<p>Bakgrund: Den intensiva mediebevakningen av revisionsbranschen i Sverige har resulterat i att denna, kanske mer än någonsin förut, är i fokus. I debatten framkommer ständigt en rad åsikter och de senaste åren tyder dessa på att meningarna om revisorns situation och ansvarsfördelning skiljer sig åt i stor omfattning. Revisionen har dock under lång tid varit mer eller mindre reglerad i lagar, vilket betyder att åsikterna om de rättigheter och skyldigheter som föreligger för revisorn borde överensstämma.</p><p>Syfte: Syftet med denna uppsats är att förklara hur synen på revisorerna, som har kommit till uttryck i media, har förändrats över tiden.</p><p>Genomförande: Studien baseras på artiklar från fem olika tidskrifter. Med hjälp av dessa har en historia växt fram, som berättar om de fall som inträffat och den debatt som kommit till uttryck under ett tjugoårigt perspektiv. Dessutom presenteras statistik gällande antal artiklar och antal anmälda revisorer under dessa år.</p><p>Slutsatser: Olika fall inträffade under den undersökta perioden, vilka torde ha rubbat revisorns oberoende och även minskat revisionens kvalitet och förtroendet för revisorn. I debatten skiftade fokus mellan olika företeelser och bland annat har revisionsberättelser, tystnadsplikt, revisorns roll, konsultverksamhet och priskonkurrens varit aktuella ämnen. Genom debatten kan det även konstateras att revisorns roll anses som komplex, då den innefattar många svåra ställningstaganden och regleras av ett omfattande regelverk.</p> / <p>Background: The intense media coverage of the audit trade in Sweden has resulted in that this, perhaps more than ever, is in focus. In the debate, a number of opinions constantly emerge and the latest years imply that the meanings of the auditor’s situation and assignment of responsibilities separates in great extent. The audit has under a long time been more or less regulated in laws, which means that the opinions about the auditor’s rights and obligations should agree.</p><p>Purpose: The purpose of this study is to explain how the view on the auditors, which has been expressed in the media, has changed over time.</p><p>Method: The study is based on articles from five different newspapers. With support from these a story has developed, that tells about the occurred cases and the debate which has been expressed during a twenty year long perspective. Furthermore, statistics is presented over the numbers of articles and reported auditors during these years.</p><p>Conclusions: Different cases occurred during the investigated period, which would have disturbed the auditor’s independence and even decreased the audits quality and the trust for the auditor. In the debate, focus shifted between different phenomenon and among others the auditor’s report, professional secrecy, the auditor’s role, consulting and price competition have been topics of current interest. Through the debate, it can be established that the auditor’s role can be seen as complex, because it includes many difficult positions and since it is settled by an extensive regulation.</p>

Bakgrund och problem: Flera bolag i USA och Europa har gått i konkurs efter att ha fuskat med sin redovisning och lämnat osanna siffror i sina årsrapporter. Inte minst var så fallet med energijätten Enron. Den falska informationen ledde till missvisande information på aktiemarknaden som skakade om näringslivet. Skandalerna har påverkat förtroendet för den finansiella årsrapporteringen och skadat näringslivet. På grund av detta har svensk kod för bolagsstyrning introducerats i Sverige och i andra europeiska länder för att stärka bolagens interna rapportering som ska bidra till ökad förtroende för näringslivet. Syfte: Uppsatsens syfte är att undersöka hur revisorns arbete och roll har påverkats efter Enron skandalen och till följd av implementeringen av den Svenska koden för bolagsstyrning. Metod och analys: För att besvara uppsatsens syfte, gjordes åtta intervjuer hos fyra olika revisionsbyråer i Norrköping och Stockholm. Utöver intervjuerna har fakta hämtats från artiklar från tidskriften Balans och Far - info. Referensramen innefattar regler om revisorsoberoende, revisions teori, intressentmodellen, samt andra principer som har hjälpt till tolkningen av revisorernas svar till dess analys. Analysen är indelad på sex olika frågor som diskuteras separat. Dessa frågor handlar om revisorernas inställning till koden, om revisors roll och arbete, intressenterna, om principen följ eller förklara, samt en diskussion om kodens syfte och framtid. Resultat och slutsatser: Studiens slutsats är att revisorns roll och arbete har förändrats på sista tiden, men att förändringen inte beror på införandet av den svenska koden för bolagsstyrning, utan på konjunktursvängningar, teknikutveckling och generella samhällsändringar. Förslag till fortsatt forskning: Det skulle vara intressant att se hur aktieägarna har påverkats med införandet av koden. Under studiens gång har en uppfattning om att aktieägarna gynnades av koden bildats. Fokus på aktieägarna och samverkan med koden vore intressant att utforska.

Bakgrund: Den intensiva mediebevakningen av revisionsbranschen i Sverige har resulterat i att denna, kanske mer än någonsin förut, är i fokus. I debatten framkommer ständigt en rad åsikter och de senaste åren tyder dessa på att meningarna om revisorns situation och ansvarsfördelning skiljer sig åt i stor omfattning. Revisionen har dock under lång tid varit mer eller mindre reglerad i lagar, vilket betyder att åsikterna om de rättigheter och skyldigheter som föreligger för revisorn borde överensstämma. Syfte: Syftet med denna uppsats är att förklara hur synen på revisorerna, som har kommit till uttryck i media, har förändrats över tiden. Genomförande: Studien baseras på artiklar från fem olika tidskrifter. Med hjälp av dessa har en historia växt fram, som berättar om de fall som inträffat och den debatt som kommit till uttryck under ett tjugoårigt perspektiv. Dessutom presenteras statistik gällande antal artiklar och antal anmälda revisorer under dessa år. Slutsatser: Olika fall inträffade under den undersökta perioden, vilka torde ha rubbat revisorns oberoende och även minskat revisionens kvalitet och förtroendet för revisorn. I debatten skiftade fokus mellan olika företeelser och bland annat har revisionsberättelser, tystnadsplikt, revisorns roll, konsultverksamhet och priskonkurrens varit aktuella ämnen. Genom debatten kan det även konstateras att revisorns roll anses som komplex, då den innefattar många svåra ställningstaganden och regleras av ett omfattande regelverk. / Background: The intense media coverage of the audit trade in Sweden has resulted in that this, perhaps more than ever, is in focus. In the debate, a number of opinions constantly emerge and the latest years imply that the meanings of the auditor’s situation and assignment of responsibilities separates in great extent. The audit has under a long time been more or less regulated in laws, which means that the opinions about the auditor’s rights and obligations should agree. Purpose: The purpose of this study is to explain how the view on the auditors, which has been expressed in the media, has changed over time. Method: The study is based on articles from five different newspapers. With support from these a story has developed, that tells about the occurred cases and the debate which has been expressed during a twenty year long perspective. Furthermore, statistics is presented over the numbers of articles and reported auditors during these years. Conclusions: Different cases occurred during the investigated period, which would have disturbed the auditor’s independence and even decreased the audits quality and the trust for the auditor. In the debate, focus shifted between different phenomenon and among others the auditor’s report, professional secrecy, the auditor’s role, consulting and price competition have been topics of current interest. Through the debate, it can be established that the auditor’s role can be seen as complex, because it includes many difficult positions and since it is settled by an extensive regulation.

Revisorns roll är något som med tiden kommit att utvecklats. Från att ha varit en profession där oberoendet är i fokus är det allt vanligare att stora revisionsbyråer också tillhandahåller annan affärsmässig rådgivning vid sidan av den traditionella granskningen. Rollen som revisor har med andra ord kommit att kommersialiseras som ett resultat av större konkurrens på marknaden och en efterfrågan från klienternas sida. Frågan som har undersökts i denna studie är hur revisorer uppfattar och hanterar konflikten som uppstår mellan oberoendet och kommersialiseringen av revisionsbranschen. Detta har studerats genom intervjuer med revisorer från tre av de fyra stora revisionsbolagen och undersökningen visar att det föreligger både teoretiska och praktiska problem i att revisorerna sitter på dubbla stolar och kombinera oberoendet med en mer kommersiell strävan.

<p>The independent audit function plays an important role in our modern society as it strengthens the credibility of information given out by firms. A fundamental condition for the maintenance of confidence towards the audit function is the auditor’s independence. This phenomenon has been acknowledged threw several well-known audit scandals during the last decade, including the classical Enronscandal. In the repercussions of these huge auditing scandals, governments all over the world were now founding more restrictive rules and laws about audit independence. In Sweden, this has meant the creations of the new accounting law, Revisorslagen (RevL). The law however, is very narrow designed and the practical implementation of the regulations regarding audit independence has instead been provided in the hands of Revisorsnämnden (RN). RN is a government agency whose main purpose is to protect, and develop audit practice in Sweden. Thus, RN is the agency which in practice decides the level of audit independence on the Swedish audit market. This study intends to investigate whether Swedish auditors’ perception of auditor independence differs from the one of RN. If the views on the regulatory framework differ between the entity that develops it and the profession who practices it, there should be implications. Therefore, this study aims to approach the issue of auditor independence and gaining a deeper understanding of Swedish auditors’ perception of audit independence and its regulation. We have used a deductive approach, where we started in existing theories concerning auditor independence, which were then examined towards the reality. The theoretical frame of reference is basically focused on current regulation of auditor independence. RN's disciplinary procedures has served as an important theoretical basis as for the practical interpretation of the regulations regarding audit independence. The study was conducted based on a qualitative approach where the compilation of the empirical data was made by using semi-structured interviews with Umeå-based auditors. We have used a self-constructed interview guide, which has partly been comprised of case questions based on RN's assessments in various independence issues. We did this to be able to concretize different issues concerning audit independence with actual cases but also to be able to facilitate the comparison between Swedish auditors and RN. The study provides evidence of a certain difference in the perception of auditor independence, and its regulation, between Swedish auditors RN. The auditors believe that the current regulatory framework of auditor independence in many respects is too restrictive and therefore not accessible for the Swedish market. This is, referring to the auditors, especially true as seen from a small-company perspective.</p>

Det ställs stora krav på revisorn som, förutom kunskap i revision, också ska kunna hantera områden som miljöredovisning, skatter och juridik, finansiering och budgetering. Dessutom ska han vara absolut oberoende och undvika alla typer av hot som kan påverka hans sätt att utöva sitt yrke objektivt. Syftet med revision är att ge ökad trovärdighet åt den finansiella information företagen redovisar för dess intressenter. Genom att granska en verksamhets räkenskaper och förvaltningsåtgärder samt granska att styrelse och vd har följt lag så får intressenterna större förtroende för årsredovisningen. En av förutsättningarna för en trovärdig årsredovisning efter revisorns granskning är att han har agerat oberoende när han fullgjort sitt uppdrag. Det har gjorts många studier som behandlar oberoendet på olika sätt, där flera har kommit till slutsatsen att de revisionsbyråer som klassas som stora också är de som säkrast agerar oberoende i sin profession. Dock tycker vi att det saknas studier som undersöker oberoendet från de mindre revisionsbyråernas perspektiv. Oberoendet delas upp i två typer av oberoende, faktiskt oberoende då revisorn själv upplever att han kan ut-föra ett uppdrag objektivt och synbart oberoende när revisorn agerar på ett sådant sätt att omvärlden uppfattar att revisorn kan utföra uppdraget objektivt. I januari 2002 implemen-terades analysmodellen i revisorslagen som ett hjälpmedel för revisorerna att själva testa sitt oberoende. Vi har funnit påståenden som talar för att små revisionsbyråer skulle ha svårt att agera oberoende och syftet med denna uppsats är att undersöka huruvida dessa påstående stämmer. För att kunna nå vårt syfte vill vi få en inblick i och kunskap om hur revisorerna på mindre revisionsbyråer resonerar, argumenterar och förhåller sig till revisorns oberoende. Undersökningen har gjorts med hjälp av kvalitativa och icke standardiserade intervjuer. Vi inter-vjuade fem godkända/auktoriserade revisorer som alla är verksamma vid mindre revisions-byråer. Vi har valt att använda oss av revisionsbyråer med en till två verksamma godkända/auktoriserade revisorer, det är också de vi i uppsatsen valt att definiera som en byrå av mindre karaktär. I undersökningen kom vi fram till att samtliga respondenter förhåller sig till oberoendet på liknade sätt. De är medvetna om oberoendets betydelse för att ses som trovärdiga inför klienter och övriga intressenter, samt för att behålla sin yrkesstolthet. De flesta revisorerna håller till viss del med om att det kan uppstå en personligare relation till vissa klienter, dock har revisorerna både den erfarenhet och kunskap som krävs för att känna av var gränsen går. / There are a large amount of demands on an auditor. An auditor should besides auditing have a high level of competences in areas such as environmental accounting, taxes and laws, financing and budgeting. The auditor should also be absolute independent and avoid all threats that can influence his way of acting objective and independent. The aim of auditing is to increase the reliability of the information about a company’s financial situation, not only for people involved but also for the public. One condition for a reliable annual fi-nancial report is that the auditor has been acted independent in his work. Several studies and articles have been done, treating auditor independence from different perspectives. A number of these have come to the conclusion that smaller accounting firms have a harder time being independent. We do believe there is a lack of studies, were the independence have been investigated from the view of the small accounting firms. There are two kinds of independence, called independence in fact, when the auditor is capable to accomplish the task objective and independence in appearance, when the auditor operates in a way that makes sure that people around him can assume he acts objective. As a tool to help auditors to achieve independence the analysis model was implemented in the audit law in January 2002. The aim with this study is to obtain a better knowledge about how auditors working in small accounting firms reason and argue about the independence. To fulfill the aim with the thesis five qualitative and unstructured interviews were performed. The respondents were five authorized auditors practicing in small accounting firms. The definition of a small accounting firm in this thesis is when there are one or two auditors acting at the same firm. The study showed that all auditors participated in our study had the same thoughts about the auditor independence. To sustain trustworthy from the interested parties perspective they know the importance of acting independent.

ABSTRACT The auditor independence is constantly being questioned while discussing whether the auditor is really independent from the client. There are also factors threatening the auditor’s independency and decreasing the legitimacy towards the auditors. One example is the long-term relationship between the auditor and the client. The analysis model is the most useful for the auditor to control his independency. Former studies show that the auditor’s judgments about the threat to independence differed among the auditors. The arguments or judgments based on the auditor’s interpretation, valuation and experience might cause problems. These can occur due to the fact that all auditors do not have the same opinion about what ethics and moral stands for. Purpose: The purpose of this essay is to enlighten how auditors argue in moral terms in the question of independence. Method: As our method we chose interviews, in order to receive more qualitative results to get analysed. We interviewed eight chartered auditors. As they wanted to stay anonymous, we chose not to mention their names. Conclusion: Some auditors argue on the basis of past experience and personal qualities. This affects the auditor´s idea of what they choose to see as important information and how they judge a situation. This study has proved that the judgment of each person decides the results. It has been shown that the way the auditors argue depends on different moral teachings, which means that the auditor is either a deontologist, an egoist, an utilitarian or a virtue ethicist. Due to this our results are ambiguous.

The independent audit function plays an important role in our modern society as it strengthens the credibility of information given out by firms. A fundamental condition for the maintenance of confidence towards the audit function is the auditor’s independence. This phenomenon has been acknowledged threw several well-known audit scandals during the last decade, including the classical Enronscandal. In the repercussions of these huge auditing scandals, governments all over the world were now founding more restrictive rules and laws about audit independence. In Sweden, this has meant the creations of the new accounting law, Revisorslagen (RevL). The law however, is very narrow designed and the practical implementation of the regulations regarding audit independence has instead been provided in the hands of Revisorsnämnden (RN). RN is a government agency whose main purpose is to protect, and develop audit practice in Sweden. Thus, RN is the agency which in practice decides the level of audit independence on the Swedish audit market. This study intends to investigate whether Swedish auditors’ perception of auditor independence differs from the one of RN. If the views on the regulatory framework differ between the entity that develops it and the profession who practices it, there should be implications. Therefore, this study aims to approach the issue of auditor independence and gaining a deeper understanding of Swedish auditors’ perception of audit independence and its regulation. We have used a deductive approach, where we started in existing theories concerning auditor independence, which were then examined towards the reality. The theoretical frame of reference is basically focused on current regulation of auditor independence. RN's disciplinary procedures has served as an important theoretical basis as for the practical interpretation of the regulations regarding audit independence. The study was conducted based on a qualitative approach where the compilation of the empirical data was made by using semi-structured interviews with Umeå-based auditors. We have used a self-constructed interview guide, which has partly been comprised of case questions based on RN's assessments in various independence issues. We did this to be able to concretize different issues concerning audit independence with actual cases but also to be able to facilitate the comparison between Swedish auditors and RN. The study provides evidence of a certain difference in the perception of auditor independence, and its regulation, between Swedish auditors RN. The auditors believe that the current regulatory framework of auditor independence in many respects is too restrictive and therefore not accessible for the Swedish market. This is, referring to the auditors, especially true as seen from a small-company perspective.

<p>Det ställs stora krav på revisorn som, förutom kunskap i revision, också ska kunna hantera områden som miljöredovisning, skatter och juridik, finansiering och budgetering. Dessutom ska han vara absolut oberoende och undvika alla typer av hot som kan påverka hans sätt att utöva sitt yrke objektivt.</p><p>Syftet med revision är att ge ökad trovärdighet åt den finansiella information företagen redovisar för dess intressenter. Genom att granska en verksamhets räkenskaper och förvaltningsåtgärder samt granska att styrelse och vd har följt lag så får intressenterna större förtroende för årsredovisningen. En av förutsättningarna för en trovärdig årsredovisning efter revisorns granskning är att han har agerat oberoende när han fullgjort sitt uppdrag. Det har gjorts många studier som behandlar oberoendet på olika sätt, där flera har kommit till slutsatsen att de revisionsbyråer som klassas som stora också är de som säkrast agerar oberoende i sin profession.</p><p>Dock tycker vi att det saknas studier som undersöker oberoendet från de mindre revisionsbyråernas perspektiv. Oberoendet delas upp i två typer av oberoende, faktiskt oberoende då revisorn själv upplever att han kan ut-föra ett uppdrag objektivt och synbart oberoende när revisorn agerar på ett sådant sätt att omvärlden uppfattar att revisorn kan utföra uppdraget objektivt. I januari 2002 implemen-terades analysmodellen i revisorslagen som ett hjälpmedel för revisorerna att själva testa sitt oberoende.</p><p>Vi har funnit påståenden som talar för att små revisionsbyråer skulle ha svårt att agera oberoende och syftet med denna uppsats är att undersöka huruvida dessa påstående stämmer. För att kunna nå vårt syfte vill vi få en inblick i och kunskap om hur revisorerna på mindre revisionsbyråer resonerar, argumenterar och förhåller sig till revisorns oberoende. Undersökningen har gjorts med hjälp av kvalitativa och icke standardiserade intervjuer. Vi inter-vjuade fem godkända/auktoriserade revisorer som alla är verksamma vid mindre revisions-byråer. Vi har valt att använda oss av revisionsbyråer med en till två verksamma godkända/auktoriserade revisorer, det är också de vi i uppsatsen valt att definiera som en byrå av mindre karaktär.</p><p>I undersökningen kom vi fram till att samtliga respondenter förhåller sig till oberoendet på liknade sätt. De är medvetna om oberoendets betydelse för att ses som trovärdiga inför klienter och övriga intressenter, samt för att behålla sin yrkesstolthet. De flesta revisorerna håller till viss del med om att det kan uppstå en personligare relation till vissa klienter, dock har revisorerna både den erfarenhet och kunskap som krävs för att känna av var gränsen går.</p> / <p>There are a large amount of demands on an auditor. An auditor should besides auditing have a high level of competences in areas such as environmental accounting, taxes and laws, financing and budgeting. The auditor should also be absolute independent and avoid all threats that can influence his way of acting objective and independent.</p><p>The aim of auditing is to increase the reliability of the information about a company’s financial situation, not only for people involved but also for the public. One condition for a reliable annual fi-nancial report is that the auditor has been acted independent in his work. Several studies and articles have been done, treating auditor independence from different perspectives. A number of these have come to the conclusion that smaller accounting firms have a harder time being independent. We do believe there is a lack of studies, were the independence have been investigated from the view of the small accounting firms. There are two kinds of independence, called independence in fact, when the auditor is capable to accomplish the task objective and independence in appearance, when the auditor operates in a way that makes sure that people around him can assume he acts objective. As a tool to help auditors to achieve independence the analysis model was implemented in the audit law in January 2002.</p><p>The aim with this study is to obtain a better knowledge about how auditors working in small accounting firms reason and argue about the independence.</p><p>To fulfill the aim with the thesis five qualitative and unstructured interviews were performed. The respondents were five authorized auditors practicing in small accounting firms. The definition of a small accounting firm in this thesis is when there are one or two auditors acting at the same firm.</p><p>The study showed that all auditors participated in our study had the same thoughts about the auditor independence. To sustain trustworthy from the interested parties perspective they know the importance of acting independent.</p>

Problemdiskussion: Under 2013 har Brottsförebyggande rådet lämnat statistik som visar att en fjärdedel av alla anmälda ekonomiska brott i Skaraborgsområdet är bokföringsbrott. En fjärdedel är en stor andel och borde undersökas mer ingående. Det är oklart hur många anmälningar som har kommit från revisorer under 2013. En rapport av Larsson (2004) visar dock att endast 1 % av alla anmälda ekobrott kommer från revisorer. Det finns flera studier som menar att anmälningsskyldigheten inte har haft någon effekt på förhindrandet av ekobrott då få anmälningar har kommit från revisorer. Genom vår studie vill vi bidra till en syn på anmälningsskyldigheten ur ett annat perspektiv, ett perspektiv som ser anmälningsskyldigheten ur en positiv synvinkel. Vidare undersöker vi revisorers moral under en misstänkt bokföringsbrottssituation. Syfte: Syftet med studien är att undersöka om anmälningsskyldigheten har haft en positiv effekt och om anmälningsskyldigheten lever upp till sitt syfte. Det verkar som att revisorers och företagens syn på anmälningsskyldigheten skiljer sig från lagstadgarens syn på lagen. Vi vill därför undersöka vad syftet egentligen är med lagen och hur lagen tillämpas i praktiken. Vidare vill vi undersöka hur moralen påverkar revisorer när de hamnar i en situation där de misstänker sina klienter för ett bokföringsbrott. Metod: Vi har undersökt 21 fall av bokföringsbrott och genomfört intervjuer med fyra auktoriserade revisorer i Skaraborgsområdet. Intervjuerna har genomförts med en kvalitativ metod. Vi har dessutom samlat in vetenskapliga artiklar och böcker för att få pålitlig och vetenskapligt säkerställd fakta. Slutsats: Vi har genom vår studie ifrågasatt den negativa effekten av anmälningsskyldigheten och kommit fram till att anmälningsskyldigheten är effektiv trots den lilla andelen anmälningar som kommer från revisorer. Anmälningsskyldigheten är nämligen designad för att ekobrotten ska motverkas innan de anmäls samt för att lagen ska användas som ett verktyg för revisorerna i syfte till att skrämma sina klienter. Vidare har vi kommit fram till att revisorer inte anmäler bokföringsbrott på grund av att de är moraliska och tar hänsyn till sina klienter, samt att revisorer inte vill ses som poliser och få dåligt rykte hos sina klientkretser. För att revisorer ska få behålla sina inkomstkällor, det vill säga klienter, vill de först och främst motverka brottet. / Problem discussion: During 2013, an authority which works under the Department of Justice in Sweden, called Brottsförebyggande rådet presented a report that shows that a quarter of all economic crimes in the county of Skaraborg are accounting frauds. A quarter is a very big proportion and therefore should be examined more thoroughly. A report written by Larsson (2004) although concludes that 1 % of all the notifications come from the auditor. There have been several studies with the same conclusions and mean that the auditors reporting obligation does not have any effect on the prevention of economic crimes, as the notifications comes for seldom from the auditors. With this study, our aim is to contribute and give another unexplored perspective in this area. Finally, we’re also examining the moral of auditors during a suspected accounting fraud. Purpose: The purpose of this study is to investigate if the reporting obligation has had a positive effect and if it fulfills the intended idea. It seems like that auditors and company’s views on the reporting obligation differ from the enactment’s angle. Due to this, we want to examine what the purpose really is with the reporting obligation and how it’s applied in reality. Furthermore, it is interesting to see how auditors react and behave when they’re in a situation where they might suspect their clients of an accounting fraud. Method: We’ve examined 21 cases of accounting frauds and had interviews with four authorized auditors, within the county of Skaraborg. The interviews have been accomplished with help of a qualitative approach. To ensure that the data in the study is qualified as a quality sign, we’ve used trustworthy books and scientific articles. Results and conclusion: One of the conclusions is that we question the negative effects that the reporting obligation is said to have, and instead see it as effective even though the notifications are not at a very high level from the auditors side. The law is designed in a way that allows the auditors to use the reporting obligation as a tool to threat the clients from fulfilling economic crimes. This is seen as a preventive action. Our second conclusion is that auditors do not report accounting frauds seen from a moral perspective and that they don’t like to be associated with police officers and that a bad reputation may be spread to the clients. For auditors to keep their source of income, the best possible action for them is trying to prevent accounting frauds from happening.