O fenômeno de Sincronicidade apresenta-se como um tipo de raciocínio que considera os eventos como elementos significativamente correspondentes inseridos em campos, e não tão somente a partir da ligação causal existente entre eles. A Sincronicidade pode oferecer respostas muitas vezes até mais eficazes do que o raciocínio causal e mostra-se passível de categorização. É hipótese desse trabalho que esse tipo de apreensão da realidade apresente-se mais desenvolvido em indivíduos pertencentes a uma esfera mais religiosa. Para investigar a ocorrência e sua percepção do modo sincronístico de apreensão da realidade em indivíduos de diferentes tipos de religiosidade, foram conduzidas entrevistas semi-dirigidas com representantes de diferentes cultos religiosos e indivíduos supostamente de raciocínio mais cartesiano ou incrédulos, para posterior análise fenomenológica. Trazemos aqui as análises das entrevistas de, por um lado, um indivíduo supostamente mais afetado pelo fenômeno sincronístico - uma praticante sufi - e, por outro, entre os supostamente menos afetados, de um ateu. Notou-se claramente um desenvolvimento maior de uma apreensão sincronística da realidade entre os indivíduos supostamente mais afetados pelo fenômeno e, na medida do possível, conceitou-se particularidades do fenômeno de Sincronicidade, assinalando-se a possibilidade de caracterizá-lo como evento sagrado, em conformidade às concepções apresentadas do fenômeno sacral / Synchronicity presents itself as a kind of reasoning that considers the events as significantly corresponding elements inserted into fields, and not solely from the causal link between them. Synchronicity can offer answers often more effective than causal reasoning and shows itself liable to categorization. Working hypothesis here is that this kind of apprehension of reality presents itself more developed in individuals belonging to a sphere more religious. To investigate the occurrence and perception of synchronistic way of apprehending reality in individuals of different types of religiosity were conducted semi-structured interviews with representatives of different religious cults and individuals supposed more Cartesian or unbelievers, for further phenomenological analysis. We bring here the analysis of interviews, on the one hand, an individual supposedly most affected by the phenomenon synchronistic - a Sufi practitioner - and, secondly, between the supposedly less affected, an atheist. It was noted clearly further development of a seizure synchronistic reality between individuals allegedly most affected by the phenomenon, and to the extent possible, it is thought particularities of the phenomenon of synchronicity, indicating the possibility to characterize it as a sacred event, according to the conceptions of the phenomenon presented sacral

O fenômeno de Sincronicidade apresenta-se como um tipo de raciocínio que considera os eventos como elementos significativamente correspondentes inseridos em campos, e não tão somente a partir da ligação causal existente entre eles. A Sincronicidade pode oferecer respostas muitas vezes até mais eficazes do que o raciocínio causal e mostra-se passível de categorização. É hipótese desse trabalho que esse tipo de apreensão da realidade apresente-se mais desenvolvido em indivíduos pertencentes a uma esfera mais religiosa. Para investigar a ocorrência e sua percepção do modo sincronístico de apreensão da realidade em indivíduos de diferentes tipos de religiosidade, foram conduzidas entrevistas semi-dirigidas com representantes de diferentes cultos religiosos e indivíduos supostamente de raciocínio mais cartesiano ou incrédulos, para posterior análise fenomenológica. Trazemos aqui as análises das entrevistas de, por um lado, um indivíduo supostamente mais afetado pelo fenômeno sincronístico - uma praticante sufi - e, por outro, entre os supostamente menos afetados, de um ateu. Notou-se claramente um desenvolvimento maior de uma apreensão sincronística da realidade entre os indivíduos supostamente mais afetados pelo fenômeno e, na medida do possível, conceitou-se particularidades do fenômeno de Sincronicidade, assinalando-se a possibilidade de caracterizá-lo como evento sagrado, em conformidade às concepções apresentadas do fenômeno sacral / Synchronicity presents itself as a kind of reasoning that considers the events as significantly corresponding elements inserted into fields, and not solely from the causal link between them. Synchronicity can offer answers often more effective than causal reasoning and shows itself liable to categorization. Working hypothesis here is that this kind of apprehension of reality presents itself more developed in individuals belonging to a sphere more religious. To investigate the occurrence and perception of synchronistic way of apprehending reality in individuals of different types of religiosity were conducted semi-structured interviews with representatives of different religious cults and individuals supposed more Cartesian or unbelievers, for further phenomenological analysis. We bring here the analysis of interviews, on the one hand, an individual supposedly most affected by the phenomenon synchronistic - a Sufi practitioner - and, secondly, between the supposedly less affected, an atheist. It was noted clearly further development of a seizure synchronistic reality between individuals allegedly most affected by the phenomenon, and to the extent possible, it is thought particularities of the phenomenon of synchronicity, indicating the possibility to characterize it as a sacred event, according to the conceptions of the phenomenon presented sacral

Esta pesquisa investigou os efeitos da estrutura de propriedade e da clareza na comunicação entre empresa e mercado sobre o risco idiossincrático das ações negociadas no mercado brasileiro de capitais de 2002 a 2012. O risco idiossincrático(1-R2) foi medida a partir do coeficiente de determinação da regressão dos retornos da ação em relação aos fatores sistemáticos (R2) e reflete o percentual dos retornos da ação não explicados pelos fatores sistemáticos. Neste estudo, empresas com alta concentração acionária são aquelas em que o maior acionista detém mais de 50% do total das ações ou em que os três maiores acionistas detêm, em conjunto, mais de 70% do total das ações. A concentração acionária afeta positivamente a volatilidade idiossincrática, enquanto o porte da empresa e a liquidez do papel na bolsa têm efeito oposto. Foi observada relação positiva entre a concentração acionária e o risco idiossincrático que, por sua vez, é menor nas empresas do setor financeiro, com alta concentração acionária. Contudo, parte do risco idiossincrático observado nas ações das empresas com alta concentração acionária decorre da menor liquidez do papel como consequência da pequena parcela das ações disponível aos investidores, e supostamente não está relacionada à incorporação das informações específicas aos preços. Nas empresas com alta concentração acionária, a volatilidade idiossincrática está positivamente relacionada à rentabilidade reportada e negativamente associada ao endividamento. As oportunidades de crescimento estão positivamente relacionadas com o risco idiossincrático nos casos em que a concentração acionária não é alta. Esse fato é compatível com a suposição de que as divergências sobre o impacto futuro do aproveitamento econômico das oportunidades com as quais a empresa se depara, gerariam variações nos preços decorrentes de informações específicas, corroborando com a suposição de que o risco idiossincrático reflete, ao menos em parte, as informações específicas incorporadas aos preços. Por outro lado, não foram encontradas evidências de que a clareza na comunicação entre a empresa e o mercado tenha efeito significativo na variabilidade dos retornos idiossincráticos. Se as informações específicas são incorporadas aos preços, a incorporação, ao que parece, não se dá pelos mecanismos atuais de fluxo de informação entre empresa e investidores. / This research investigates the effects of the ownership structure and the clarity of firm activities and performance to outsiders with regard to the idiosyncratic volatility of shares traded on the Brazilian stock exchange from 2002 to 2012. The idiosyncratic volatility (1-R²) is based on the coefficient of determination of regression of stock returns in relation to systematic factors (R²), and reflects the percentage of stock returns not explained by these systematic factors. In this study, companies with high stock concentration are those whose largest shareholder holds more than 50% of the total outstanding shares or whose three largest shareholders together hold more than 70% of the total outstanding shares. Ownership concentration positively affects the idiosyncratic volatility, while the firm\'s size and stock liquidity on the stock exchange have an opposite effect. A positive relationship between the ownership concentration and the idiosyncratic volatility is noted, which in turn is lower in financial institutions with high ownership concentration. However, part of the idiosyncratic volatility noted in stocks of firms with high ownership concentration results from lower liquidity of its papers as a consequence of the small number of shares available to investors and supposedly not related to firm-specific information incorporated into stock prices. In firms with high ownership concentration, idiosyncratic volatility is positively related to reported profitability and negatively associated with leverage. Growth opportunities are positively related to idiosyncratic volatility in cases where ownership concentration is not high. This fact is consistent with the assumption that variances of the future impact of the economic use of opportunities faced by a firm would generate variations in in its stock price as a result of specific information, supporting the assumption that the idiosyncratic volatility reflects, at least in part, firm-specific information incorporated into stock prices. On the other hand, no evidence is found that the clarity of firm activities and performance to outsiders has a significant effect on the variability of idiosyncratic returns. If firm-specific information is incorporated into its stock price, the incorporation, it seems, does not occur by current mechanisms of information flow between the firm and investors.

Esta pesquisa investigou os efeitos da estrutura de propriedade e da clareza na comunicação entre empresa e mercado sobre o risco idiossincrático das ações negociadas no mercado brasileiro de capitais de 2002 a 2012. O risco idiossincrático(1-R2) foi medida a partir do coeficiente de determinação da regressão dos retornos da ação em relação aos fatores sistemáticos (R2) e reflete o percentual dos retornos da ação não explicados pelos fatores sistemáticos. Neste estudo, empresas com alta concentração acionária são aquelas em que o maior acionista detém mais de 50% do total das ações ou em que os três maiores acionistas detêm, em conjunto, mais de 70% do total das ações. A concentração acionária afeta positivamente a volatilidade idiossincrática, enquanto o porte da empresa e a liquidez do papel na bolsa têm efeito oposto. Foi observada relação positiva entre a concentração acionária e o risco idiossincrático que, por sua vez, é menor nas empresas do setor financeiro, com alta concentração acionária. Contudo, parte do risco idiossincrático observado nas ações das empresas com alta concentração acionária decorre da menor liquidez do papel como consequência da pequena parcela das ações disponível aos investidores, e supostamente não está relacionada à incorporação das informações específicas aos preços. Nas empresas com alta concentração acionária, a volatilidade idiossincrática está positivamente relacionada à rentabilidade reportada e negativamente associada ao endividamento. As oportunidades de crescimento estão positivamente relacionadas com o risco idiossincrático nos casos em que a concentração acionária não é alta. Esse fato é compatível com a suposição de que as divergências sobre o impacto futuro do aproveitamento econômico das oportunidades com as quais a empresa se depara, gerariam variações nos preços decorrentes de informações específicas, corroborando com a suposição de que o risco idiossincrático reflete, ao menos em parte, as informações específicas incorporadas aos preços. Por outro lado, não foram encontradas evidências de que a clareza na comunicação entre a empresa e o mercado tenha efeito significativo na variabilidade dos retornos idiossincráticos. Se as informações específicas são incorporadas aos preços, a incorporação, ao que parece, não se dá pelos mecanismos atuais de fluxo de informação entre empresa e investidores. / This research investigates the effects of the ownership structure and the clarity of firm activities and performance to outsiders with regard to the idiosyncratic volatility of shares traded on the Brazilian stock exchange from 2002 to 2012. The idiosyncratic volatility (1-R²) is based on the coefficient of determination of regression of stock returns in relation to systematic factors (R²), and reflects the percentage of stock returns not explained by these systematic factors. In this study, companies with high stock concentration are those whose largest shareholder holds more than 50% of the total outstanding shares or whose three largest shareholders together hold more than 70% of the total outstanding shares. Ownership concentration positively affects the idiosyncratic volatility, while the firm\'s size and stock liquidity on the stock exchange have an opposite effect. A positive relationship between the ownership concentration and the idiosyncratic volatility is noted, which in turn is lower in financial institutions with high ownership concentration. However, part of the idiosyncratic volatility noted in stocks of firms with high ownership concentration results from lower liquidity of its papers as a consequence of the small number of shares available to investors and supposedly not related to firm-specific information incorporated into stock prices. In firms with high ownership concentration, idiosyncratic volatility is positively related to reported profitability and negatively associated with leverage. Growth opportunities are positively related to idiosyncratic volatility in cases where ownership concentration is not high. This fact is consistent with the assumption that variances of the future impact of the economic use of opportunities faced by a firm would generate variations in in its stock price as a result of specific information, supporting the assumption that the idiosyncratic volatility reflects, at least in part, firm-specific information incorporated into stock prices. On the other hand, no evidence is found that the clarity of firm activities and performance to outsiders has a significant effect on the variability of idiosyncratic returns. If firm-specific information is incorporated into its stock price, the incorporation, it seems, does not occur by current mechanisms of information flow between the firm and investors.

Made available in DSpace on 2016-04-28T20:58:02Z (GMT). No. of bitstreams: 1 Regina Bruhns.pdf: 1014707 bytes, checksum: c62061d8ed9fee1a61c35fd70ca0ac13 (MD5) Previous issue date: 2005-06-16 / Coordenação de Aperfeiçoamento de Pessoal de Nível Superior / The goal of this research was to comprehend if the process of formation through which a teacher´s teacher and a teaching student is permeated with the dimensions constructed by sincronic consciousness. To collect the data, I used a questionnaire with two open questions. In it, I try to identify, in the teachers from the Education Major, if these dimensions were lived through or not, with the sincronic consciousness, during their formation process. That is the main focus of this research. I try to comprehend the difficulties that teachers encounter during their formation by using Manacorda and Aranha, reaching back to the history of Education. I observe, by a documental research, the experiences of the first teachers of the Teacher´s School in the XIX Century. In my empirical research, I listened to teachers from public and private Teacher Formation Institutes, about their memories of past experiences of their formation processes. The approach used is a qualitative one, and the data was studied and analysed with the concept created by Placco, of Sincronic Consciousness. These teacher reminiscence, related to the process of formation lived and to the relations established with their own teachers, seem to demonstrate that the actions they consider as positive are the ones in which there is a bound between teacher´s teacher and teacher student. The actions considered negative are the ones in which the relations were permeated with actions and reactions not at all interactive, with a distinctness in one dimension, reinforced by the context in which teacher and student are submersed. Believe that this dichotomy may be overcome by creating a place in which a teacher while working may realize the multiplicity of dimensions in his action, not alone, but with other members of the school. This collaborative culture, especially thought with the sincronic consciousness point of view, makes it possible to attribute meaning to the daily conflicts lived in school / A presente pesquisa teve por objetivo compreender se o processo de formação do professor formador e professor discente é permeado por dimensões construídas com consciência da sincronicidade. Utilizo para a coleta de dados um questionário com duas perguntas abertas, nas quais procuro identificar, nos professores da área de Pedagogia, se essas dimensões foram vivenciadas ou não com consciência da sincronicidade, em seu processo de formação, foco da problematização de pesquisa. Busco compreender as dificuldades encontradas pelo professor durante a sua formação, resgatando, em Manacorda e Aranha, a história da Educação. Observo, por meio de uma pesquisa documental, como foram vividas as experiências de formação dos primeiros professores na Escola Normal do século XIX. Na pesquisa empírica foram ouvidos professores de IES públicas e privadas, sobre reminiscências de seus processos formativos. Trata-se de uma abordagem qualitativa da pesquisa, cujos dados foram analisados sob a ótica do conceito de sincronicidade, desenvolvido por Placco. Essas reminiscências do professor, em relação aos processos de formação vividos e às relações estabelecidas com seus formadores, parecem demonstrar que as ações por eles consideradas positivas são aquelas nas quais há uma integração entre professor formador e professor discente, vividas pelas dimensões da sincronicidade. As ações dos professores formadores consideradas negativas são aquelas nas quais as relações foram permeadas por ações e interações quase sempre não interacionistas, com predomínio ou relevo excessivo em determinadas dimensões, as quais parecem ser fortalecidas pelo contexto no qual o professor formador e discente estão inseridos. Acredito que essa dicotomia poderá ser superada se forem criados espaços nos quais o professor, ao reconhecer a multiplicidade de dimensões em sua ação de formador, não realize um trabalho individual, mas o construa com os demais membros da instituição escolar. Essa cultura colaborativa, principalmente, se repensada sob o olhar da sincronicidade, possibilita a atribuição de um significado novo aos confrontos vividos e refletidos no cotidiano escolar

This research aimed to investigate whether and how the adoption of the International Financial Reporting Standards (IFRS) has affected the synchronicity of stock prices in the Brazilian capital market and how this was reflected in the behavior of idiosyncratic and systematic risk. In order to do so, it was first conducted a regression analysis associating the Transition (2008 and 2009) and the Post-Adoption (from 2010) period with a measure of stock price synchronicity, controlling for structural aspects that affect the functioning of stock markets as a whole and for aspects of individual firms that affect the process of incorporating information into their stock prices and their incentives to report transparent financial statements. Then, it was built series of volatility decomposed into two components, market-wide (capturing the systematic risk) and firm-specific (capturing the idiosyncratic risk), according to the methodology of Campbell et al. (2001), and performed an analysis based on tests for identifying trends on the series. The study predicted that if IFRS was able to increase the amount of firm-specific information incorporated into stock prices, it could (i) reduce synchronicity (J. Kim & Shi, 2012), and idiosyncratic volatility would have become more intense relatively to systematic volatility; or (ii) it could increase synchronicity (Beuselinck et al., 2010; Dasgupta et al., 2010), and idiosyncratic volatility would, then, have become less intense. The results confirmed that stock price synchronicity has decreased from the Post-Adoption period, in line with the view of J. Kim & Shi (2012), that the reducing effect can be more intense for less developed countries, which tend to be more synchronous (Morck et al, 2000) and because the improvement in the informational environment acts as a substitute to the weak institutional environment. These results indicate that stock prices became more informative (Durnev, Morck, & Yeung, 2004), making the market less obscure (K. Li et al., 2003) and better able to efficiently allocate resources (Wurgler, 2000; Habib, 2008). However, although a visual analysis of the volatility series suggests a slightly upward trend for the firm-level series, the statistical tests were not able to identify any significant trend, so, only the first part of the hypothesis could be confirmed. Nevertheless, despite of this limitation and the possible caveats with the models that were used, this research provides evidence that IFRS adoption brought positive changes to the functioning of the Brazilian capital market. / Esta pesquisa buscou investigar se, e de que forma, a adoção dos International Financial Reporting Standards (IFRS) afetou a sincronicidade dos preços das ações no mercado de capitais brasileiro e como isso se refletiu no comportamento dos riscos idiossincrático e sistemático. Para tanto, foi feita uma análise de regressão associando o período de Transição (2008 e 2009) e o de Pós-Adoção (a partir de 2010) com uma medida de sincronicidade dos preços das ações, controlando por aspectos estruturais que afetam o funcionamento do mercado de capitais e por aspectos individuais das firmas que afetam a incorporação de informações em seus preços e seus incentivos para reportar demonstrações financeiras transparentes. Em seguida, foram construídas séries de volatilidade decompostas em dois componentes: o mercado em geral (capturando o risco sistemático) e específica da firma (capturando o risco idiossincrático), segundo a metodologia de Campbell et al. (2001), e foi feita uma análise baseada em testes para identificar tendências nessas séries. O estudo previa que se a adoção das IFRS foi capaz de aumentar a quantidade de informação específica das firmas incorporada nos preços das ações, então ela poderia (i) diminuir a sincronicidade (J. Kim & Shi, 2012), e a volatilidade idiossincrática teria se tornado mais intensa em relação à volatilidade sistemática; ou (ii) ela poderia aumentar a sincronicidade (Beuselinck et al., 2010; Dasgupta et al., 2010), e a volatilidade idiossincrática teria, então, se tornado menos intensa. Os resultados confirmaram que a sincronicidade diminuiu a partir do período de Pós-Adoção, em consonância com a visão de J. Kim & Shi (2012), de que o efeito redutor pode ser mais intenso para países menos desenvolvidos, que tendem a ter mercados mais sincronizados (Morck et al, 2000) e porque a melhora no ambiente informacional funciona como uma substituta para o ambiente institucional fraco. Esse resultado indica que os preços das ações se tornaram mais informativos (Durnev, Morck, & Yeung, 2004), tornando o mercado menos obscuro (K. Li et al., 2003) e melhor capaz de alocar recursos eficientemente (Wurgler, 2000; Habib, 2008). No entanto, apesar de uma análise visual das séries de volatilidade mostrar uma leve tendência crescente para a série do nível da firma, os testes estatísticos não puderam identificar qualquer tendência significativa, então, somente a primeira parte da hipótese pôde ser confirmada. Contudo, apesar dessa limitação e das possíveis ressalvas quanto aos modelos que foram usados, esta pesquisa fornece evidências de que a adoção das IFRS trouxe mudanças positivas para o funcionamento do mercado de capitais brasileiro.

This research aimed to investigate whether and how the adoption of the International Financial Reporting Standards (IFRS) has affected the synchronicity of stock prices in the Brazilian capital market and how this was reflected in the behavior of idiosyncratic and systematic risk. In order to do so, it was first conducted a regression analysis associating the Transition (2008 and 2009) and the Post-Adoption (from 2010) period with a measure of stock price synchronicity, controlling for structural aspects that affect the functioning of stock markets as a whole and for aspects of individual firms that affect the process of incorporating information into their stock prices and their incentives to report transparent financial statements. Then, it was built series of volatility decomposed into two components, market-wide (capturing the systematic risk) and firm-specific (capturing the idiosyncratic risk), according to the methodology of Campbell et al. (2001), and performed an analysis based on tests for identifying trends on the series. The study predicted that if IFRS was able to increase the amount of firm-specific information incorporated into stock prices, it could (i) reduce synchronicity (J. Kim & Shi, 2012), and idiosyncratic volatility would have become more intense relatively to systematic volatility; or (ii) it could increase synchronicity (Beuselinck et al., 2010; Dasgupta et al., 2010), and idiosyncratic volatility would, then, have become less intense. The results confirmed that stock price synchronicity has decreased from the Post-Adoption period, in line with the view of J. Kim & Shi (2012), that the reducing effect can be more intense for less developed countries, which tend to be more synchronous (Morck et al, 2000) and because the improvement in the informational environment acts as a substitute to the weak institutional environment. These results indicate that stock prices became more informative (Durnev, Morck, & Yeung, 2004), making the market less obscure (K. Li et al., 2003) and better able to efficiently allocate resources (Wurgler, 2000; Habib, 2008). However, although a visual analysis of the volatility series suggests a slightly upward trend for the firm-level series, the statistical tests were not able to identify any significant trend, so, only the first part of the hypothesis could be confirmed. Nevertheless, despite of this limitation and the possible caveats with the models that were used, this research provides evidence that IFRS adoption brought positive changes to the functioning of the Brazilian capital market. / Esta pesquisa buscou investigar se, e de que forma, a adoção dos International Financial Reporting Standards (IFRS) afetou a sincronicidade dos preços das ações no mercado de capitais brasileiro e como isso se refletiu no comportamento dos riscos idiossincrático e sistemático. Para tanto, foi feita uma análise de regressão associando o período de Transição (2008 e 2009) e o de Pós-Adoção (a partir de 2010) com uma medida de sincronicidade dos preços das ações, controlando por aspectos estruturais que afetam o funcionamento do mercado de capitais e por aspectos individuais das firmas que afetam a incorporação de informações em seus preços e seus incentivos para reportar demonstrações financeiras transparentes. Em seguida, foram construídas séries de volatilidade decompostas em dois componentes: o mercado em geral (capturando o risco sistemático) e específica da firma (capturando o risco idiossincrático), segundo a metodologia de Campbell et al. (2001), e foi feita uma análise baseada em testes para identificar tendências nessas séries. O estudo previa que se a adoção das IFRS foi capaz de aumentar a quantidade de informação específica das firmas incorporada nos preços das ações, então ela poderia (i) diminuir a sincronicidade (J. Kim & Shi, 2012), e a volatilidade idiossincrática teria se tornado mais intensa em relação à volatilidade sistemática; ou (ii) ela poderia aumentar a sincronicidade (Beuselinck et al., 2010; Dasgupta et al., 2010), e a volatilidade idiossincrática teria, então, se tornado menos intensa. Os resultados confirmaram que a sincronicidade diminuiu a partir do período de Pós-Adoção, em consonância com a visão de J. Kim & Shi (2012), de que o efeito redutor pode ser mais intenso para países menos desenvolvidos, que tendem a ter mercados mais sincronizados (Morck et al, 2000) e porque a melhora no ambiente informacional funciona como uma substituta para o ambiente institucional fraco. Esse resultado indica que os preços das ações se tornaram mais informativos (Durnev, Morck, & Yeung, 2004), tornando o mercado menos obscuro (K. Li et al., 2003) e melhor capaz de alocar recursos eficientemente (Wurgler, 2000; Habib, 2008). No entanto, apesar de uma análise visual das séries de volatilidade mostrar uma leve tendência crescente para a série do nível da firma, os testes estatísticos não puderam identificar qualquer tendência significativa, então, somente a primeira parte da hipótese pôde ser confirmada. Contudo, apesar dessa limitação e das possíveis ressalvas quanto aos modelos que foram usados, esta pesquisa fornece evidências de que a adoção das IFRS trouxe mudanças positivas para o funcionamento do mercado de capitais brasileiro.

Made available in DSpace on 2016-04-28T20:40:18Z (GMT). No. of bitstreams: 1 Izete de Oliveira Ricelli.pdf: 698624 bytes, checksum: 22700d844494c60cd7a5df458a153d60 (MD5) Previous issue date: 2010-06-02 / Coordenação de Aperfeiçoamento de Pessoal de Nível Superior / This theoretical study sought to identify the possible development of the concept of synchronicity proposed by C. G. Jung, since its publication in 1952 until the present moment. The nature of this research is bibliographical and a literature review of original essays on Jung by classic and contemporary Jungian authors was performed, dealing with the concept in the theoretical point of view. The physics of the thermodynamic processes developed from the last decades of the twentieth century sets up a paradigm shift in science that is designated as post-modern or as a paradigm of complexity. Therefore, it is suggested that the so-called Complexity Theory can be applied as an epistemological and theoretical background to the concept of synchronicity. This proposal conceives the phenomena as synchronistic moments of critical self-organization that can be found in nature in general and are characteristic of periods of transition. Transition phases are characterized, in the human sphere, by the emergency of meaning provided by synchronicities and reorganize the system of symbolism and psychophysical as a whole. Thus, considerations are presented to help understanding the concepts / Este estudo teórico procurou identificar o possível desenvolvimento do conceito de sincronicidade, proposto por C. G. Jung, desde sua publicação no ano de 1952, até o momento atual. A natureza da pesquisa é bibliográfica e para tal foi realizada uma revisão de literatura dos ensaios originais de Jung, dos autores junguianos clássicos e contemporâneos que abordam o conceito sob o ponto de vista teórico. A Física dos processos termodinâmicos desenvolvidas a partir das últimas décadas do século XX configuram uma mudança no paradigma das ciências que passa a ser designado como pós-moderno ou como paradigma da Complexidade. Sugere-se assim, que a chamada Teoria da Complexidade, que abarca conceitos da teoria dos Sistemas e da Cibernética, possa ser aplicada como substrato teórico e epistemológico para o conceito de sincronicidade. Este passa a ser compreendido como um fenômeno emergente da dinâmica psíquica característico de fases de transição. Da mesma forma sugere-se que as sincronicidades, assim como outros fenômenos da natureza, podem ser entendidas como momentos críticos de auto-organização Para tanto são apresentadas considerações para auxiliar a compreensão dos conceitos