This research is based on the problem of allocating indirect overheads to construction projects in order to establish the performance of each project. Traditional costing (TC) systems and Activity-Based Costing (ABC) systems are both used for the allocation of overheads. Both primary and secondary data were used in this research. Primary data was collected by means of two questionnaires, one addressed to construction companies and the other to consultants. The sample of respondents was obtained from the register of contractors and construction industry companies. The researcher sent the links to the Lime survey by email to all respondents. The purpose of the literature review was to identify gaps and justify the need for this research. It considered existing findings by previous researchers. Primary data was therefore required to find answers specific to the problem of overheads allocation in the construction industry. According to the respondents, the use of TC systems produces distorted project cost results while ABC produces more accurate results when used in the construction industry. However, contractors had not adopted the ABC system but used TC systems despite their producing distorted project costs. It is recommended that both TC and ABC systems be used in the construction industry since they complement each other. Contractors may have to adopt the ABC system to enhance their decision-making while continuing to use the TC systems for external reporting. / Management Accounting / M. Com. (Accounting)

Esse estudo tem por finalidade contribuir para a discussão e o aprimoramento da gestão econômica e do desenvolvimento de ferramentas de apoio à decisão estratégica para empresas de serviços de saúde suplementar. Com base nos fundamentos teóricos sobre serviços, serviços de saúde suplementar, gerenciamento estratégico de custos e sistemas ABC/ABM, o estudo propõe um modelo de sistema de gestão de custos indiretos em planos de saúde sob a óptica do ABC/ABM, que visa proporcionar aos gestores uma visão ampla sobre o desempenho econômico dos planos e dos clientes. Assim, este estudo pretende colaborar com o desenvolvimento desse setor, que tem sofrido nos últimos anos o impacto da evolução da tecnologia e da medicina, provocando a constante elevação dos custos da assistência à saúde. Com a finalidade de justificar o estudo, o modelo é testado com a sua implementação em uma operadora de planos de saúde, possibilitando a discussão sobre as conclusões obtidas em relação ao problema abordado. / The purpose of this study is to contribute towards the indirect cost management discussion and betterment of supplementary health care services companies as well as to strategic decision supporting tools development. On the basis of the theoretical beddings on services, supplementary health care services, strategic management of costs and ABC/ABM systems, this study proposes an indirect costs management model for health insurance based on the ABC/ABM optics that provide managers a wide vision on the economic performance of medical insurance plans and customers.Thus, this study intends to contribute towards this sector development that has been suffering in the last years the impact of the technology medicine evolution provoking constant rise on health care costs. In order to justify this study, the model is tested by its implementation in a medical insurance operator making possible the discussion about conclusions obtained from the approached problem.

Made available in DSpace on 2016-06-02T19:49:59Z (GMT). No. of bitstreams: 1 TeseMSMSF.pdf: 1501147 bytes, checksum: a3b235b238d14b156fe303fdf124192e (MD5) Previous issue date: 2007-03-07 / The present work aims a joint application of Activity Based Costing (ABC) with Economic Value Added (EVA) in a poultry agropecuary cooperative. Firstly, it was defined the following for the development of the model of Activity Based Costing (ABC) as part of cooperative productive chain: poultry slaughterhouse, feed industry, incubatoty and broiler parents farm. Secondly, it was evaluated the economic value creation at the cooperative through the Economic Value Added (EVA) indicator. Finally, joint application of Activity Based Costing (ABC) with Economic Value Added (EVA) was performed for costing objects of feed industry and poultry slaughterhouse cooperatives products. As result of the research, it was identified the following: cooperative products costing in terms of activities, evaluation of the value creation in the cooperative and cooperative products costing was possible based in activities, evaluation of value creation in the cooperative and which products create or destroy economic value in this organization. The model of Activity Based Costing (ABC) was applied for costing of cost objects in the operational units of the cooperative. The results showed evidencing in the case of the poultry slaughterhouse unit the presence of products with negative margin and rentability. Regards to the application of EVA it was verified that the cooperative presented a creation of economic value in the three last years of the carried through evaluation, however with one raised level of dependence of external capital for operations development. The joint application of Activity Based Costing (ABC) with Economic Value Added (EVA) revealed viable with regard to its use in the structure of the poultry slaughterhouse and feed industry by means of the use drivers of capital cost. This application assists in the evaluation and adequacy of products mix of the cooperative for direction the value creation. / O presente trabalho propõe uma aplicação conjunta do sistema de custeio baseado em atividades com o indicador Valor Econômico Agregado (EVA) em uma cooperativa agropecuária do setor avícola de corte. No primeiro momento da pesquisa considerou para o desenvolvimento do modelo de custeio baseado em atividades as unidades operacionais abatedouro avícola, fábrica de ração, incubatorio e granja de matrizes integrantes da cadeia de produção da cooperativa. Em um segundo momento procedeu-se a avaliação da criação de valor econômico na cooperativa com o emprego do indicador Valor Econômico Agregado (EVA). Por fim, procedeu-se a aplicação conjunta do custeio baseado em atividades com o EVA para os objetos de custeio da fábrica de ração e do abatedouro da cooperativa. Como resultado da pesquisa foi possível realizar o custeamento dos produtos da cooperativa com base em suas atividades, realizar a avaliação da criação de valor na cooperativa e estabelecer por meio da aplicação conjunta do custeio baseado em atividades com o EVA a identificação de quais produtos apresentavam-se como criadores ou como destruidores de valor econômico na cooperativa. O sistema de custeio baseado em atividades desenvolvido permitiu realizar o custeamento dos objetos de custo das unidades operacionais da cooperativa constatando no caso da unidade abatedouro a presença de produtos que apresentavam rentabilidade e margem negativa. Com relação a aplicação do EVA verificouse que a cooperativa apresentou uma criação de valor econômico nos três últimos anos da avaliação realizada, porém com um elevado nível de dependência de capitais de terceiros para realização de suas operações. A aplicação conjunta do custeio baseado em atividades com o EVA mostrou-se viável com relação ao seu emprego na estrutura do abatedouro avícola e da fábrica de ração por meio do uso de direcionadores de custo de capital, permitindo que essa aplicação auxilie na avaliação e adequação do mix de produtos da cooperativa para criação de valor.

Made available in DSpace on 2015-05-08T14:53:31Z (GMT). No. of bitstreams: 1 arquivototal.pdf: 2225329 bytes, checksum: aeb2b58ce9683163296978cd44822c1c (MD5) Previous issue date: 2012-08-30 / Coordenação de Aperfeiçoamento de Pessoal de Nível Superior / This dissertation concerns the application of the Activity Based Costing method (ABC) as a tool to hold cost reduction in service companies. The first step was the contextualization of the method importance followed by the justification of the research. After that, a literary review was made and it involved value chain, cost management, ABC method, time-driven ABC, target costing, kaizen costing, value stream mapping and tourism. Based on the researched literature this survey could be separated in three phases: (1) application of the costing method in service costing, (2) application of the value stream mapping in services with a greater incidence of indirect costs and (3) suggestion of a more appropriated cost reduction technique to the service in analysis. This research is exploratory and applied; it is also focused on three case studies in service, two restaurants and a travel agency. The results obtained with the survey indicate service costs and point out the ABC method as an auxiliary tool in the search for cost reduction, having in mind that the more accurate treatment of indirect costs provided by ABC method facilitated the identification of the services which needed wastage analysis. In the last chapter the final considerations related to the research are presented as well as suggestions for future searches. / Esta dissertação trata da aplicação do método de custeio ABC (Activity Based Costs) como ferramenta de suporte à redução de custos em empresas no setor de serviços. Primeiramente, contextualizou-se a importância do método e justificou-se a realização da pesquisa. Em uma etapa posterior realizou-se uma revisão de literatura sobre cadeia de valor, gestão de custos, método de custeio ABC, time-driven ABC, custeio-meta, custeio kaizen, mapeamento do fluxo de valor, finalizando com uma breve revisão no setor de serviços com ênfase na atividade turística. Baseado na literatura pesquisada dividiu-se este estudo de caso em três fases: (1) Aplicação do método de custeio ABC em três empresas do setor serviços, (2) Aplicação do mapeamento do fluxo de valor nos serviços com maiores incidências de custos indiretos e (3) sugestão de técnica de redução de custos mais apropriada para o serviço em análise. A pesquisa possui natureza exploratória e aplicada, focada em um estudo de três casos no setor de serviços, dois restaurantes e uma agência de viagens. Os resultados obtidos na pesquisa indicam os custos dos serviços prestados e aponta o ABC como uma ferramenta auxiliar na busca pela redução de custos, pois o tratamento mais acurado dos custos indiretos fornecido pelo ABC facilitou a identificação dos serviços que necessitavam de uma análise nos desperdícios. No último capítulo são apresentadas as considerações finais acerca da pesquisa e sugestões de pesquisas futuras.

O objetivo desta pesquisa foi verificar se o método de Custeio Baseado em Atividades (ABC) é adequado para ser aplicado na mensuração dos custos dos serviços educacionais do Setor Público. O tema se torna relevante devido à necessidade de as Organizações Públicas, que prestam serviços educacionais de permitir, através de seus sistemas de custos, o acompanhamento e a avaliação da gestão orçamentária, financeira e patrimonial. Entretanto, o Sistema Integrado de Administração Financeira do Governo Federal (SIAFI) não evidencia quanto custa cada atividade em nenhuma de suas contas. A análise dos resultados aponta ser adequada a aplicação do método de custeio ABC (Custeio Baseado em Atividades) para evidenciação dos custos das atividades e na gestão dos recursos do Setor Público e, em especial, nas organizações que prestam serviços educacionais, onde praticamente todos os seus custos são indiretos e aparentemente fixos, este fato, segundo Kaplan (1998), tornam estas organizações candidatas ideais ao custeio baseado em atividade (ABC). A metodologia utilizada teve como principal finalidade desenvolver, esclarecer e modificar idéias a fim de fornecer hipótese pesquisável para estudos posteriores conforme ensinam Tripodi, Fellin e Meyer (1981, p.64), por fim, esta pesquisa se caracteriza como qualitativa descritiva e teve como fonte de pesquisa a revisão bibliográfica e análise documental e como estratégia metodológica, utilizou-se de um estudo de caso no Colégio Militar do Rio de Janeiro (CMRJ). / The objective of this research was to verify whether the method of Activity Based Costing (ABC) is suitable to be applied in measuring the costs of educational services in the Public Sector. This paper becomes relevant due to the need of public organizations that provide educational services to enable, through its costs systems, the monitoring and evaluation of management aspects as budgetary, financial and patrimonial. However, the Integrated Financial System Management of Federal Government (SIAFI) does not show the cost of each activity on its accounts. The analyses of results suggests that the Activity Based Costing (ABC) is suitable to measure the costs of Activities and management of resources by the Public Sector, specially, the organizations that provide educational services, where practically all of its costs are indirect and apparently fixed, and this fact, according to Kaplan (1998), makes these organizations ideal candidates to activity-based costing (ABC). Method used has the "main purpose to develop, clarify and modify ideas to provide searchable hypothesis for further studies" as teach by Tripodi, Fellin, and Meyer (1981, p.64). Finally, this research is characterized as descriptive and qualitative study and had as a source of research the revision of literature and the documental analyze, used as a methodological strategy a case study at the Military College of Rio de Janeiro (CMRJ).

Coordenação de Aperfeiçoamento de Pessoal de Nível Superior / O contexto da era da informação exige novas habilidades para competir com sucesso, tanto para empresas industriais como para as de serviços. Desde o seu surgimento, a Engenharia de Software tem enfrentado o desafio em estimar, controlar e gerenciar custos no processo de desenvolvimento de software. Os custos são parte de um projeto de software e nem sempre são claramente mensurados. Algumas desenvolvedoras de software são caracterizadas como prestadoras de serviços e as organizações que prestam serviços possuem as mesmas dificuldades em termos gerenciais que as indústrias, elas precisam de sistemas de gestão adequados para gerir seus custos, logo seus recursos. Nesse contexto é que os sistemas de informações contábeis estão inseridos, fornecendo respostas que os gestores necessitam para tomar decisões. Os custos são exemplos desse tipo de informação, pois o seu conhecimento é indispensável para uma boa gerência dos recursos organizacionais. O Custeio Baseado em Atividades (ABC) é uma ferramenta contábil útil para o gerenciamento estratégico dos custos uma vez que os sistemas de custeio tradicionais já não atendem essa necessidade das organizações. Diante desse cenário, o objetivo geral dessa dissertação é aplicar a metodologia de custeio baseado em atividades em um projeto de desenvolvimento de software com a finalidade de gestão de custos. Este pesquisa caracteriza-se como qualitativa descritiva e faz uso do método do estudo de caso. Através desse estudo foi possível comprovar a utilidade do ABC como instrumento de auxílio na gestão de custos nas organizações que prestam serviços em desenvolvimento de software, pois possibilita a visualização da maneira que os recursos são consumidos pelas atividades que agregam e não agregam valor ao negócio e ao cliente.

Esta pesquisa versa sobre o tema decisão de mix de produtos que, em uma visão de Engenharia de Produção, pode ser entendido como a definição da quantidade ideal a ser produzida de cada tipo de produto em um determinado período, considerando que estes competem por um número limitado de recursos, de forma a maximizar o resultado econômico (ex: lucro operacional) da empresa. Os modelos de decisão de mix produtos utilizam informações sobre lucratividade que é determinada a partir de análises e confrontos entre os preços de vendas e os custos (gastos) dos produtos, custos esses que são mensurados através de métodos de custeio. Dentre os métodos de custeio existentes na literatura, destacam-se o Custeio por Absorção, o Custeio Direto/Variável, o Custeio Baseado em Atividades (ABC) e o Custeio Baseado em Atividades e Tempo (TDABC). O TDABC, a despeito de ter sido lançado na literatura em 2004 e detalhado em 2007 a partir de um livro publicado por Robert Kaplan e Steven Anderson, ainda não foi explorado diretamente pela literatura que versa sobre decisão de mix de produtos no contexto de operações com múltiplas restrições, ao contrário de alguns dos outros métodos de custeio mencionados, tal como o ABC. Para preencher essa lacuna teórica, esta tese tem como objetivo propor um modelo de decisão de mix de produtos sob a perspectiva do custeio baseado em atividades e tempo para operações com múltiplas restrições. Para cumprir este objetivo, inicialmente, a tese é desenvolvida metodologicamente com a realização de uma análise bibliométrica e de uma análise de citações das publicações realizadas em periódicos acadêmicos internacionais das áreas de Engenharia de Produção e de Contabilidade Gerencial sobre decisão de mix de produtos e sobre o TDABC. Em seguida, uma pesquisa bibliográfica é apresentada para discutir conceitos, analisar criticamente e posicionar a pesquisa sobre decisão de mix de produtos e sobre métodos de custeio, com destaque ao TDABC. Ainda, são apresentados exemplos didáticos para ilustrar a utilização de métodos de custeio na decisão de mix de produtos. Em seguida, utiliza-se de modelagem quantitativa com vistas à proposição do modelo para auxiliar a decisão de mix de produtos sob a perspectiva do TDABC, sendo este expresso na forma de um modelo de programação linear. No modelo proposto, são incorporados técnicas e conceitos relacionados com o controle gerencial de gastos, com a hierarquia de atividades, com o Overall Equipment Effectiveness (OEE) e com a programação matemática. Através de um exemplo didático envolvendo uma empresa de manufatura com múltiplas restrições do tipo hard e considerando parâmetros determinísticos, é apresentada a aplicação do modelo proposto na decisão de mix de produtos. Como principal resultado, tem-se a operacionalização do modelo proposto através do aplicativo Solver® incorporado ao software Microsoft Office Excel®, culminando na definição do mix de produtos que maximiza o lucro operacional esperado para a empresa no horizonte de planejamento analisado. Algumas reflexões críticas são realizadas no que tange aos limites de aplicação do modelo proposto. Finalmente, conclui-se que, sob a perspectiva do TDABC, o modelo proposto pode ser útil para auxiliar a decisão de mix de produtos no contexto de operações com múltiplas restrições. / This research addresses the theme \"product-mix decision\" that, in a Production Engineering perspective, can be understood as the definition of the optimum quantity to be produced for each type of product in a given period, considering these products compete for limited resources in order to maximize the firm economic result (e.g. operating income). Product-mix decision models use information on profitability, which is determined from analysis and confrontation between sales prices and costs (spending) of the products supplied by the company. These products costs are measured by costing methods. Among the existing costing methods in the literature, absorption costing, the direct costing, the activity based costing (abc) and time-driven activity-based costing (TDABC) are highlighted. TDABC, despite appearing in the literature in 2004 and detailed in 2007 from a book written by Robert Kaplan and Steven Anderson, has not been directly explored in the literature that deals with the product-mix decision considering multi-constrained operations context, unlike some of the other costing methods mentioned. In this context, to fill in this theoretical gap, the PhD thesis aims to propose a quantitative model to underpin the product-mix decision under the perspective of TDABC for multi-constrained operations. To meet this goal, initially, the thesis is developed methodologically from a bibliometric analysis and a citation analysis of papers on product mix decision and on TDABC published by international academic journals related to Production Engineering and Management Accounting research areas. Then the manuscript is methodologically developed from a literature research to discuss concepts and positioning the research on product-mix decision and on costing methods, emphasizing TDABC. Finally, quantitative modeling is employed in order to propose a model under the perspective of TDABC to assist product-mix decision, which is expressed as a linear programming model. The proposed model incorporates techniques and concepts related to management control over costs, the hierarchy of activities taxonomy, the Overall Equipment Effectiveness (OEE) and mathematical programming. An application of the proposed model is illustrated from a didactic example involving a multi-constrained manufacturing operation and considering deterministic parameters. The proposed model is operationalized through the Solver® and the Microsoft Office Excel® softwares, and, as main results, it was calculated the product-mix that maximizes the company\'s operating profit expected for the analyzed planning horizon. Some critical reflections are made regarding the proposed model application. Finally, it is concluded that, under the perspective of TDABC, the proposed model can be useful to support the product-mix decision of multiconstrained operations.

Esse estudo tem por finalidade contribuir para a discussão e o aprimoramento da gestão econômica e do desenvolvimento de ferramentas de apoio à decisão estratégica para empresas de serviços de saúde suplementar. Com base nos fundamentos teóricos sobre serviços, serviços de saúde suplementar, gerenciamento estratégico de custos e sistemas ABC/ABM, o estudo propõe um modelo de sistema de gestão de custos indiretos em planos de saúde sob a óptica do ABC/ABM, que visa proporcionar aos gestores uma visão ampla sobre o desempenho econômico dos planos e dos clientes. Assim, este estudo pretende colaborar com o desenvolvimento desse setor, que tem sofrido nos últimos anos o impacto da evolução da tecnologia e da medicina, provocando a constante elevação dos custos da assistência à saúde. Com a finalidade de justificar o estudo, o modelo é testado com a sua implementação em uma operadora de planos de saúde, possibilitando a discussão sobre as conclusões obtidas em relação ao problema abordado. / The purpose of this study is to contribute towards the indirect cost management discussion and betterment of supplementary health care services companies as well as to strategic decision supporting tools development. On the basis of the theoretical beddings on services, supplementary health care services, strategic management of costs and ABC/ABM systems, this study proposes an indirect costs management model for health insurance based on the ABC/ABM optics that provide managers a wide vision on the economic performance of medical insurance plans and customers.Thus, this study intends to contribute towards this sector development that has been suffering in the last years the impact of the technology medicine evolution provoking constant rise on health care costs. In order to justify this study, the model is tested by its implementation in a medical insurance operator making possible the discussion about conclusions obtained from the approached problem.

A pesquisa teve como objetivo geral investigar, sob a ótica da Nova Sociologia Institucional, quais fatores contribuíram para o enfraquecimento e abandono do Custeio Baseado em Atividades nas empresas objetos do estudo, Beta e Gama. As publicações sobre o Custeio Baseado em Atividades aumentaram expressivamente a partir de 1985, porém não obtiveram sustentabilidade no longo prazo. Percebeu-se muita confusão nos conceitos sobre o método de custeio e resultados das pesquisas não comparáveis, o que contribui para o seu desentendimento conceitual e potencial abandono do método. O caminho que levou aos achados teve base em pesquisa qualitativa e nas empresas estudadas foram avaliados os estágios de adoção do ABC, estágios de institucionalização e as variáveis de desinstitucionalização. Pelos distintos objetivos que motivaram a adoção do ABC, a empresa Beta alcançou o terceiro e a Gama o segundo estágio de adoção. O isomorfismo normativo, incentivado pela recomendação de consultorias, apresentou muita importância nas empresas, enquanto os demais isomorfismos, mimético, coercitivo e competitivo, apresentaram menor relevância. Durante o período de vigência do método de custeio nenhuma das empresas alcançou o estágio de total institucionalização. Ao avaliar os fatores de abandono e desinstitucionalização do ABC, o pressuposto com maior expressão foi o de pressão social, por não trazer inovação informacional, não ser uma exigência da matriz, além da falta de incentivos fiscais. Na categorização dos pontos críticos, foram mapeados dez fatores para a não continuidade do ABC sendo desses, seis inovações não previstas na literatura consultada e quatro que reforçaram a literatura atual. A originalidade deste trabalho reside no conjunto de achados que permitiram o desenvolvimento de uma estrutura básica para que acadêmicos e profissionais analisem antes de incorrer em investimentos e alocação de colaboradores que não trarão o resultado financeiro esperado pela descontinuidade do artefato adotado pela empresa. / The research aimed to investigate under the perspective of New Institutional Sociology which factors contributed to the weakness and abandonment of Activity Based Costing in the companies studied, Beta and Gama. Research on the Activity Based Costing significantly increased since 1985, but did not achieve long-term sustainability. It was noticed a lot of confusion in concepts about the costing method and research results presented are not comparable which contributes to its conceptual misunderstanding and potential abandonment of the method. The path that led to the findings was based on qualitative research and the companies studied were evaluated the stages of ABC\' adoption, institutionalization\' stages and variables of deinstitutionalization. By distinct goals that motivated the adoption of ABC among the companies studied, Beta reached the third stage and Gama reached the second adoption stage. The normative isomorphism encouraged by the recommendation of consulting firms presented a lot of importance in companies, while the remaining isomorphisms, mimetic, coercive and competitive, had smaller relevance. During the period of the costing method neither company has reached the stage of full institutionalization. Evaluating the factors of abandonment and deinstitutionalization of ABC the assumption with highest expression was the social pressure, for not bringing innovation informational, not to be a requirement of the head quarter, besides the lack of fiscal incentives. The categorization of the critical points, ten factors were mapped to not continuity of ABC being these six innovations not covered in the literature, and four that reinforced the current literature. The originality of this research lives in the set of findings that allowed the development of a basic structure for academics and practitioners to analyse it before incurring investments and allocation of employees who will not bring the expected financial results due to the discontinuity of the tool adopted by the company.

Os fatos econômicos, políticos, sociais e ambientais estão levando as empresas a se conscientizarem da responsabilidade social que cabe a cada uma delas. Ao longo dos séculos, as atividades econômicas se desenvolveram sem muitas preocupações com fatores externos. Todavia, o elevado nível de degradação do patrimônio natural mundial acabou impulsionando a sociedade em geral (clientes, credores, governo, comunidade etc.) a exigir das empresas uma atuação mais responsável e enérgica no que tange à proteção ambiental. Porém, dada a complexidade dos diversos processos operacionais existentes em cada companhia e, em muitos casos, a dimensão do parque operacional, aliados aos inúmeros tipos de resíduos poluentes passíveis de serem produzidos, os mecanismos de proteção ambiental são, via de regra, enormes e complexos, implicando gastos vultosos. Tratando-se de fluxo de caixa ou de rentabilidade, qualquer investimento de ordem relevante deve merecer cuidadosos e rigorosos estudo e avaliação, devido ao fato de afetar a continuidade ou a forma de continuidade da organização. Diante da inevitabilidade destes gastos, é mister que se adote uma metodologia estratégica para o gerenciamento de custos, visando à otimização dos recursos consumidos e à identificação de estratégias competitivas. O custeamento das atividades realizadas para o controle, preservação e recuperação ambiental evidencia-se como a metodologia mais apropriada para identificar e apurar os custos ambientais, em função do nível de detalhamento do consumo de recursos. A metodologia tradicional da Contabilidade, de alocação de custos por meio de rateio, impossibilita a visualização dos fatores que realmente consomem os recursos econômicos e financeiros da empresa. A gestão estratégica de custos ambientais é fundamental para o bom desempenho das empresas, como também para informar, adequadamente, aos usuários externos acerca da atuação da empresa, relativamente à proteção ambiental. Informar que investimentos estão sendo realizados não é o bastante; necessário se faz acrescentar dados sobre o sucesso destes investimentos, a evolução dos impactos de natureza ambiental sobre os resultados de cada período, assim como dos passivos ambientais da companhia. / The economic, political, social and environmental events are making companies aware of its social responsibilities. Over the centuries, economic activities have been carried out without much concern about external factors. However, with the increasing depletion of natural resources, society as a whole (customers, creditors, governments, communities etc) has been forced to demand more responsibility and determination on the part of companies, when it comes to environmental protection. Nevertheless, given the complexity of the various operating processes used by each company and, quite often, the size of the industrial complex, and the numerous types of pollutants likely to be released, the environmental protection mechanisms ares usually huge and complex, and as such, extremely expensive. As regards cash flow or profitability, any significant investment calls for careful, in-depth study and evaluation, because both affect an organization?s ability to continue in business, or the way it does so. Given the inevitability of such expenses, it is essential to adopt a cost management strategy aimed at optimizing resouces used and identifying competitive methods. Costing activities involved in environmental control, preservation and recovery is the most suitable method for identifying and determining overall environmental costs, due to the level of detail required in breaking down resource expenditures. Under the traditional accounting methods of appropriating cost on a prorated basis, it is impossible to identify factors that actually drain a company?s economic and financial resources. The strategic management of environmental costs is essential no only for the companies good performance, but also to properly maintain external users abreast of the company?s actions, as far as environmental protection is concerned. Simply informing about investments being made is not enough. More is needed, namely, provide additional data on the success of such investments, the way environmental developments impact each period?s results, and the company?s environmental obligations.