi. the frequent use of psychopharmacology; and vii. the medical-educational ideal. Second, the research aims at detecting strategies and instruments of social control, within the framework of available treatment forms. In this context, it was shown that social control operates mainly through two general lines: a) the educational "mask" and b) the psychiatrization of conflict and social unrest. A major underlying element of the present thesis is that the institutions of child protection and juvenile justice systems under consideration are recorded in the context of a punitive institutionalized system of social control that is presented within a nonpunitive discourse and constitutes spaces of control, punishment and social exclusion.

Esta tesis doctoral se enmarca en un novedoso mercado basado en la compra/venta de pólizas de vida donde se comercializan dos tipos de productos: el Viatical y el Settlement. Un primer análisis se centra en el desarrollo de unos modelos económicos de optimización basados en la maximización de la utilidad esperada de un tomador para determinar si resulta óptimo o no vender su póliza de vida en el mercado secundario. La venta de la póliza viene determinada por múltiples factores personales y de mercado del tomador del seguro de vida. Un segundo análisis se centra en la definición de los riesgos a los que incurre el inversor al invertir tanto en Viaticals como en Life Settlements. Se destaca el riesgo de longevidad, muy elevado en este tipo de operaciones. Se propone, por tanto, la medición de dicho riesgo mediante un instrumento denominado modified life extension duration. / This thesis focuses on a new market where the policyholder can sell his life insurance policy by hiring two kinds of contracts: a Viatical if the insured is a terminally ill person or a Life Settlement if he is impaired. A first study concerns the optimal decision rules for a policyholder who wants to sell his life insurance policy. We present two economic models, the first model is focused on Viaticals and is treated in discrete setting, the second model is focused on Life Settlements and should be treated in continuous time. In both models a terminally ill/impaired policyholder has to decide whether or not to sell his life insurance policy in the secondary market and in case of selling it when it is optimally better to do it. A second study concerns the risks assumed by the investor in Viaticals or Life Settlements. The main risk is the longevity risk. We propose a measure to value this risk called modified life extension duration. This measure determines the loss in the Life Settlement/Viatical value because of an increase of the life expectancy of the insured.

Los jóvenes tutelados experimentan muchas dificultades en su transición a la vida adulta. Un 30% de las jóvenes tuteladas se convierten en madres adolescentes lo cual aún dificulta más su proceso de autonomía. Las jóvenes tuteladas empiezan sus relaciones sexuales antes que sus pares y tienen más parejas sexuales, a pesar de que los educadores les dan pleno acceso a la información y a los métodos contraceptivos. Objetivo: El objetivo del estudio es analizar los factores cognitivos, afectivos, contextuales y culturales que inciden en la maternidad adolescente de las jóvenes tuteladas en Cataluña. Esta problemática no es sólo exclusiva de nuestro país, ya que estudios de otros países también han informado de niveles altos de maternidad adolescente tutelada. Métodos: Se construyó y aplicó una entrevista semiestructurada, la cual se validó por el Criterio de Jueces. Los grupos de estudio estaban conformados por 18 adolescentes tuteladas, 18 madres adolescentes tuteladas, 18 adolescentes de entornos desfavorecidos y 18 adolescentes de entornos normalizados, siendo un total de 72 jóvenes entrevistadas. Hallazgos: Entre los principales resultados, encontramos que hay diferencias en las creencias y en las expectativas sobre la maternidad y familia. Las diferencias más importantes encontradas fueron las relacionadas con su proyecto de vida, el uso de métodos anticonceptivos y las ideas sobre la función familiar. En su proyecto de vida, las adolescentes tuteladas dan mucha importancia a la maternidad y menos a su realización profesional. Las adolescentes tuteladas también informan más frecuentemente haber experimentado abandono y menos soporte educativo y afectivo por parte de su familia. No obstante, cuándo hablan de sus creencias familiares, enfatizan la función de proporcionar recursos económicos y menos la de proporcionar afecto y educación. Conclusiones y Recomendaciones: La maternidad adolescente es un problema importante en los centros residenciales. Los factores subyacentes de estos fenómenos son las carencias emocionales, las creencias que presentan sobre la maternidad y la poca proyección de vida a nivel profesional. Los programas preventivos para estas adolescentes tienen que considerar estas particularidades y centrar la atención en las creencias de las jóvenes, ya que serán medios importantes para ayudar a las adolescentes a encontrar otras maneras de llenar sus carencias emocionales y de realizarse como personas. / Young people fostered in residential care have to face numerous difficulties in their transition process to adulthood. A 30% of the teen girls in residential care became adolescent mothers, so they have severe difficulties in being autonomous and independent when they come out 18. Girls in residential care are more likely to have sex earlier and more sexual partners with regard their peers not in care; despite of they have access to contraceptives and sexual health risk information. Aims: the study is aimed at analyzing the incidence of cognitive, affective, contextual and cultural factors underlying teenage motherhood in residential care in Catalonia. This problem is not only exclusive to our country, since studies from other countries have also reported high levels of teenager motherhood in residential care. Methods: An in-depth interview was designed and validated by a group of experts. Four groups of 18 teenage women were interviewed (72 in total): 18 girls from residential care, 18 teenage mothers from residential centre; 18 non in residential care and from poor environmental contexts and 18 non in residential care but from more privileged environments (control group). Results: The analysis found a wide arrange of differences in the beliefs and expectations concerning motherhood and family. The most important differences were found in the life plan, use of contraceptives and ideas about family role. In their life plan, girls in residential care give more importance to becoming a mother rather than fulfilling their professional ambitions. Girls in care report more frequently to have experienced abandonment and less support, education and affection from their family. Nevertheless, when they speak of their beliefs about family, they particularly emphasise their role of providing economic resources and give less attention to providing affection and education. Conclusions and recomandations: Teenager motherhood is an important problem in residential care. The underlying factors of these phenomena are to be found in the emotional needs and beliefs regarding motherhood and the lack of life plan definition. Preventive programmes for these teenagers must consider these particularities and focus on changing these beliefs as a means of helping these teenagers to find other ways of fulfilling their emotional needs and to develop themselves personally and professionally.

El reconocimiento por parte del sector asegurador de la existencia de fraude en las reclamaciones de siniestros es ya un hecho. Hace escasos años, las entidades preferían ignorar la presencia del problema considerándolo un factor ineludible de riesgo. Hoy en día, saben que no pueden obviarlo, sobre todo teniendo en cuenta la influencia que posee en la evolución del número y coste medio de los siniestros.A pesar de que la actuación de las compañías aseguradoras es cada vez más notable, se echa de menos la existencia de tratamientos metodológicos exhaustivos que realicen un análisis estadístico de la información que aparece en las reclamaciones.La propia estructura del seguro genera situaciones que pueden inducir al individuo a comportarse fraudulentamente, aumentando, por tanto, el nivel de azar moral. La fundamentación teórico-económica del problema hubiera supuesto determinar cómo influye la existencia de información asimétrica (entre los agentes que intervienen) en la formalización y posterior aplicación del contrato de seguro. Sin embargo, nuestro objetivo no ha pretendido ser tanto económico como econométrico, en la determinación de aquellas circunstancias (relacionadas con las propias características de la póliza, del asegurado, de la forma de ocurrencia del siniestro, etc.) para las que un control, por parte de la compañía, podría ayudar a detectar un mayor número de casos de fraude. El enfoque que presentamos en este trabajo no está dirigido a modelizar teóricamente cómo influye la existencia de comportamientos no esperados en la probabilidad de materialización de un riesgo, sino a determinar cuáles son las características de los mismos, en el sentido de diseñar métodos sistemáticos de detección y de cuantificar su probabilidad de aparición en una cartera de asegurados. Aunque en los últimos años, la participación de la comunidad científica en el estudio cuantitativo del fraude está ganando terreno, ni a nivel español ni a nivel europeo se conocen hasta el momento estudios cuantitativos de modelización del fraude en el seguro del automóvil o el resto de los ramos. De esta forma, el presente trabajo es totalmente novedoso e intenta cubrir el vacío existente en la determinación, de las variables (relacionadas con el propio siniestro, con las partes que intervienen, con la póliza y el vehículo,...) que resultan significativas a la hora de explicar los diferentes tipos de comportamientos deshonestos.La estructuración de la Tesis atiende a tres partes básicas. En la primera (Capítulos 1 y 2), de contenido meramente teórico, se realiza un análisis completo de los antecedentes existentes en relación al tratamiento del fraude en el campo asegurador. En la segunda parte (Capítulos 3 y 4), de contenido metodológico, presentamos la técnica econométrica utilizada en nuestro estudio, con el objetivo no tan sólo de cuantificar la probabilidad de aparición de los diferentes tipos de fraude, sino también a dedeterminar las variables que influyen en cada uno de ellos. En la última parte (Capítulos 5, 6 y 7), de contenido empírico, se han detallado los resultados obtenidos al aplicar el modelo de control y detección de fraude a una muestra de expedientes de siniestros de una de las principales compañías aseguradoras del mercado español. La coherencia entre nuestros resultados y los hallados por otros autores que trabajan con muestras de muy distinta índole y en sistemas bastante diferentes, nos hace pensar que, al menos a grandes rasgos, nuestras conclusiones son extrapolables, en general, a toda la población de asegurados en el ramo de automóviles en España.

El tema central de esta tesis es la fidelización de clientes y la gestión del riesgo de negocio en entidades aseguradoras.En la tesis se analiza el tiempo de permanencia del asegurado como cliente de la compañía de seguros a través de la utilización de un modelo propuesto para tal efecto y denominado "Naive Local Constant". Se analizan datos sobre la cancelación de pólizas proporcionadas por una aseguradora danesa y se extraen conclusiones sobre los factores asociados a una menor duración de la vida del asegurado dentro de la compañía y sobre la gestión del riesgo de negocio en la misma.

DE LA TESIS:Las cifras que ha dado a conocer el Ministerio de Educación, Política Social y Deporte revelan que, a fecha 1 de Diciembre de 2008, se han recibido 684.525 solicitudes de valoración de la dependencia. Además, se han realizado 586.749 evaluaciones (un 85,72% sobre el total de las peticiones tramitadas), y se han formulado un total de 554.822 dictámenes (un 81,05%). Del informe también se desprende que el total de beneficiarios con derecho a prestación asciende a 422.846 personas (el 76,21% de los dictámenes formulados), de las cuales, el 83,00% se encuentran en situación de dependencia de Grado III, y el 17,00% con Grado II Nivel 2 (IMSERSO, Servicio de Estadísticas de la Subdirección General Adjunta de Valoración, Calidad y Evaluación, 2008). Por Comunidades Autónomas, Andalucía se sitúa como la región que más solicitudes de este tipo ha registrado hasta la fecha, 222.932, lo que representa un 32,57% del total nacional. La siguen Cataluña, con 89.345 (13,05%), Galicia con 49.252 (7,20%), Castilla la Mancha con 44.161 (6,45%) y Comunidad Valenciana con 34.145 (4,99%).La aprobación de la Ley de Promoción de la Autonomía Personal y Atención a las personas en situación de dependencia (Ley 39/2006, de 14 de Diciembre de 2006), supone la creación del cuarto pilar del Estado de Bienestar en España, y proporciona unos niveles de cobertura similares a los existentes en otros países de nuestro entorno. Sin embargo, el Sistema Público ya deja entrever que no podrá soportar todo el coste económico que supone la atención a las personas dependientes. Por ello, bajo la premisa de cofinanciación de los cuidados de larga duración, cabe determinar cuáles son las alternativas de previsión que puede ofrecer la iniciativa privada.En este sentido, los productos aseguradores privados podrán definirse como un complemento a las prestaciones que establezca el sistema público, evitando que el individuo tenga que recurrir a su patrimonio o al apoyo de sus familiares, o bien constituirse como una alternativa a la prestación pública. Los seguros de dependencia así concebidos constituyen un elemento de previsión y ahorro para la vejez.Por otro lado, el sector bancario ha lanzado ya productos que convierten patrimonio (principalmente inmobiliario) en renta. Cuestiones como la valoración del patrimonio, su futura revalorización y la forma de calcular las rentas vitalicias, no han sido tratadas rigurosamente.En la tesis se efectúan dos aportaciones. En primer lugar, una metodología sencilla que permite aproximar la prima de un seguro privado de dependencia, utilizando la información estadística existente en España en materia de dependencia para la población general.Como punto de partida se utiliza la definición de dependencia que establece la Ley de Promoción de la Autonomía Personal y Atención a las personas en situación de dependencia. En dicha Ley se define dependencia como "el estado de carácter permanente en que se encuentran las personas que, por razones derivadas de la edad, la enfermedad o la discapacidad, y ligadas a la falta o a la pérdida de autonomía física, mental, intelectual o sensorial, precisan de la atención de otra u otras personas o ayudas importantes para realizar actividades básicas de la vida diaria o, en el caso de las personas con discapacidad intelectual o enfermedad mental, de otros apoyos para su autonomía personal." Utilizando los datos que proporciona, por un lado, el Libro Blanco de la Dependencia (MTAS, 2005) y, por otro lado, la Encuesta de Discapacidades, Dependencia y Estado de Salud (INE, 1999), se estima la prima de un seguro privado de dependencia que garantiza una renta vitalicia en forma de prestación económica, tomando como metodología de referencia el modelo de Incidencia-Renta.En segundo lugar, se han analizado diferentes alternativas a la prestación económica. Por un lado, la prestación en forma de servicios, desde dos puntos de vista: como un servicio de ayuda a domicilio y como un servicio de atención residencial. Por otro lado, se han analizado otros productos financiero-aseguradores como la hipoteca inversa, con el objetivo de evaluar en qué medida éstos constituyen un posible instrumento alternativo al seguro de dependencia, que permite financiar las necesidades de las personas dependientes. Factores como el aumento de la esperanza de vida, la aparición de la dependencia en las últimas etapas de la vida, y la elevada proporción de propietarios de vivienda, fueron los argumentos utilizados a la hora de crear este tipo de productos y justificar su potencial éxito.El resto del trabajo se estructura como sigue. En el primer capítulo, se analizan los diferentes estudios y encuestas realizados en España en materia de dependencia.En el segundo capítulo se analizan las principales características de los sistemas de cuidados de larga duración existentes en otros países de nuestro entorno. Además, se realiza una estimación del coste total de atención a la dependencia en España en el año 2008, utilizando las prestaciones de dependencia que establecen los sistemas de dependencia francés y alemán.En el tercer capítulo se comparan las dos principales encuestas realizadas en España en materia de discapacidad y dependencia: la Encuesta de Discapacidades, Deficiencias y Estado de Salud (EDDES, INE, 1999), y la Encuesta de Discapacidad, Autonomía personal y situaciones de Dependencia (EDAD, INE, 2008).En el cuarto capítulo se analizan las características básicas de un seguro privado de dependencia, se presentan las bases técnicas de un seguro de dependencia en base al modelo de Incidencia-Renta, y se estima la prima de un seguro privado de dependencia que garantiza una renta vitalicia en forma de prestación económica.En el quinto capítulo, se plantean las principales alternativas al seguro privado que garantiza una prestación económica: la prestación de servicios (como servicios de ayuda a domicilio y como servicios de atención asistencial), y la licuación del patrimonio inmobiliario.Por último se presentan las principales conclusiones y líneas futuras de investigación, así como la bibliografía utilizada.

En los últimos años el mapa asegurador del mercado español se ha visto modificado como consecuencia de la crisis financiera. Derivado del entorno de inestabilidad del mercado, el regulador europeo ha aprobado un nuevo marco legislativo que pretende garantizar la estabilidad financiera y la solvencia de las compañías aseguradoras a través del control de los riesgos a los que se exponen. En los distintos capítulos de esta tesis se analiza la forma en que el regulador pretende que las entidades garanticen su estabilidad, esto es, a través del proceso de fijación de los requerimientos de capital, y las herramientas con las cuales el regulador permite su obtención, es decir, el Modelo Estándar o un Modelo Interno. Se aborda la problemática de la estimación de los requerimientos de capital, las implicaciones de la utilización tanto del Modelo Estándar como de un Modelo Interno, así como el proceso de estimación de los parámetros necesarios para su implementación, con especial énfasis en la matriz de correlaciones. En esta tesis se analiza la problemática en la estimación delos requerimientos de capital que el regulador exige a las entidades. Por una parte se analiza exhaustivamente el Modelo Estándar para el riesgo de primas y reservas no vida. Se derivan las hipótesis estadísticas implícitas en la fórmula estándar con la finalidad de mejorar la comprensión sobre el modelo y poder realizar estimaciones de los parámetros de los que depende, y poder de este modo, adaptar la fórmula estándar al perfil de riesgo de las entidades. Mediante la determinación de la variable aleatoria implícita en la fórmula estándar se está en disposición, en particular, de realizar estimaciones de los coeficientes de correlación necesarios para realizar la agregación de requerimientos de distintas líneas de negocio. Esta cuestión resuelve el vacío que deja la Directiva a este respecto, es decir, la propuesta de un método para la estimación de los coeficientes de correlación y su actualización. Posteriormente, se propone un Modelo Interno comparable con el Modelo Estándar para el riesgo de primas y reservas no vida. El Modelo Interno está basado en la estimación de los requerimientos de capital mediante una medida de riesgo procedente de una simulación Monte Carlo de un vector de variables aleatorias que representan las distintas líneas de negocio. Para modelizar el comportamiento conjunto de las distintas líneas de negocio, es introducido la modelización a través de cópulas, en particular, la cópula Gaussiana y la cópula t-Student. Finalmente, se propone la estimación de la matriz de correlaciones, necesaria para realizar las estimaciones de capital tanto en el Modelo Estándar como en el Modelo Interno propuesto, mediante el uso de un Modelo de Credibilidad. Es introducido el uso de un modelo bayesiano como caso particular de Modelo de Credibilidad, que permite fusionar el criterio del regulador en referencia a la matriz de correlaciones que propone, con el criterio de la entidad basado en las estimaciones procedentes de la experiencia histórica. / The publication in the Official Journal of the European Union of the European Parliament and Council of 25 November 2009 Directive on the taking up and pursuit of the business of insurance and reinsurance, also known as Solvency II, 2009/138/EC, marks the official starting point in the implementation of legislative measures of risk management in insurance. While, prior, and there was another regulation, Solvency II has been a legislative change on the approach that insurers must hold in relation to the risks they face as a result of their activity. Solvency II establishes a common legal framework to apply over those insurers based in any of the member states of the European Union to access and exercise the insurance and reinsurance business. The Directive is structured on the three pillars principle. These pillars set the criteria and standards of quantitative and qualitative requirements that entities must undertake to ensure their solvency and financial stability. Pillar I set rules that determine the criteria for obtaining capital requirements that an entity must maintain over an annual time horizon, commensurate to the risk assumed by the entity, to ensure an acceptable level of solvency through the market consistent economic valuation of the balance sheet of an entity. Pillar I is aimed to determine the minimum financial requirements to ensure that the assets are sufficient in quantity and quality, to meet the liabilities under a certain time horizon. To do this, the assessment under Pillar I balance must be performed according to market criteria, i.e. both the valuation of assets and liabilities of the entity must be consistent with that which would result from the interaction of free market agents. On the one hand, the balance sheet is determined by the market value of the investments made by the entity. For those assets that by their illiquid nature, or for any other reason, there is no market value, the Directive introduces valuation standards. The valuation of the liabilities presents difficulties inherent in the insurance business as for example to determine the economic value of the contract obligations insured by entities. These have usually an uncertain amount as well as uncertain in the time of liquidation. Also, Pillar I determines the composition of the entities’ own funds, i.e., the asset structure that supports that part of the balance, in addition to the financial amounts (capital requirements) of legal character Directive establishes. Pillar I consider separately different levels of protection. The first level would be constituted by the market valuation of technical provisions, which should reflect an estimate consistent with the level of liabilities and risk margin. The second level would be determined by Pillar I solvency requirements. These requirements should reflect the risk and ensure the solvency of institutions. The Directive sets a minimum threshold of economic requirements under which the entity could not continue their business. Financial requirements of the first level of protection should reflect the obligations of the entity through insurance contracts undersigned. This capital is reflected in the valuation of technical provisions. The valuation of technical provisions for solvency II, must represent, on the one hand, the present value of the best estimate of future economic flows arising from contractual obligations (best estimate) and secondly, a risk margin (risk margin) to reflect the amount that an entity would have to pay to transfer the obligations arising from insurance contracts, net of the present value of the best estimate of future economic flows arising from obligations. Moreover, the objective of the economic requirements of the second level of protection is to cover any unexpected losses that an entity may suffer as a result of adverse unexpected fluctuations in claims. This part of the capital requirements directive is known as the Solvency Capital Requirement (SCR). As mentioned, the SCR has a lower bound determined by a threshold called Minimum Capital Solvency Requirement (MSCR), below which an entity could not continue operating. The Directive states that the SCR should be obtained by a model that reflects the risk profile of the entity, and that is appropriate based on the nature, scale and complexity of the risks assumed by the company. The model proposed by the regulator is called in the Directive as General Formula to calculate the Solvency Capital Requirement. Under Article 110 of the Directive, the Standard Model can be used by institutions using the parameters set in the Directive as market proxy, or can be adapted to the risk profile of each institution itself by estimating new parameters based on specific historical experience of the entity. There may be several reasons to make an insurer decides to estimate new parameters. One possible reason may arise from the overestimation of the proxys, which would lead to an SCR greater than that obtained with the use of specific parameters. Moreover, another reason for the estimation of the parameters could be determined by the fact that the structure of business of an insurance company does not adapt to that proposed by the regulator. The Directive also provides that under the competent authority’s previous approval, the SCR can be obtained using an internal model. This model cannot account for all or part of the risks facing the entity. In the latter case, the model is referred to in Directive as partial internal model. The requirements to be met by an internal model are related to implementation and monitoring standards, so those entities that choose to use an internal model, total or partial, for the calculation of the solvency capital requirements must justify their use. The Standard Model is a set of formulas and methodologies proposed by the regulator with which the insurer can get the amount corresponding to the SCR. An internal model is a procedure offered by the insurer that has the same objective and purposes than the Standard Model, i.e., obtaining capital requirements using a model that reflects the risk profile of the entity. The SCR, obtained with any of the models permitted by the regulator, must be calibrated in such a way that corresponds to the value at risk (VaR) of the entity’s own funds, at a one year horizon, calculated at a 99,5% confidence level. Pillar II describes the qualitative requirements that entities must comply and which result in those formal procedures and communication to the regulator. Pillar II of the Directive concerns those aspects relating the procedures of supervision and control by the regulator. Solvency II is defined as a policy of harmonization for entities operating in the states member of the European Union, so it is necessary that the quantitative aspects are accompanied by other qualitative aspects that achieve homogeneity of appropriate methods and monitoring and control tools to be used by local regulators of different States Member. These requirements also include the obligation for any entity to control risk management model, both quantifiable and non-quantifiable. This management model is known as Own Risk Solvency Assessment (ORSA). The ORSA is a communication tool that should serve two purposes. The first one should be used as an aid in the process of strategic decision making, therefore must be reviewed continuously when the risk profile of the entity changes significantly, incorporating strategic decisions. The second purpose must serve as a regulator tool of communication. The ORSA must project requirements in future years and justify deviations between projected and present requirements, whatever the model used for this aim. Thus, the model ORSA should be a calibration tool whatever the model chosen to estimate the SCR. Finally, Pillar III represents those measures intended to ensure the transparency and discipline in the insurance market, through a set of rules for communication of information on the financial position and solvency of financial institutions facing the local regulator, and the rules of communication and transparency of local regulators facing the European regulator. Pillar III sets the action to be taken by the regulator and the entities in the case of misalignments in fulfilling the requirements of the valuation rules of Pillar I and / or the requirements of Pillar II. Thus, the European regulator empowers local regulators to take action to ensure the standards imposed under Pillar I and II, and is authorized to take action on states that fail to comply with the requirements of Directive Communication and transparency.

In many important settings, subjects can show significant heterogeneity in response to a stimulus or “treatment". For instance, a treatment that works for the overall population might be highly inefiective, or even harmful, for a subgroup of subjects with specific characteristics. Similarly, a new treatment may not be better than an existing treatment in the overall population, but there is likely a subgroup of subjects who would benefit from it. The notion that “one size may not fit all" is becoming increasingly recognized in a wide variety of fields, ranging from economics to medicine. This has drawn significant attention to personalize the choice of treatment, so it is optimal for each individual. An optimal personalized treatment is the one that maximizes the probability of a desirable outcome. We call the task of learning the optimal personalized treatment personalized treatment learning (PTL). From the statistical learning perspective, building PTL models imposes important challenges, primarily because the optimal treatment is unknown on a given training data set. In this thesis, we formalize the PTL problem from a causal inference perspective and provide a comprehensive description of the existing methods to solve this problem. We contribute to the PTL literature by proposing two novel methods, namely uplift random forests and causal conditional inference forests. Our proposal outperforms the existing methods based on an extensive numerical simulation and real-world data. Next, we introduce the concept of PTL models to insurance marketing and pricing applications. In particular, we contribute to the Insurance literature in these areas by proposing PTL methods to optimize client retention and cross-selling in insurance from experimental data. We also illustrate an application of these methods to price-elasticity estimation and insurance economic price optimization in the context of observational data. In the insurance field, the selection of the optimal personalized treatment also requires consideration of the expected insurance losses of each individual policyholder within the portfolio. We contribute to the non-life insurance ratemaking literature by proposing a novel application of gradient boosting models to estimate insurance loss cost, with key important advantages over the conventional generalized linear model approach. A key problem facing research in this field, has been the lack of publicly available statistical software to estimate PTL models. We implement most of the existing methods for fitting these models, as well as our proposed ones, in a package named uplift, which is now released and freely available from the CRAN (Comprehensive R Archive Network) repository under the R statistical computing environment. / En muchas situaciones importantes, los individuos pueden mostrar una heterogeneidad significativa en respuesta a un estímulo o “tratamiento”. Por ejemplo, un tratamiento que funciona para una población en general, podría ser altamente ineficiente o incluso perjudicial para un subgrupo de individuos con características específicas. Del mismo modo, un tratamiento nuevo puede no ser mejor que uno existente en relación a la población general, pero es probable que un subgrupo de individuos se beneficie con el mismo. La idea de aplicar tratamientos personalizados es cada vez más reconocida en una amplia variedad de campos, que van desde la medicina hasta la economía. Esto ha puesto el foco de atención en la medición de la eficacia que un determinado tratamiento tiene sobre un individuo, de modo de seleccionar el tratamiento personalizado óptimo para el mismo. Un tratamiento personalizado óptimo es aquel que maximiza la probabilidad de un resultado deseable. Llamamos a los modelos estadísticos que tienen como objetivo modelar el tratamiento personalizado óptimo “personalizad treatment learning (PTL) models”. Desde la perspectiva de modelización estadística, la construcción de modelos PTL impone importantes retos, principalmente debido a que el tratamiento óptimo es desconocido en un conjunto de datos de entrenamiento dado. En esta tesis, formalizamos el problema de PTL desde una perspectiva de inferencia causal y proporcionamos una descripción completa de los métodos existentes para resolver este problema. Contribuimos a la literatura de modelos PTL proponiendo dos nuevos métodos: “uplift random forests” y “causal conditional inference forests”. Nuestra propuesta supera a los métodos existentes de acuerdo a los resultados obtenidos de una extensa simulación numérica y datos reales. Luego introducimos el concepto de modelos PTL a marketing y a la fijación del precio en el mercado de seguros. En particular, contribuimos a la literatura de seguros en estas áreas, proponiendo métodos de PTL para optimizar la retención de clientes y la venta cruzada de seguros a partir de datos experimentales. También ilustramos una aplicación de estos métodos a la estimación de la elasticidad-­‐precio y a la optimización económica de precios en el contexto de datos observacionales. En el campo de los seguros, la selección del tratamiento personalizado óptimo también requiere considerar las pérdidas esperadas de cada asegurado dentro de una cartera. Contribuimos a la literatura de fijación de precios de seguros, proponiendo una nueva aplicación de modelos “gradient boosting trees” para estimar el costo relacionado con la pérdida esperada del seguro. Este método tiene ventajas claves sobre el enfoque convencional, que se basa en “generalized linear models”. Un problema clave que enfrenta la investigación en este campo ha sido la falta de software estadístico a disposición del público para estimar modelos PTL. Ponemos a disposición pública la mayoría de los métodos existentes para la estimación de estos modelos, incluyendo los de desarrollo propio, en un paquete llamado “uplift” bajo el software estadístico R.

In this Thesis we addressed two very important themes related to quantitative risk management. On one hand, we provided relevant results about the analysis of extreme value distributions; on the other hand, we also presented different results concerning the dependence modelling between extreme value distributions. These results will be useful in the calculation of the capital requirement in the context of Solvency II in terms of quantifying the risk when the data contain extreme values. This can occur when we analyse operational risk and subscription risk, where the company could have losses that have a very low probability but can reach high values, i.e. "rare cases". Specifically, two lines of research were examined in this Thesis: the dependence between two random variables from the viewpoint of the copulae and the nonparametric methods to estimate the cumulative distribution function and quantile. In addition some questions related to the theory of extreme values were considered: extreme value copulae and maximum domain of attraction of extreme value mixture distributions. Inference on copulae was necessary for analysing the structure of dependence between variables. For this, using the definition of max-stable, we generalised the test of extreme value copula to cover a more extensive alternative hypothesis. In the context of copulae, nonparametric estimation of the cdf was useful for obtaining the pseudo-observations and for estimating the marginals. We proposed the use of new nonparametric methods that improve the accuracy in the risk estimations. To illustrate the usefulness of the methods analysed in this Thesis, we used data on the costs of accidents in auto insurance. Specifically, we used two databases, the first contains information from a sample of bivariate costs and the second contains information related to a sample of univariate cost for different types of policyholders. From our data, we found that the Gumbel copula with DTKE (double transformed kernel estimation) marginals provides a good fit. With this copula we obtained a balanced risk estimation that guarantees that the risk is not underestimated and, where it is relevant, not overestimated in excess. In a lot of analyses -in economics, finance, insurance, demography,...- the fit of cdf is very important for evaluating the probability of extreme situations. In these cases, the data are usually generated by a continuous random variable whose distribution may be the result of the mixture of different EVDs; then both the classical parametric models and the classical nonparametric estimates do not work for the estimation of the cdf. All those problems were addressed in last chapter. There we presented a method to estimate cdf that is suitable when the loss is a heavy tailed random variable. The proposed double transformation kernel using the bias-corrected technique, in general, provides good fit results for the Gumbel and Fréchet types of extreme value distributions, especially when the sample size is small. We show, when the sample size is small, that our proposed BCDTKE (bias-corrected double transformed kernel estimator) improves the classical kernel estimator and bias-corrected classical kernel estimator of the cumulative distribution function when the distribution is a right extreme value distribution and the maximum domain of attraction is the one associated with a Fréchet type distribution. Finally we provided some theoretical results about the maximum domain of attraction of extreme value mixture distributions.We concluded that the heavier tail (Fréchet type) prevails over the lighter tails (Gumbel type). / El objetivo esencial en el campo actuarial y las finanzas es analizar la distribución asociada a la pérdida total generada por un vector aleatorio multivariante. Los componentes de este vector son en general pérdidas dependientes entre ellos o se llaman factores de riesgo. El objetivo se reduce a estimar el riesgo de pérdida total teniendo en cuenta la relación entre estos factores de riesgo. El análisis de riesgos puede enfrentarse a dos problemas: 1. ¿Cuáles son las cópulas que mejor reflejan la estructura de dependencia entre estos factores? 2. ¿Cómo se estima la función de distribución de los marginales y se inserta en la cópula? En esta Tesis se investiga cómo responder a las dos preguntas anteriores, es decir, cómo seleccionar la cópula y la forma de estimar distribuciones marginales cuando tenemos valores extremos o eventos raros. Podemos decir que esta tesis se centra en dos aspectos fundamentales para la cuantificación del riesgo. El primero está relacionado con la teoría de las cópulas y estimación del riesgo de pérdida. En el segundo se analizan los métodos no paramétricos y semiparamétricos para estimar la función de distribución y los cuantiles. Para ilustrar la aplicabilidad de los métodos propuestos descritos en nuestro trabajo de investigación utilizamos una muestra bivariante de las pérdidas de una base de datos real extraída de las reclamaciones de una compañía de seguros de automóviles.

The United Nations Human Settlements Programme predicts that by 2030, the number of inhabitants in urban self-produced settlements (slums for UN-HABITAT) will reach 2 billion. These places have a classic definition: overcrowding, poor or inform al housing, inaccessibility to health care and clean water and insecurity of property. The problem of the definition of self-produced settlements is that although the physical characteristics of poverty are common, the social aspects are defined locally. This work shows that the historical construction of social differences is a local process with global influences, manifested through the buildings: subjective and objectified forms of culture. lf culture can be understood as a group of beliefs and practices historically contextualized under guidelines of meaning, here we analyze the meaning it has the selfproduction of urban houses in a particular case, Merida, Mexico, in order to shed light on the interpretation of the phenomenon in other contexts. To do this, we use the notion of modernity as a bridge between culture, architecture and selfproduction houses. Among the many elements of a general concept of modernity, we chose three of its dimensions to categorize our analytical observations: the city as a physical space of modernity, the exaltation of privacy as a place of individuality, and consumption as participation way in the social space. Under these dimensions, are grouped a number of construction practices that can be seen only under a notion of modernity as ambivalent concept. Modernity, whose elements are the new, progress, technology, science, and the urban order, are us ually understood as the polar oppos ite of self-prod uction contexts townhouses, contexts of tradition, poverty, backwardness, unemployment and disorder. But instead of considering the phenomenon of self-production as opposed or outside from modernity, we understand it as part of it, as the other side of the same coin, where rural refe rs to urban, prívate to public, individual to collective, and self-production to cons umption. The poles are the references of the desirable and despicable to decide about the form of the self-produced house. Ali space is built under a project, a mental process of decis ion-making, choices to be close or far from the social group to which one belongs. Building is an action and a product of the cu lture, its league with time makes ita dynamic object, always moving. But sorne spaces, like the self-produced house, express through the transformation of its forms, a shifting identity of their occupants. In this thesis, the idea of home as a space of transition is the idea that through the transformation of territory, illegal urban land occupiers cross down a path of transition between ambivalent dimensions of modernity. The self-produced house is a transition space. lt is always in a time of change, chasing the unattainable modern urban house model, while recalls and recreates every house of the past: the one of the childhood, those of the rural origin, the one of the pattern, the houses of the city. / El Programa de Asentamientos Humanos de Naciones Unidas prevé que hacia el año 2030, el número de habitantes en asentamientos urbanos autoproducidos (slums para UN-HABITAT) alcanzará los 2 billones. Estos lugares tienen una definición clásica: hacinamiento, vivienda pobre o informal, inaccesibilidad a la sanidad y al agua potable e inseguridad de la propiedad. El problema de la definición de los asentamientos autoproducidos es que, aunque las caracteristicas físicas de la pobreza son comunes, los aspectos sociales que la definen localmente no lo son. Este trabajo muestra que la construcción histórica de las diferencias sociales es un proceso local con influencias globales, manifestado a través de las edificaciones: formas subjetivadas y objetivadas de la cultura. Si la cultura puede entenderse como grupo de creencias y prácticas contextualizados históricamente bajo pautas de significado, aquí analizamos el sentido que tiene la autoproducción de casas urbanas en un caso particular, Mérida, México, con el fin de dar luces para la interpretación del fenómeno en otros contextos. Para ello, empleamos la noción de modernidad como un puente entre la cultura, la arquitectura yla autoproducción de casas urbanas. Entre los numerosos elementos que conforman un concepto general de modernidad, elegimos tres de sus dimensiones para organizaren categorías analíticas nuestras observaciones: la ciudad como espacio físico de lo moderno, la exaltación de la privacidad como lugar de la individualidad; y el consumo como forma de participación en el espacio social. Bajo estas dimensiones, se agrupan una serie de prácticas constructivas que no se pueden observar más que bajo una noción de la modernidad como concepto ambivalente. La modernidad, cuyos elementos son lo nuevo, el progreso, la ciencia hecha tecnologia y el orden urbano, suele entenderse como el polo contrario de los contextos de autoproducción de casas urbanas, contextos de la tradición, la pobreza, el atraso, la desocupación y el desorden. Pero en lugar de considerar el fenómeno de la autoproducción como opuesto o fuera de la modernidad, lo entendemos como parte de ella, como la otra cara de una misma moneda, donde lo urbano remite a lo rural; lo privado a lo público, lo individual a lo colectivo y la autoproducción al consumo. Los polos son las referencias de lo deseable y lo deleznable al decidir sobre la forma de la casa autoproducida. Todo espacio se edifica bajo un proyecto, un proceso mental de toma de decisiones, de elecciones para distanciarse o acercarse al grupo social al que se pertenece. La edificación es una acción y un producto de la cultura, su liga con el tiempo le hace un objeto dinámico, siempre en movimiento. Pero algunos espacios, como la casa autoproducida, manifiestan especialmente, a través de la transformación de sus formas, una cambiante identidad de sus ocupantes. La idea de la casa autoproducida como un espacio en transición, es la idea de que a través de la transformación del territorio, los ocupantes de suelo ilegal en la ciudad emprenden un camino de transición entre las dimensiones ambivalentes de la modernidad. La casa urbana autoproducida es un espacio en transición. Se encuentra siempre en un momento de cambio, persiguiendo el inagotable modelo de la casa urbana y moderna al tiempo que añora y recrea todas las casas del pasado: las de la infancia, las del origen rural, las del patrón, las casas de la ciudad