Dissertação (mestrado)—Universidade de Brasília, Faculdade de Economia, Administração e Contabilidade, Departamento de Economia, Mestrado Profissional em Gestão Econômica de Finanças Públicas, 2013. / Submitted by Ana Cristina Barbosa da Silva (annabds@hotmail.com) on 2014-11-05T16:31:08Z No. of bitstreams: 1 2013_RogerRamosSales.pdf: 1186619 bytes, checksum: 5993391cc6c10f225f9c6602bc963030 (MD5) / Approved for entry into archive by Patrícia Nunes da Silva(patricia@bce.unb.br) on 2014-11-17T15:03:30Z (GMT) No. of bitstreams: 1 2013_RogerRamosSales.pdf: 1186619 bytes, checksum: 5993391cc6c10f225f9c6602bc963030 (MD5) / Made available in DSpace on 2014-11-17T15:03:30Z (GMT). No. of bitstreams: 1 2013_RogerRamosSales.pdf: 1186619 bytes, checksum: 5993391cc6c10f225f9c6602bc963030 (MD5) / Esta dissertação tem como objetivo geral analisar o crescimento do Market Share e a evolução da rentabilidade dos cinco maiores bancos brasileiros no período de 2005 a 2012, a partir da modelagem estatística de medidas de rentabilidade como a Rentabilidade sobre o Patrimônio Líquido, a Rentabilidade sobre o Ativo, a Rentabilidade da Tesouraria e a Rentabilidade da Carteira de Crédito, identificando como variáveis macroeconômicas, alterações na estrutura patrimonial e remuneração sobre operações e serviços se correlacionaram com as variações de rentabilidade e evolução da participação de mercado. ______________________________________________________________________________ ABSTRACT / This dissertation has as main objective at analyzing the growth of market share and the profitability evolution of the five largest Brazilian banks in the period 2005 – 2012, from the statistical modeling of profitability measures such as the Return on Equity, the Return on Assets, the Return of Treasury and the Return of Credit Portfolio, identifying how macroeconomic variables, changes in capital structure and remuneration on operations and services correlated with profitability changes and the evolution of market share.

Dissertação (mestrado)—Universidade de Brasília, Instituto de Ciências Exatas, Departamento de Ciência da Computação, 2014. / Submitted by Ana Cristina Barbosa da Silva (annabds@hotmail.com) on 2014-11-19T19:15:59Z No. of bitstreams: 1 2014_JoseAbiliodePaivaRamos.pdf: 1549487 bytes, checksum: f9cf29b3b26113c0c53d57c89031a735 (MD5) / Approved for entry into archive by Guimaraes Jacqueline(jacqueline.guimaraes@bce.unb.br) on 2014-11-20T12:01:10Z (GMT) No. of bitstreams: 1 2014_JoseAbiliodePaivaRamos.pdf: 1549487 bytes, checksum: f9cf29b3b26113c0c53d57c89031a735 (MD5) / Made available in DSpace on 2014-11-20T12:01:10Z (GMT). No. of bitstreams: 1 2014_JoseAbiliodePaivaRamos.pdf: 1549487 bytes, checksum: f9cf29b3b26113c0c53d57c89031a735 (MD5) / A oferta de produtos e serviços bancários através de canais virtuais tem aumentado nos últimos anos e, apesar do uso de diversas tecnologias de segurança, ainda existem transações fraudulentas que são concluídas com sucesso. Além disso, frequentemente os atacantes se adaptam a novas tecnologias mais rapidamente que as empresas alvejadas. Como proposta para aprimorar e agilizar as reações a fraudes, este trabalho visa indução automática de árvores de decisão a partir de amostras de dados transacionais para a identificação de transações fraudulentas. Os resultados são superiores aos alcançados pelo sistema vigente na instituição financeira, indicando que sua adoção, acompanhada de medidas reativas, podem reduzir os prejuízos financeiros, aumentar a recuperação de valores e diminuir o risco de dano à imagem da instituição, bem como o desgaste junto aos clientes. ________________________________________________________________________________ ABSTRACT / The offer of products and services by banks through virtual channels has increased in recent years and, despite the use of various technologies for security, fraudulent transactions are still being successfully completed. Moreover, hackers often adapt to new technologies more quickly than the targeted companies. In order to improve and expedite responses to frauds, this work aims to identify fraudulent transactions with decision trees induced automatically from samples of transactional data. The results obtained from the proposal are better than those provided by the system currently in use in the financial institution, indicating that the use of decision trees, together with additional reactive actions, can decrease financial loss, increase asset retrieval, and reduce the risk of damage to the client-institution relationship.

Tese (doutorado)—Universidade de Brasília, Departamento de Economia, Pós-graduação em Economia, 2014. / Submitted by Larissa Stefane Vieira Rodrigues (larissarodrigues@bce.unb.br) on 2014-11-17T17:47:28Z No. of bitstreams: 1 2014_RicardoVieiraBarroso.pdf: 1764741 bytes, checksum: 5a1a5912820e90688444f65c1be70676 (MD5) / Approved for entry into archive by Raquel Viana(raquelviana@bce.unb.br) on 2014-11-24T15:55:14Z (GMT) No. of bitstreams: 1 2014_RicardoVieiraBarroso.pdf: 1764741 bytes, checksum: 5a1a5912820e90688444f65c1be70676 (MD5) / Made available in DSpace on 2014-11-24T15:55:14Z (GMT). No. of bitstreams: 1 2014_RicardoVieiraBarroso.pdf: 1764741 bytes, checksum: 5a1a5912820e90688444f65c1be70676 (MD5) / O presente trabalho propõe um modelo de rede de bancos com modelagem baseada em agentes, em que os bancos escolhem seus níveis de capitalizacão e de liquidez ótimos tendo em conta o ambiente no qual se inserem. O modelo ´e original ao permitir que os bancos respondam estrategicamente a incentivos e novas situações com a introdução de um esquema de aprendizado, além de estudar os efeitos de uma câmara de pagamentos na estabilidade financeira. Os bancos interagem entre si por meio do mercado interbancário e podem se tornar insolventes devido a perdas em seus ativos ilíquidos, o que por sua vez possibilita o contágio e o risco sistêmico. São realizadas várias simulações com diferentes configurações de risco, capital, liquidez, infraestrutura do mercado interbancário e outros parâmetros que permitem analisar a resiliência de cada configuração a choques externos. De forma geral, os resultados da simulação indicam que a implantação de uma câmara de pagamentos e o aumento do requerimento mínimo do nível de capitalização dos bancos representam a melhor política para a redução do risco sistêmico. / This paper proposes a model of banking networks with agent-based modeling, where banks can choose their optimum capitalization and liquidity levels taking into account the environment in which they operate. The model innovates as it allows the banks to respond strategically to incentives and new situations with the introduction of a learning scheme, as well as studying the effects of a clearinghouse on financial stability . Banks interact with each other through the interbank market and may become insolvent due to losses on their illiquid assets , which in turn enables contagion and systemic risk. Several simulations are conducted with different configurations of risk, capital, liquidity, interbank market infrastructure and other parameters, which allow for the assessment of the resilience of each configuration to external shocks. Overall, the simulation results indicate that the implementation of a clearinghouse and increasing the minimum capitalization level requirement for the banks represent the best policy to reduce systemic risk.

Dissertação (mestrado)—Universidade de Brasília, Faculdade de Ciências Econômicas, Programa de Pós-Graduação em Economia, 2014. / Submitted by Laura Conceição (laurinha.to@gmail.com) on 2014-11-24T18:43:22Z No. of bitstreams: 1 2014_EliseuHernandezD’Oliveira.pdf: 2951750 bytes, checksum: 3c901a51c60772f59d97ac2162397dcd (MD5) / Approved for entry into archive by Patrícia Nunes da Silva(patricia@bce.unb.br) on 2014-11-25T12:56:41Z (GMT) No. of bitstreams: 1 2014_EliseuHernandezD’Oliveira.pdf: 2951750 bytes, checksum: 3c901a51c60772f59d97ac2162397dcd (MD5) / Made available in DSpace on 2014-11-25T12:56:41Z (GMT). No. of bitstreams: 1 2014_EliseuHernandezD’Oliveira.pdf: 2951750 bytes, checksum: 3c901a51c60772f59d97ac2162397dcd (MD5) / Utilizando dados em painel para o mercado bancário brasileiro, o objetivo desta dissertação é examinar quais as variáveis específicas dos bancos, quais as variáveis específicas da indústria e quais variáreis macroeconômicas determinam a lucratividade dos bancos. O sistema bancário do país apresenta certas singularidades como lucratividade elevada, altas taxas de juros e um mercado concentrado. A amostra inclui, para o período de 1995 à 2013, 3900 dados de 201 instituições de intermediação financeira. Os resultados das estimações confirmam as duas hipóteses destinadas a explicar a relação entre eficiência, concentração e rentabilidade (estrutura-eficiente e estrutura-conduta-desempenho). Estes resultados também apontam: a) que os bancos mais lucrativos são os eficientes em minimizar custos; b) para a confirmação de uma alta concentração de mercado em que os bancos exercem um comportamento não competitivo, com destaque para uma rápida expansão do crédito dos cinco maiores bancos (BB, CEF, Itau, Bradesco, Santander), principalmente os dois públicos. ______________________________________________________________________________ ABSTRACT / Using panel data for the brazilian banking market, the goal of this dissertation is to examine which specific variables of banks, which industry-specific variables and which macroeconomic variables determine the profitability of banks. The national banking system has certain peculiarities such as high profitability, high interest rates and a concentrated market. The sample includes, for the period 1995 to 2013, 3900 data from 201 institutions of financial intermediation. The estimation results confirm the two hypotheses intended to explain the relationship between efficiency, concentration and profitability (structureefficiency and structure-conduct-performance). These results also point out that: a) the most profitable banks are those efficient in minimizing costs; b) indicates a confirmation of a high concentration market structure in which banks exert a noncompetitive behavior with emphasis on a rapid credit expansion of the five largest banks (BB, CEF, Itau, Bradesco, Santander), especially the two public ones.

Dissertação (mestrado)—Universidade de Brasília, Instituto de Ciência Humanas, Departamento de Economia, 2014. / Submitted by Ana Cristina Barbosa da Silva (annabds@hotmail.com) on 2014-12-05T11:45:18Z No. of bitstreams: 1 2014_PedroAntonioEstrellaPedrosa.pdf: 638204 bytes, checksum: 5ede1ffc75a5f55ea9f5bf75175d0544 (MD5) / Approved for entry into archive by Raquel Viana(raquelviana@bce.unb.br) on 2014-12-12T16:32:27Z (GMT) No. of bitstreams: 1 2014_PedroAntonioEstrellaPedrosa.pdf: 638204 bytes, checksum: 5ede1ffc75a5f55ea9f5bf75175d0544 (MD5) / Made available in DSpace on 2014-12-12T16:32:27Z (GMT). No. of bitstreams: 1 2014_PedroAntonioEstrellaPedrosa.pdf: 638204 bytes, checksum: 5ede1ffc75a5f55ea9f5bf75175d0544 (MD5) / A presente dissertação tem como objetivo comparar a eficiência dos dez maiores bancos de controle nacional com a eficiência dos dez maiores bancos de controle estrangeiro que atuam no Brasil, a partir de dados contábeis dos anos de 2006 a 2012, disponibilizados pelo Banco Central do Brasil. A metodologia escolhida para estimar os índices de eficiência foi a Análise Envoltória de Dados (DEA), que tem como objetivo estimar uma fronteira eficiente e analisar comparativamente unidades produtivas independentes. O modelo consiste em estabelecer uma hierarquização relativa entre os bancos analisados com base em índices de produtividades obtidos de formulações de problemas de programação linear. A literatura existente sobre o tema indica que, nas economias em desenvolvimento, os bancos estrangeiros costumam apresentar melhores índices do que os concorrentes domésticos. O resultado encontrado não confirma o que é usualmente encontrado na literatura: os bancos nacionais obtiveram uma eficiência média de 87,76% no período analisado, ao passo que o índice médio dos concorrentes estrangeiros foi 87,13%. ______________________________________________________________________________ ABSTRACT / This research compares the efficiency of the ten largest local banks with the efficiency of the ten largest foreign banks operating in Brazil, using accounting information from the years 2006 to 2012 provided by the Central Bank of Brazil. The chosen methodology for estimating the efficiency indexes was the Data Envelopment Analysis (DEA), which aims to estimate an efficient frontier and analyze comparatively independent production units. The model establishes a relative ranking among banks analyzed based on the productivity indexes obtained from formulations of linear programming problems. The existing literature on the subject indicates that, in developing economies, foreign banks tend to have better rates than domestic competitors. Our results do not confirm what is usually found in the literature: the national banks had an average efficiency of 87.76 % in the period, while the average rate of the foreign competitors was 87.13%.

Dissertação (mestrado)—Universidade de Brasília, Faculdade de Economia, Administração e Contabilidade, Mestrado em Economia do Setor Público, 2014. / Submitted by Ana Cristina Barbosa da Silva (annabds@hotmail.com) on 2014-12-15T18:06:50Z No. of bitstreams: 1 2014_JulioCesarStella.pdf: 2411229 bytes, checksum: cef81665c3705156cff702aabe88c34a (MD5) / Approved for entry into archive by Guimaraes Jacqueline(jacqueline.guimaraes@bce.unb.br) on 2014-12-29T11:40:53Z (GMT) No. of bitstreams: 1 2014_JulioCesarStella.pdf: 2411229 bytes, checksum: cef81665c3705156cff702aabe88c34a (MD5) / Made available in DSpace on 2014-12-29T11:40:53Z (GMT). No. of bitstreams: 1 2014_JulioCesarStella.pdf: 2411229 bytes, checksum: cef81665c3705156cff702aabe88c34a (MD5) / A presente dissertação pretende verificar se os bancos comerciais controlados pelo Estado brasileiro possuem um nível de eficiência equivalente ao daqueles controlados pelo setor privado. Utilizam-se dados contábeis e organizacionais para a comparação de indicadores por meio de testes de igualdade de médias e calculam-se coeficientes de ineficiência a partir de uma fronteira estocástica de produção. Verificou-se que os bancos públicos apresentam uma rentabilidade alta, porém são mais alavancados e possuem menos liquidez que os bancos privados. Além disso, mostra-se que os bancos dirigidos pelo Estado pagam salários mais baixos a seus funcionários, tem custos administrativos por agência menores, dependem mais das receitas de serviços e são menos eficientes que os bancos privados. ___________________________________________________________________________________ ABSTRACT / This dissertation intends to verify whether Brazilian state owned commercial banks are as efficient as those controlled by the private sector. Organizational and accounting data are used for comparing performance indicators through tests for the means equality. Coefficients of inefficiency are calculated from a stochastic production frontier. It was found that public banks have a high profitability, but are more leveraged and have less liquidity than private banks. Furthermore, we show that state-run banks pay lower wages to its employees, bear lower administrative costs per agency, depend more on revenue from services and are less efficient than private banks.

Dissertação (mestrado)—Universidade de Brasília, Programa de Pós-Graduação em Administração, 2012. / Submitted by Elna Araújo (elna@bce.unb.br) on 2012-07-03T22:48:22Z No. of bitstreams: 1 2012_PatrickMichelFinuzziSantos.pdf: 3079179 bytes, checksum: 56e3155f56b93ea9b7ac8670f1e02817 (MD5) / Approved for entry into archive by Jaqueline Ferreira de Souza(jaquefs.braz@gmail.com) on 2012-07-30T12:28:38Z (GMT) No. of bitstreams: 1 2012_PatrickMichelFinuzziSantos.pdf: 3079179 bytes, checksum: 56e3155f56b93ea9b7ac8670f1e02817 (MD5) / Made available in DSpace on 2012-07-30T12:28:38Z (GMT). No. of bitstreams: 1 2012_PatrickMichelFinuzziSantos.pdf: 3079179 bytes, checksum: 56e3155f56b93ea9b7ac8670f1e02817 (MD5) / As práticas de gestão ambiental vêm ganhando espaço nas organizações. O despertar da consciência ecológica dos consumidores, a pressão de grupos ativistas, a busca por eficiência operacional e o recrudescimento das legislações ambientais têm incentivado as empresas a incluírem o tema na pauta de suas discussões mercadológicas. Apesar da indicação da pertinência da gestão ecológica às estratégias de marketing no setor de serviços, nenhuma atenção foi dada à predição da lealdade de clientes de organizações bancárias em decorrência do posicionamento ambiental de seus bancos. De igual modo, o desenvolvimento de relações rentáveis tem sido referenciada como o fim do marketing de relacionamento e como uma consequência direta da lealdade do consumidor. Contudo, poucos estudos no contexto bancário procuraram explicar a rentabilidade a partir da lealdade. Nesse sentido, o objetivo desta pesquisa é mensurar as relações entre a Percepção de que um Banco de Varejo é Ambientalmente Responsável, a Satisfação, a Confiança, a Lealdade e a Rentabilidade de seus clientes pessoas físicas. Para isso desenvolveram-se onze hipóteses de pesquisas que retrataram no nível do consumidor as relações da Lealdade Atitudinal e da Lealdade Comportamental com constructos antecedentes (Percepção de que um Banco de Varejo é Ambientalmente Responsável, Satisfação e Confiança) e uma variável consequente (Rentabilidade). Desenvolveu-se um estudo empírico de natureza descritiva e correlacional, cujos dados foram coletados por meio de uma survey em uma amostra de 914 correntistas de um relevante banco de varejo no Brasil. Os testes das hipóteses foram operacionalizados pela técnica estatística Modelagem de Equações Estruturais, cujos modelos de mensuração e estrutural apresentaram ajustes adequados. Nesse sentido, as implicações teóricas e gerenciais dos achados deste estudo podem ser sumarizadas sob quatro perspectivas. Primeiro, a Percepção do consumidor de que um Banco de Varejo é Ambientalmente Responsável pode explicar a Satisfação e a Confiança daquele no banco, mas não prediz a Lealdade Atitudinal e nem a Lealdade Comportamental. Entretanto, a relação indireta com a Lealdade Atitudinal é substancial; o mesmo não ocorre na relação com a Lealdade Comportamental. Em segundo lugar, a Satisfação foi mais relevante na estimação da Lealdade Atitudinal do que a Confiança, contudo, tanto Satisfação, quanto Confiança não explicaram a Lealdade Comportamental. Em terceiro lugar, verificou-se que a Lealdade Comportamental prediz em maior magnitude a Rentabilidade do que a Lealdade Atitudinal, ainda que os efeitos de ambas na Rentabilidade tenham sido modestos. Por fim, uma descoberta relevante desta pesquisa foi que, uma boa porção da variância (R²) da Lealdade Atitudinal foi explicada por três constructos perceptuais (Percepção de que um Banco de Varejo é Ambientalmente Responsável, Satisfação e Confiança), entretanto, esses três constructos, a Lealdade Atitudinal (variável perceptual) e a Lealdade Comportamental não explicaram, em proporção adequada, a Rentabilidade gerada pelo consumidor. O conjunto dos resultados reforça a necessidade de se desenvolverem modelos sobre o comportamento do consumidor que contemplem, além de aspectos subjetivos, variáveis de natureza observáveis. Em decorrência desses resultados, apresentam-se as limitações dos trabalhos e sugestões de pesquisas futuras. _________________________________________________________________________________ ABSTRACT / Environmental management practices have been gaining space in organizations. The awakening of the consumers‟ ecological conscience, pressure by activist groups, the search for operational efficiency and the increase of environmental legislation have stimulated companies to include this theme as part of their marketing discussions. In spite of indications as to the pertinence of environmental management to marketing strategies in the services sector, no attention has been given to the prediction of consumer loyalty to banking organizations as a result of their banks‟ environmental positioning. Likewise, the development of profitable relations has been referenced as a goal of relationship marketing and as a direct consequence of consumer loyalty. Nevertheless, few studies done in the banking context seek to explain profitability based on loyalty. Therefore, the objective of this research is to measure the relationship between: the Perception that a Retail Bank is Environmentally Responsible, Satisfaction, Trust, Loyalty and the Profitability of its non-corporate clients. To this end, eleven research hypotheses were developed that portray, on a consumer level, the relationship between Attitudinal Loyalty and Behavioral Loyalty with the aforementioned concepts (Perception that a Retail Bank is Environmentally Responsible, Satisfaction and Trust) and a consequent variable (Profitability). An empirical study of a descriptive, correlational nature was developed. Its data was collected by means of a survey sample of 914 checking account holders from a relevant retail bank in Brazil. The hypotheses tests were operationalized by the Structural Equation Model statistical technique, which measurement model and structural model present the appropriate goodness of fit. As such, the theoretical and management implications derived from this study can be summarized in four perspectives. First, the customer‟s Perception of an Environmentally Responsible Retail Bank can explain Satisfaction and Trust, but it predicts neither Attitudinal nor Behavioral Loyalty. However, there is a substantial indirect relation to Attitudinal Loyalty. The same does not occur in relation to Behavioral Loyalty. Second, Satisfaction was more relevant in estimating Attitudinal Loyalty than Trust. However, neither Satisfaction nor Trust explains Behavioral Loyalty. Third, it was borne out that Behavioral Loyalty predicts Profitability to a greater degree than Attitudinal Loyalty, even though the effects of both on Profitability are modest. Finally, one relevant discovery from this research was that a large portion of the Attitudinal Loyalty variance (R2) was explained by the Perception that a Retail Bank is Environmentally Responsible, Satisfaction and Trust, even though these three concepts, along with Attitudinal Loyalty and Behavioral Loyalty, do not explain consumer generated Profitability. A summary of the results reinforces the need to develop models regarding consumer behavior that, beyond subjective aspects, consider variables of an observable nature. Arising from these results, the limitations of this work and the need for future research projects were noticed.

Dissertação (mestrado)—Universidade de Brasília, Faculdade de Economia, Administração, Contabilidade e Ciência de Informação, Programa de Pós Graduação em Administração, 2012. / Submitted by Alaíde Gonçalves dos Santos (alaide@unb.br) on 2013-02-05T13:39:34Z No. of bitstreams: 1 2012_GiselleGabyValerioSilva.pdf: 819136 bytes, checksum: e65bd6daa8654457cf111be42422b089 (MD5) / Approved for entry into archive by Luanna Maia(luanna@bce.unb.br) on 2013-02-28T14:32:12Z (GMT) No. of bitstreams: 1 2012_GiselleGabyValerioSilva.pdf: 819136 bytes, checksum: e65bd6daa8654457cf111be42422b089 (MD5) / Made available in DSpace on 2013-02-28T14:32:12Z (GMT). No. of bitstreams: 1 2012_GiselleGabyValerioSilva.pdf: 819136 bytes, checksum: e65bd6daa8654457cf111be42422b089 (MD5) / A pesquisa objetivou identificar se julgamento e significado de serviços bancários são influentes no envolvimento do consumidor com a marca dos bancos. O envolvimento com a marca se refere à identificação, ao afeto e aos laços emocionais do consumidor com a marca. O julgamento atribuído ao serviço pode ser fragmentado ou afetivo, e o significado utilitário ou simbólico. Levantaram-se duas hipóteses: 1) quanto mais simbólico o significado dado ao serviço bancário, maior o envolvimento com a marca do banco; e 2) quanto mais afetivo o julgamento do serviço bancário, maior o envolvimento com a marca do banco. O fenômeno foi abordado de maneira quantitativa e os dados foram coletados por meio de questionário. Para a condução da pesquisa, utilizou-se a Escala de Preferência de Julgamento e Significado de Serviços proposta por Alfinito (2009). Além disso, foi adaptada a Escala de Consequências do Envolvimento com as Marcas proposta por Mallou et al. (1996) para validação da Escala CIQ (Consequences of Involvement Questionnaire) Marcas Brasil. A pesquisa foi aplicada entre 16 de março de 2012 e 11 de junho de 2012 e participaram 245 indivíduos. Observou- se, dentre os participantes, a predominância de julgamento afetivo e significado simbólico. A Escala CIQ Marcas Brasil explicou 50,1% da variância. O primeiro fator é o envolvimento informado com α = 0,91, o segundo fator com α = 0,91, é o envolvimento afetivo. Os resultados corroboraram as hipóteses levantadas. Constatou-se, entretanto, que o julgamento passo-a-passo e o significado utilitário influenciam mais o envolvimento informado do que o julgamento afetivo e o significado simbólico o envolvimento afetivo. Sugere-se que pesquisas futuras contemplem análise qualitativa dos itens de envolvimento e explorem de modo mais aprofundado os aspectos influentes no julgamento e significado. _______________________________________________________________________________________ ABSTRACT / The research aimed to identify whether judgment and meaning of banking services are influential in consumer involvement with the banks brand. The involvement with the brand refers to the identification, affection and emotional ties of the consumer with the brand. The judgment of the service can be fragmented or affective, and meaning symbolic or utilitarian. There were two hypotheses: 1) the more symbolic meaning given to banking services, greater engagement with the brand of the bank, and 2) the more affective judgment of banking services, greater engagement with the brand of the bank. The phenomenon was accessed quantitatively and the data were collected through a questionnaire. To conduct the study, it was used the Scale of Preference Judgment and Meaning of Service proposed by Alfinito (2009). Moreover, it was adapted the Scale Consequences of Involvement Questionnaire (CIQ) by Mallou. (1996) for validation of the Scale CIQ Brands Brazil. The survey was carried out between 16 March 2012 and 11 June 2012 and 245 individuals participated. It was observed among the participants, the prevalence of affective judgment and symbolic meaning. The Scale CIQ Brands Brazil explained 50.1% of the variance. The first factor is the informed involvement with α = 0.91, the second factor with α = 0.91, is the emotional involvement. Results support the hypotheses. It was noted, however, that the judgment step-by-step and utilitarian meaning influence more informed involvement than the affective judgment and symbolic meaning the emotional involvement. It is suggested that future research contemplate qualitative analysis of the items in the scale and explore in greater depth the issues influential in judgment and meaning.

Dissertação (mestrado)—Universidade de Brasília, Universidade Federal da Paraíba, Universidade Federal do Rio Grande do Norte, Programa Multiinstitucional e Inter-Regional de Pós-Graduação em Ciências Contábeis, 2012. / Submitted by Alaíde Gonçalves dos Santos (alaide@unb.br) on 2013-02-28T12:13:07Z No. of bitstreams: 1 2012_ViniciusCintraBelem.pdf: 4405895 bytes, checksum: e7c53b92f9d2999d10ed1485e48458be (MD5) / Approved for entry into archive by Guimaraes Jacqueline(jacqueline.guimaraes@bce.unb.br) on 2013-02-28T12:22:35Z (GMT) No. of bitstreams: 1 2012_ViniciusCintraBelem.pdf: 4405895 bytes, checksum: e7c53b92f9d2999d10ed1485e48458be (MD5) / Made available in DSpace on 2013-02-28T12:22:35Z (GMT). No. of bitstreams: 1 2012_ViniciusCintraBelem.pdf: 4405895 bytes, checksum: e7c53b92f9d2999d10ed1485e48458be (MD5) / Esta pesquisa tem como objetivo identificar os fatores determinantes da manutenção de buffers de capital regulatório pelas instituições financeiras brasileiras. A pesquisa utilizou uma amostra de 121 bancos, durante o período de 2001 a 2011, sendo as informações obtidas do relatório do Banco Central do Brasil “50 Maiores Bancos e o Consolidado do Sistema Financeiro Nacional”. A pesquisa utilizou o modelo estatístico Generalised Method of Moments (GMM) devido à presença de uma variável dependente defasada na regressão, causando correlação entre essa variável e o termo de erro. O buffer de capital regulatório é definido na literatura como a quantidade de capital regulatório mantido pelos bancos acima do mínimo regulatório exigido. Os motivos pelos quais os bancos mantêm esse buffer estão relacionados à existência de um custo de ajustamento, devido os bancos não conseguirem obter capital imediatamente, precisando manter um buffer de capital para não extrapolarem o mínimo regulatório e, também, devido ao custo de falência, que está relacionado ao perfil de risco a que os ativos dos bancos estão expostos, sendo esperado que quanto maior o perfil de risco do banco, maior seja o buffer de capital mantido. Em contra partida, o buffer de capital apresenta um custo pela manutenção desse capital, pois o proprietário do capital espera ser remunerado. Dessa forma, a determinação do tamanho do buffer de capital que será mantido é dado pelo trade-off entre o custo de manutenção do capital e os custos de ajustamento e de falência, e por algumas outras variáveis de controle que podem influenciar na estrutura de capital mantida pelo banco. A pesquisa encontrou que, para os bancos brasileiros, existe um custo de ajustamento do buffer maior do que o encontrado em pesquisas de outros países. Para o custo de falência, encontrou-se uma relação positiva entre o perfil de risco dos bancos e a quantidade de buffer de capital mantido por eles, sendo significativo para quase todas as variáveis utilizadas. Já para o custo de manutenção do capital, utilizou-se como proxy a variável ROE, observando-se que os bancos utilizaram os retornos obtidos para aumentar seus buffers de capital por meio da retenção de resultados, não sendo essa variável representativa do custo de manutenção de capital para os bancos brasileiros. A pesquisa também encontrou que, após a adoção do acordo de Basileia II no Brasil, os bancos passaram a manter um maior nível de buffer capital, possivelmente pela implantação e aprimoramento dos modelos de gerenciamento de risco e de capital, ocasionando em maior acompanhamento de sua solvência. _______________________________________________________________________________________ ABSTRACT / This research aims to identify the determinants of maintenance regulatory capital buffers by Brazilian financial institutions. The research use a sample of 121 banks during the period 2001 to 2011, obtaining the informations from the report of the Central Bank of Brazil '50 largest banks and Consolidated Financial System’. The research use the econometric model Generalised Method of Moments (GMM) due to the use of lagged dependent variable among the regressors, causing correlation between this variable and the error term. The regulatory capital buffer is defined in the literature as the amount of capital held by banks above the minimum regulatory required. The reasons why banks keep this buffer are related to the existence of a adjustment cost, because banks cannot acquire capital immediately, needing to maintain a capital buffer to avoid extrapolating the regulatory minimum, and also due to the failure cost, that is related to the profile risk of the banks' assets are exposed, expecting that bank's with higher profile risk maintained a higher capital buffer. In the other hand, the capital buffer has a cost for its maintenance, because the capital owner waiting to be remunerate. Thus, determining the size of the capital buffer will be maintained is given by the trade-off between these three main costs and some other control variables that can influence the capital structure maintained by the bank. The research found that Brazilian banks there are an adjustment cost of capital buffer bigger than that found in research of other countries. For the failure cost was find a positive relationship between the banks profiles risk and the amount of capital buffer held by them, being significant for almost all the variables used. For the maintenance capital cost was used the variable ROE as a proxy, finding that banks used their returns to increase their capital buffers through the retained earnings, thereby this variable not represent the maintenance capital cost for Brazilian banks. The research also found that after the adoption of Basel II Brazil’ banks started to maintain a higher level of capital buffer, probably by the implementation and improvement of risk management and capital models, resulting in greater monitoring of its solvency.

Dissertação (mestrado)—Universidade de Brasília, Departamento de Economia, 2006. / Submitted by Jaqueline Ferreira de Souza (jaquefs.braz@gmail.com) on 2010-05-06T11:41:58Z No. of bitstreams: 1 2006_João Marcos Mendes.pdf: 2556655 bytes, checksum: 73cfd5a77cb6cfd7cb2e8eb1d703670d (MD5) / Approved for entry into archive by Lucila Saraiva(lucilasaraiva1@gmail.com) on 2010-05-06T16:41:15Z (GMT) No. of bitstreams: 1 2006_João Marcos Mendes.pdf: 2556655 bytes, checksum: 73cfd5a77cb6cfd7cb2e8eb1d703670d (MD5) / Made available in DSpace on 2010-05-06T16:41:15Z (GMT). No. of bitstreams: 1 2006_João Marcos Mendes.pdf: 2556655 bytes, checksum: 73cfd5a77cb6cfd7cb2e8eb1d703670d (MD5) Previous issue date: 2006 / Este trabalho objetiva, no contexto de próxima implementação pelas instituições financeiras do novo Acordo de Capital de Basiléia - Basiléia II, estabelecer uma forma de quantificar um tipo efetivo de risco operacional enfrentado pelas instituições financeiras. O Acordo de Basiléia II prevê a adoção pelas instituições bancárias, de práticas internas de administração de risco, com critérios próprios. Nesse sentido, a quantificação de riscos operacionais será um instrumento importante com a implementação dos termos do Acordo. A proposta deste trabalho parte da utilização de técnicas de análise de séries temporais para a determinação de valores possíveis de perdas derivadas de duas eventualidades: ataques de "hackers" aos sistemas informatizados de um banco e roubos em terminais de atendimento. A partir de séries de observações desses eventos ocorridos no passado, pode-se chegar a valores estimados de perdas para uma data futura. Esses valores podem ser tomados como uma quantificação do risco associado a tais eventos; sua análise, ao longo do tempo, configura-se como instrumento relevante de acompanhamento de riscos pela direção da instituição, informando a política de controle do risco operacional respectivo de acordo com o espírito do Acordo de Basiléia II. Utilizando a técnica de séries temporais, capturamos as séries representativas de parcela significativa das perdas observadas de uma instituição financeira e aplicamos a metodologia de séries temporais buscando prever (similar ao objetivo do VaR) quais serão as perdas a que esta instituição financeira estará sujeita no curto prazo. Em vista da relevância dos valores observados, a soma aritmética dos valores previstos com perdas referentes ao risco operacional poderia ser utilizada como um indicador semelhante a um VaR, porém para o risco operacional. __________________________________________________________________________________________ ABSTRACT / The objective of this work is, in the context of next implementation for the financial institutions to the new Agreement of Capital of Basiléia - Basiléia II, to establish a form to quantify an effective type of operational risk faced by the financial institutions. The Agreement of Basiléia II foresees the adoption for the banking institutions, of practical interns of risk administration, with proper criteria. In this direction, the quantification of operational risks will be an important instrument with the implementation of the terms of the Agreement. The proposal of this work has left of the use of techniques of analysis of time series for the determination of possible values of derived losses of two eventualities: attacks of hackers to the computer systems of a bank and robberies in attendance terminals. From series of comments of these events occurred in the past, it can be arrived the esteem values of losses for a future date. These values can be taken as a quantification of the risk associated with such events; its analysis, throughout the time, is configured as excellent instrument of accompaniment of risks for the direction of the institution, informing the politics of control of the respective operational risk in accordance with the spirit of the Agreement of Basiléia II. Using the technique of time series, we capture the representative series of significant parcel of the observed losses of a financial institution and apply the methodology of time series searching to foresee (similar to the objective of the VaR) which will be the losses the one that this financial institution will be subjects in short term. In sight of the relevance of the observed values, the arithmetical addition of the values foreseen with referring losses to the operational risk could be used as a similar pointer to a VaR, however for the operational risk.