The thesis examined McMaster University undergraduates’ beliefs about health and contagion, and their implication for antibacterial soap use. A qualitative methodology was used and 30 participants were interviewed, and the transcripts coded and analysed for emergent themes. Students understand health in terms of having energy, being disease free, and as something to be achieved through healthy lifestyle choices and cleanliness. These beliefs form an explanatory model of health that has several key components used to make health decisions, including using or not using antibacterial soap. The participants see their health as continually threatened by sources of illness. Contagion is one of the principal threats identified and understood as transmitted through the air, or on the surfaces of contaminated people and objects. Two modes of defence were articulated in the interviews. Internal components of defence involve maintaining immune rigour; external components drives activities such as personal hygiene and cleaning to protect against pathogens. Men tend to have a more internally focussed explanatory model of health, while women have a more external focus. This seems to explain why the women in this study were eight times more likely to use antibacterial soap than the men, a finding that was statistically significant (p=.O27). Social values are expressed through the explanatory model, including social boundaries and morality. The model also aligns very well with the biomedical paradigm in that it reduces health to its physical components, provides a mechanistic explanation of the body, and separates mind and body as discrete entities and as an object of control. Biomedicine seems to be broadening into new social domains, such as gender, social boundaries and morality, which are also reflected in students' beliefs about health. / Thesis / Master of Arts (MA)

La première partie de cette thèse défend l’hypothèse selon laquelle les croyances des personnes touchées par le cancer à propos de l’activité physique reflètent l’internalisation de stéréotypes, affectant leurs comportements vis-à-vis de l’activité physique. Les deux premières études de la thèse ont permis d’identifier cinq catégories de croyances liées à l’activité physique dont quatre constituent des barrières psychologiques, ainsi que de développer et valider une échelle mesurant les stéréotypes relatifs au cancer et à l’activité physique. L’étude 3 a montré que les stéréotypes relatifs au cancer et à l’activité physique des patients atteints de cancer sont reliés à leur niveau d’activité physique. Enfin, l’étude 4 a mis en évidence l’influence positive du statut d’individu « physiquement actif » dans la formation d’impressions de la population générale à l’égard des individus atteints de cancer. L’objectif secondaire de cette thèse était d’identifier des conditions de changement des croyances et de la motivation à l’égard de l’activité physique chez les personnes touchées par le cancer. Deux études ont examiné les effets de messages de promotion de l’activité physique auprès de patients sédentaires. L’étude 5 a montré que les messages informatifs génèrent les scores de croyances les plus favorables, tandis que les messages narratifs seraient plus appropriés pour augmenter leur motivation. L’étude 6 a confirmé l’hypothèse selon laquelle un message narratif porté par un pair intrinsèquement motivé est plus efficace pour améliorer la motivation à faire de l’exercice chez des patients sédentaires, qu'un message narratif porté par un pair extrinsèquement motivé. / The main objective of this thesis was to investigate the role and impact of stereotypes on the physical activity levels of individuals with cancer. The first section defends the hypothesis that the beliefs of people with cancer about physical activity reflect the internalisation of stereotypes, which affect their behaviors regarding physical exercise. The first two studies of this thesis identify five categories of beliefs about physical activity and show that four of them are psychological barriers to activity, and develop and validate a scale to measure the stereotypes about cancer and physical activity. The results of the third study indicate that these stereotypes are related to the level of physical activity of cancer patients. The fourth study presents evidence of the positive impact of the exerciser status in shaping impressions in the general population about people with cancer. The secondary objective of this dissertation was to identify the conditions needed to change the beliefs about and the motivation for physical activity in the cancer population. Two experimental studies examined the effects of messages promoting physical activity on sedentary patients. Study 5 showed that informational messages resulted in more favorable beliefs, whereas narrative messages were more appropriate to stimulate motivation. Study 6 confirmed the hypothesis that a narrative message from an intrinsically motivated peer was more efficient in improving the motivation to exercise in sedentary patients than the same type of message from an extrinsically motivated peer.

Depuis les quarante dernières années, toutes les régions du monde ont été traversées par des événements majeurs d’instabilité économique et financière. L’un des traits caractéristiques de ces manifestations est qu’elles ont non seulement eu un impact sur la santé économique financière et sociale de leur pays d’origine, mais aussi sur les économies étrangères. Cette thèse retrace l’évolution de la crise financière mondiale, démontre comment la plupart des pays de l’OCDE ont été affectés par la contagion, et met en lumière le rôle de la politique monétaire dans la propagation de la crise. Elle se compose en six essais. Le premier chapitre s’attache à étudier les corrélations dynamiques entre différents actifs et certaines variables économiques et financières durant la bulle internet de 2000 et la crise financière mondiale. Dans le deuxième essai, nous nous intéressons aux changements de transmission internationale des chocs de politique monétaire américaine. Le troisième essai adopte une approche plus économique. Nous y étudions la synchronisation des cycles, la composante stochastique de la volatilité de l’inflation, du produit et des taux d’intérêts. Dans le 4ème essai, nous abordons l’existence d’un éventuel «shift-contagion» lors de la crise financière mondiale et lors de la crise de la dette souveraine en Europe. Le cinquième essai aborde la dynamique intra-journalière ainsi que la transmission de volatilité entre Allemagne, France, et Royaume-Uni lors de la crise financière mondiale. Enfin le dernier cherche à analyser la volatilité de 12 marchés d’action. / Depuis les quarante dernières années, toutes les régions du monde ont été traversées par des événements majeurs d’instabilité économique et financière. L’un des traits caractéristiques de ces manifestations est qu’elles ont non seulement eu un impact sur la santé économique financière et sociale de leur pays d’origine, mais aussi sur les économies étrangères. Cette thèse retrace l’évolution de la crise financière mondiale, démontre comment la plupart des pays de l’OCDE ont été affectés par la contagion, et met en lumière le rôle de la politique monétaire dans la propagation de la crise. Elle se compose en six essais. Le premier chapitre s’attache à étudier les corrélations dynamiques entre différents actifs et certaines variables économiques et financières durant la bulle internet de 2000 et la crise financière mondiale. Dans le deuxième essai, nous nous intéressons aux changements de transmission internationale des chocs de politique monétaire américaine. Le troisième essai adopte une approche plus économique. Nous y étudions la synchronisation des cycles, la composante stochastique de la volatilité de l’inflation, du produit et des taux d’intérêts. Dans le 4ème essai, nous abordons l’existence d’un éventuel «shift-contagion» lors de la crise financière mondiale et lors de la crise de la dette souveraine en Europe. Le cinquième essai aborde la dynamique intra-journalière ainsi que la transmission de volatilité entre Allemagne, France, et Royaume-Uni lors de la crise financière mondiale. Enfin le dernier cherche à analyser la volatilité de 12 marchés d’action.

Cette thèse contribue en quatre chapitres à l’analyse et la mesure du risque systémique. Le premier chapitre discute la notion de risque systémique et détaille les enjeux méthodologiques de sa modélisation. Le deuxième chapitre propose un modèle structurel de contagion en solvabilité. Ce modèle d’équilibre permet de mesurer le risque de contagion en distinguant l’effet direct d’un choc de sa propagation. Dans le troisième chapitre, nous fournissons un cadre de valorisation de la dette d’une institution intégrant l’effet des interconnexions entre institutions. Nous calculons une prime de risque spécifiquement liée aux interconnexions. Dans le quatrième chapitre, nous modélisons les effets conjoints de chocs à l’actif et au passif d’une institution financière. Nous adaptons les mesures usuelles de risque pour identifier les risques de marché, de financement et de liquidité de marché. Enfin, nous expliquons comment déterminer la composition et le niveau des réserves réglementaires pour limiter le risque de défaut. / This thesis contributes to the analysis and measure of systemic risk through four chapters. In the first chapter, we discuss the notion of systemic risk and detail the methodological issues of modeling. The second chapter proposes a structural model of solvency contagion. Within an equilibrium model, we measure the contagion by identifying the direct effect of an external shock and its propagation. In the third chapter, we provide a pricing framework for financial institution’s debt encompassing the effect of interconnections between institutions. We compute a risk premium specific to interconnections. In the last chapter, we model the joint effects of the shocks on the asset side and on the liability side of a financial institution. We adapt the usual risk measures to pinpoint the funding liquidity risk and the market liquidity risk. Lastly, we explain how to set the level and the composition of regulatory reserves to control for default risk.

Au cours des dernières années, l'utilisation de simulations à base d'agents pour étudier les systèmes sociaux s'est étendue à de nombreux domaines (géographie, écologie, sociologie, économie, etc.). Ces simulations visent à reproduire des situations réelles impliquant des acteurs humains ; il est donc nécessaire d'y intégrer des agents complexes reproduisant le comportement des personnes simulées. Par conséquent, des notions telles que la cognition, les émotions, la personnalité, les relations sociales ou les normes doivent être prises en compte. Pour autant, il n'existe actuellement aucune architecture d'agent intégrant toutes ces caractéristiques et pouvant être utilisée par la majorité des modélisateurs, y compris ceux n'étant pas expert en programmation informatique. Dans cette thèse, l'architecture BEN (Behavior with Emotions and Norms) est présentée pour répondre à cette question. Il s'agit d'une architecture modulaire basée sur le modèle BDI de la cognition avec des modules pour ajouter des émotions, de la contagion émotionnelle, une personnalité, des relations sociales et des normes au comportement des agents. Ces dimensions comportementales sont formalisées de manière à ce qu'elles puissent fonctionner ensemble pour produire un comportement crédible dans le contexte des simulations sociales. L'architecture est implémentée dans la plate-forme de simulation GAMA afin de la rendre utilisable par la communauté des simulations sociales. Enfin, BEN est utilisé pour étudier deux cas d'évacuation d'une boîte de nuit en feu, montrant que l'architecture est actuellement utilisable à travers son implémentation dans GAMA et qu'elle permet aux modélisateurs de reproduire des situations réelles impliquant des acteurs humains. / Over the last few years, the use of agent-based simulations to study social systems has spread to many domains (e.g. geography, ecology, sociology, economy). These simulations aim to reproduce real life situations involving human beings and thus need to integrate complex agents to match the behavior of the people simulated. Therefore, notions such as cognition, emotions, personality, social relations or norms have to be taken into account, but currently there is no agent architecture that could incorporate all these features and be used by the majority of modelers, including those with low levels of skills in programming. In this thesis, the BEN (Behavior with Emotions and Norms) architecture is introduced to tackle this issue. It is a modular architecture based on the BDI model of cognition featuring modules for adding emotions, emotional contagion, personality, social relations and norms to agent behavior. These behavioral dimensions are formalised in a way so they may operate together to produce a believable behavior in the context of social simulations. The architecture is implemented into the GAMA simulation platform in order to make it usable by the social simulation community. Finally, BEN is used to study two cases of evacuation of a nightclub on fire, showing it is currently usable throught its implementation into GAMA and it enables modelers to reproduce real life situations involving human actors.

Ce travail de thèse s'intéresse à la contribution des investisseurs sophistiqués de type hedge funds à la dynamique des marchés financiers. Considérant qu'ils sont les acteurs fondamentaux de la révélation des prix et de la liquidité des marchés, tant du point de vue du modèle standard que des critiques comportementalistes, on propose une évaluation des interdépendances dynamiques entre stratégies de gestion alternative et marchés financiers. Les trois premiers chapitres proposent, aumoyen d'approches économétriques originales, la mise en perspective des stratégies de hedge funds avec la dynamique des marchés à travers l'étude des rendements, de la volatilité et des co-volatilités. S'appuyant sur un large panel de résultats, l'étude révèle les nombreuses causalités croisées entre fonds et marchés, offrant à la finance comportementale des éléments de preuves empiriques des interactions qu'elle envisage au regard des excès de volatilité ou de la contagion financière. Riche de ces enseignements, le dernier chapitre propose enfin un retour aux modèles théoriques d'équilibres de marché pour proposer un portrait contrasté de la spéculation rationnelle dans sa relation à l'efficience des marchés. / This PH.D thesis focuses on the contribution of sophisticated investors, i.e. hedge funds, in the dynamics of financial markets. Considering that they are key players in the price discovery and market liquidity, regarding the standard model or the behavioral critics, it provides an assessment of dynamic interdependencies between alternative management strategies and financial markets.The first three chapters put into perspective, through original econometric approaches, hedge funds strategies with market dynamics through the study of returns , volatility and co-volatilities. Based on a wide range of results, the study reveals the many causalities between funds and markets offering to the behavioral finance elements of empirical evidence of the interactions described interms of excess volatility or financial contagion. Rich in these teachings, the last chapter finally proposes a return to theoretical models of market equilibria in order to provide a mixed picture of rational speculation in its relation to market efficency.

Depuis quelques années, soit depuis la crise financière de 2007-2008 plus précisément, les gens se sont davantage intéressés à la menace du risque systémique comme danger potentiel au système financier mondial. Cette crise a démontré à grande échelle l’influence que peuvent avoir les connexions directes et indirectes qu’ont les institutions financières entre elles sur les marchés financiers. Ce niveau de «connectivité» peut varier d’une institution financière à l’autre selon le marché observé. / Dans ce mémoire, le marché des prêts syndiqués est sous observation comme source possible de connexions entre les institutions financières canadiennes. D’un côté, un prêt syndiqué représente une connexion directe entre l’emprunteur et les multiples prêteurs puisque chaque prêteur possède une part du prêt dans leur portefeuille. D’un autre côté, il représente également une source de connexions indirectes entre chacun des prêteurs puisque ces derniers sont tous affectés par les difficultés financières que rencontre l’emprunteur. Le marché canadien des prêts syndiqués est particulièrement intéressant puisqu’il possède un nombre restreint de joueurs actifs et que, ainsi, les connexions à l’échelle nationale sont plus facilement observables. / L'objectif général de ce mémoire est d'examiner l'impact des prêts syndiqués sur la contagion et le risque systémique canadien à travers leur impact sur l'homogénéisation et la concentration des portefeuilles de prêts individuels des six grandes banques canadiennes et du portefeuille de prêts national. La question de la procyclicalité va aussi être adressée. Le comportement des banques sera sous observation à savoir s'il peut varier selon le cycle économique en cours dans le marché canadien des prêts syndiqués. / La méthodologie employée comprend une approche reliée à l’analyse de réseaux financiers et une approche statistique et économétrique qui inclut la simulation d’un marché canadien des prêts sans la possibilité de syndication. La première approche nous permet d’obtenir une vue globale et individuelle des joueurs canadiens actifs sur le marché des prêts syndiqués. La deuxième approche nous permet de tester formellement chacune des hypothèses de recherche avancées. Nous pourrons alors mieux comprendre comment les prêts syndiqués influencent la diversification individuelle et nationale des portefeuilles de prêts des institutions financières canadiennes qui, à leur tour, influencent le risque systémique et de contagion. / Dans la littérature, nos résultats confrontent ceux de plusieurs auteurs. Dans un premier temps, nous observons que les prêts syndiqués ont un impact sur la diversification industrielle des portefeuilles de prêts des banques, mais qu'ils n'ont aucun impact sur la diversification géographique, ce qui ne va pas dans le même sens de Dennis et Mullineaux (2000) pour le volet géographique. Aussi, nos résultats suggèrent que les industries que les prêteurs connaissent moins en termes de surveillance appropriée à effectuer auprès de l'emprunteur peuvent amener plus d'homogénéisation dans le portefeuille de prêts national, ce qui ne va pas dans le même sens des résultats de Cai, Saunders et Steffen (2014). En effet, de leur côté, ces auteurs ont observé que le chef de file cherche à s’associer avec des banques spécialisant leurs prêts dans une expertise similaire, ce qui implique en soi une homogénéisation du portefeuille de prêts national puisque les mêmes prêteurs s'associent régulièrement ensemble pour des prêts syndiqués faits aux mêmes emprunteurs ou industries.

There is a large body of research that indicates that international equity markets co-move over time. This co-movement manifests in various instruments, ranging from equities and bonds to soft commodities. However, this co-movement is more prevalent over crisis periods and can be seen in returns and volatility transmission effects. The recent financial crisis demonstrated that no local market is immune to transmission effects from international markets. South African financial market participants, such as investors and policymakers, have a vested interest in understanding how the equity market in particular and the economy in general react to international financial crises. This study aims to contribute an improved understanding of how the South African equity market interacts with international equity markets, by identifying the degree of price and volatility transmission before, during, and after an international financial crisis. This was done by investigating the possibility of changes in price and volatility transmissions from the Asian financial crisis (1997–1998), the dotcom bubble (2000–2001) and the more recent subprime financial crisis (2007–2009). An Exponential Generalized Autoregressive Conditional Heteroskedasticity (E-GARCH) model was employed within the framework of an Aggregate Shock model. The results indicate that during the international financial crises studied, the JSE All Share Index was directly affected through contagion effects inherent in the returns of the originating crisis country. Volatility transmissions during international financial crises came directly from the originating crisis country. Finally, the FTSE 100 Index was the main exporter of price and volatility transmission to the JSE All Share Index. / Thesis (M.Com. (Risk management))--North-West University, Potchefstroom Campus, 2012

Crises in emerging markets during the 1990’s pose a challenge to understand why economies with apparently strong fundamentals did face severe devaluations and severe disruption in their functioning. We study three different aspects of crises: i) Contagion is defined as the possibility of a domestic financial or currency crisis to spread to other countries. We study the 1990’s crises and introduce a new measure for defining financial crises and isolating their impact on currency crises and vice versa; ii) During the 1990’emerging countries in crises suffered severe adjustments in the level of consumption. We build on Lucas’s measure of welfare loss and derive a more comprehensive measure that includes: total loss; loss related to changes in consumption growth rate; to volatility of consumption; and, to changes in the level of consumption; iii) Trying to explain the behaviour of consumption after crises in emerging markets during the 1990’s we found contradicting theoretical approaches and empirical results. We solve the model of intertemporal maximisation of consumption assuming that agents maximise over several periods at a time. We extend the intertemporal framework to include the decision of participating not only in the loanable funds market but in other financial assets and derive the solution for a stock market. The results imply an alternative to the specification of the Euler equation for consumption with more explanatory variables previously omitted.

Mémoire numérisé par la Division de la gestion de documents et des archives de l'Université de Montréal.