Orientador: Orlando Fontes Lima Júnior / Dissertação (mestrado) - Universidade Estadual de Campinas, Faculdade de Engenharia Civil, Arquitetura e Urbanismo / Made available in DSpace on 2018-08-19T14:18:35Z (GMT). No. of bitstreams: 1 Arruda_LuizAntoniode_M.pdf: 4116724 bytes, checksum: 34f4e122a919d945ff387e1db04f6669 (MD5) Previous issue date: 2011 / Resumo: As empresas, em busca de redução de custo e melhoria da eficiência, tornam as suas cadeias de suprimentos mais globalizadas e complexas. Com isso, um evento que ocorre em uma parte do mundo pode afetar uma empresa situada do outro lado. Como consequência, o grau de exposição ao risco aumenta na mesma proporção da globalização. Assim, o gerenciamento de risco tornou-se um instrumento para as empresas identificarem, avaliarem e tratarem os riscos, permitindo tomar ações para mitigá-los. O setor farmacêutico brasileiro foi selecionado por ser um setor com uma forte cultura de qualidade e preocupação com a segurança dos seus produtos. Pois sabe das graves consequências das falhas de seus produtos. Esse trabalho tem como objetivo principal identificar a percepção da probabilidade de ocorrência de uma relação de eventos de risco e a percepção de risco na cadeia de suprimentos da indústria farmacêutica, na visão dos gestores de logística. Também identificar qual é o propósito do gerenciamento do risco na cadeia de suprimentos, quais são os princípios aceitos e/ou aplicáveis para a mitigação dos riscos e quem são os responsáveis pelo gerenciamento de risco na empresa. Utiliza-se um questionário para coletar a percepção da probabilidade de ocorrência dos eventos de risco e outro questionário para coletar a percepção de risco na cadeia de suprimentos. Também identificar qual é o propósito do gerenciamento de risco, quais são os princípios aceitos e/ou aplicáveis e quem são os responsáveis pelo gerenciamento de risco nas empresas. As respostas serão analisadas de forma geral e pelo grupo de tamanho do faturamento das empresas, usando o percentual da frequência das respostas e os resultados apresentados em gráficos e tabelas / Abstract: As companies seek to reduce costs and improve efficiency, they make their supply chain more global and complex. As a result, an event that takes place in one part of the world can adversely affect a company located elsewhere. Additionally, the degree of exposure to a risk increases at the same rate as globalization. Risk management has become a tool used by many companies to identify, assess and address risk events, and take appropriate actions to mitigate them. The Brazilian pharmaceutical industry has been selected because it is a sector with a strong quality culture and concerned with product security. This sector is aware of the severe consequences when they products fail. This study has as its purpose to identify the perception of probability of occurrence of risk events and the perception of risk in the supply chain of the pharmaceutical industry within the view of logistics managers. Also, identify which is the purpose of risk management in the supply chain and which are the acceptable and/or applicable principles to mitigate risks and who are those responsible for risk management in a company. Answers will be analyzed in general and by grouping companies by size, using the percentage of responses frequency and showing the results in graphics and tables / Mestrado / Transportes / Mestre em Engenharia Civil

Submitted by Marcos Yoshiro Kawakami (marcos.kawakami@br.bnpparibas.com) on 2012-09-12T22:31:51Z No. of bitstreams: 1 Dissertação - Marcos Kawakami II - V. Final pos banca - ….pdf: 399060 bytes, checksum: d78ebc1a444bdf417b1748e6a6851846 (MD5) / Approved for entry into archive by Suzinei Teles Garcia Garcia (suzinei.garcia@fgv.br) on 2012-09-13T12:40:17Z (GMT) No. of bitstreams: 1 Dissertação - Marcos Kawakami II - V. Final pos banca - ….pdf: 399060 bytes, checksum: d78ebc1a444bdf417b1748e6a6851846 (MD5) / Made available in DSpace on 2012-09-13T13:17:55Z (GMT). No. of bitstreams: 1 Dissertação - Marcos Kawakami II - V. Final pos banca - ….pdf: 399060 bytes, checksum: d78ebc1a444bdf417b1748e6a6851846 (MD5) Previous issue date: 2012-08-15 / The development of financial markets and specially the openness to foreign capital have triggered the development of the corporate governance practices. One of the benefits of the best practice of corporate governance is to reduce the cost of capital of the company. This can generate greater value to the company. This new scenario, the board has an important duty in corporate governance activities, supervise the executive board. This paper investigates if the best practices of corporate governance reduce the risk of companies. Additionally, it analyzes if higher level of education of the board and executive management have impact on the risk. For this, it was adopted the method of least squares to regress the risk, dependent variable, against independent variables: level of corporate governance and education. To calculate the risk we use the methodology presented by Estrada (2007), the downside beta, risk that considers only the negative returns. The study results suggested that a better standard of corporate governance is present in the companies that have an increased risk seen by the market, indicating that companies that need capital, more leveraged firms, are companies that need a higher level of corporate governance. It was also found that firms with higher educational level of the board of directors and executive officers are at higher risk. The companies that need people with more education are companies that want to develop their selves, and therefore riskier. / O desenvolvimento do mercado financeiro e, principalmente, a abertura para o capital externo impulsionaram o desenvolvimento das boas práticas de governança corporativa. Um de seus benefícios é reduzir o custo de captação da empresa e, consequentemente, gerar maior valor para a companhia. Com o novo cenário, o conselho de administração tem um papel fundamental na atividade de governança corporativa, supervisionando a diretoria executiva. O presente trabalho investiga se a adoção de melhores práticas de governança corporativa diminui o risco das empresas. Adicionalmente, analisa se um grau de escolaridade mais alto entre membros do conselho de administração e da diretoria executiva impacta no risco. Para atingir o objetivo, adotou-se o método dos mínimos quadrados para regredir o risco, variável dependente, contra as variáveis independentes nível de governança corporativa e grau de escolaridade. Para o cálculo do risco, utilizaremos a metodologia apresentada por Estrada (2007), o downside beta, ou seja, risco que considera apenas os retornos negativos. Os resultados do estudo sugeriram que um nível de governança corporativa mais alto está presente nas empresas que apresentam um maior risco visto pelo mercado, indicando que as empresas que necessitam de captação, isto é, empresas mais alavancadas, são as empresas que necessitam de um nível de governança corporativa mais alto. Constatou-se, também, que empresas com nível de escolaridade mais alto entre membros do conselho de administração e da diretoria executiva apresentam maiores riscos, pois as empresas que necessitam de pessoas com maior grau de escolaridade são empresas que querem se desenvolver e, portanto, mais arriscadas.

Submitted by Bruno Bortoluzzo Pazzoto (brunopazzoto@hotmail.com) on 2012-10-01T13:52:54Z No. of bitstreams: 1 dissertacao bruno pazzoto - versão final.pdf: 1116879 bytes, checksum: 97b2413340bda7342a4871944c193ff1 (MD5) / Approved for entry into archive by Suzinei Teles Garcia Garcia (suzinei.garcia@fgv.br) on 2012-10-01T14:37:42Z (GMT) No. of bitstreams: 1 dissertacao bruno pazzoto - versão final.pdf: 1116879 bytes, checksum: 97b2413340bda7342a4871944c193ff1 (MD5) / Made available in DSpace on 2012-10-01T15:10:54Z (GMT). No. of bitstreams: 1 dissertacao bruno pazzoto - versão final.pdf: 1116879 bytes, checksum: 97b2413340bda7342a4871944c193ff1 (MD5) Previous issue date: 2012-08-30 / With the relevance of the credit market has been gaining in the economy this study set out to do a conceptual review of credit risk. Since the expected loss as the main component of credit risk, the work proposes a new way to calculate it. The way it is modeled usually presuppose that the input parameters PD and LGD are independent. Some authors have questioned this assumption and that if this dependence is not taken into account calculations of expected loss and capital should be allocated will be incorrect. An alternative to treat the correlation is modeling the two components together, comparing the results of the usual model with the new model the conclusion is that the error of estimate of expected loss with the second model has been smaller. We can not say that the smallest error in the estimate of loss is because of the correlation between PD and LGD, but modeling the parameters together retires this strong assumption. / Com a relevância que o mercado de crédito vem ganhando na economia o presente trabalho se propôs a fazer uma revisão conceitual do risco de crédito. Tendo a perda esperada como o principal componente do risco de crédito, o trabalho se aprofundou nesse tema propondo uma maneira nova para o cálculo da mesma. Da maneira que ela é modelada usualmente pressupoem que os parâmetros de PD e LGD são independentes. Alguns autores questionam essa pressuposição e que, se essa dependência não for levada em conta os cálculos de perda esperada e o capital que deveria ser alocado estarão incorretos. Uma alternativa para tratar a correlação é modelar os dois componentes conjuntamente, ao comparar os resultados do modelo usual com o modelo conjunto conclui-se que o erro da estimativa de perda esperada do modelo conjunto foi menor. Não se pode afirmar que o menor erro na estimativa de perda se deve a correlação entre a PD e LGD, porém ao modelar os parâmetros conjuntamente, retira-se essa forte pressuposição.

Submitted by Josue Ferreira Neto (josue.ferreira@mwv.com) on 2012-10-01T17:24:08Z No. of bitstreams: 1 Dissertação_Josue_SCRM_EAESP_2012.pdf: 4616845 bytes, checksum: 94509d7755c513d0ab79775fcefbd3be (MD5) / Approved for entry into archive by Suzinei Teles Garcia Garcia (suzinei.garcia@fgv.br) on 2012-10-01T18:13:17Z (GMT) No. of bitstreams: 1 Dissertação_Josue_SCRM_EAESP_2012.pdf: 4616845 bytes, checksum: 94509d7755c513d0ab79775fcefbd3be (MD5) / Made available in DSpace on 2012-10-01T18:38:00Z (GMT). No. of bitstreams: 1 Dissertação_Josue_SCRM_EAESP_2012.pdf: 4616845 bytes, checksum: 94509d7755c513d0ab79775fcefbd3be (MD5) Previous issue date: 2012-08-30 / The purpose of this study is to understand how different members manage risk in the global supply chain. Through a multicase study in the chain of Brazilian mango export to the United States were investigated links supplier, exporter, importer and logistics operator. We developed a research protocol as suggested by Yin (2010) and adapt them to data collection tool semi-structured Christopher et al. (2011). From interviews with organizations supporting the research object, it has been selected sample of companies in which the phenomenon of risk management could be better observed. Based on the type of risk ratings compiled by Christopher et al. (2011), it is suggested a new organization of risk categories (demand, supply, and process control, and environmental sustainability). This paper presents a description of the mango export chain, as well as key risks and risk mitigation strategies employed by four members of the chain studied. As a rule of Sousa (2001), comparisons were made between the types of risk and mitigation strategies observed in the supply chain. Finally, the study showed that risk management is heterogeneous among members of the chain, the exporter is the most penalized by the result of the risk chain and collaboration is the main form observed mitigation. / O propósito deste estudo é compreender como os diferentes membros gerenciam o risco na cadeia de suprimentos global. Por meio de um estudo multicaso na cadeia de exportação da manga brasileira para os Estados Unidos foram investigados os elos fornecedor, exportador, operador logístico e importador. Foi desenvolvido um protocolo de pesquisa conforme sugestão de Yin (2010) e adaptação de instrumento de coleta de dados semi-estruturado de Christopher, et al. (2011). A partir de entrevistas com organizações de apoio ao objeto da pesquisa, foi selecionado a amostra de empresas nas quais o fenômeno de gestão do risco poderia ser melhor observado. Baseado nas classificações de tipo de risco elaboradas por Christopher et al. (2011), é sugerida uma nova organização das categorias de risco (demanda, suprimentos, processo e controle, ambiental e sustentabilidade). Este trabalho apresenta uma descrição da cadeia de exportação de manga, bem como os principais riscos e as estratégias mitigadoras de risco empregadas pelos quatro membros da cadeia estudados. Conforme regra de Sousa (2001), foram realizadas comparações entre os tipos de risco e estratégias mitigadoras observadas na cadeia de suprimentos. Por fim, o estudo mostrou que a gestão do risco é heterogenia entre os membros da cadeia, o exportador é o mais penalizado pela consequência de risco à cadeia e a colaboração é a principal forma observada de mitigação.

Submitted by Marcelo Ikegawa (marcelo_ikegawa@yahoo.com.br) on 2013-01-13T12:58:32Z No. of bitstreams: 1 Ikegawa, Marcelo - Utilização de derivativos em empresas não-financeiras de capital aberto no Brasil nos diversos setores econômicos.pdf: 884753 bytes, checksum: 78a5db2f17b46544b7feb7b335c691a7 (MD5) / Approved for entry into archive by Eliene Soares da Silva (eliene.silva@fgv.br) on 2013-01-14T16:39:22Z (GMT) No. of bitstreams: 1 Ikegawa, Marcelo - Utilização de derivativos em empresas não-financeiras de capital aberto no Brasil nos diversos setores econômicos.pdf: 884753 bytes, checksum: 78a5db2f17b46544b7feb7b335c691a7 (MD5) / Made available in DSpace on 2013-01-14T16:53:33Z (GMT). No. of bitstreams: 1 Ikegawa, Marcelo - Utilização de derivativos em empresas não-financeiras de capital aberto no Brasil nos diversos setores econômicos.pdf: 884753 bytes, checksum: 78a5db2f17b46544b7feb7b335c691a7 (MD5) Previous issue date: 2012-12-14 / Este trabalho analisa o uso de derivativos por empresas não-financeiras listadas em bolsa no Brasil no ano de 2011. É um estudo baseado nas informações divulgadas pelas empresas a partir da publicação da Instrução CVM 475 de 2008, que determina que as mesmas tragam em notas explicativas, no momento de sua divulgação de resultados, a utilização de derivativos no respectivo exercício. Procurou-se abordar neste trabalho as diferenças no uso de derivativos entre os diversos setores econômicos de atuação das empresas, relacionando tais diferenças a fatores como tamanho das empresas, diferença na volatilidade dos papéis das empresas, endividamento em moeda estrangeira e nacional, as classes de risco gerenciadas e a preocupação dos gestores em explicitar a função não-especulativa destes instrumentos, quando fosse o caso. A análise abrangeu trezentas e sessenta e uma empresas divididas em nove setores econômicos. As informações analisadas foram coletadas diretamente das notas explicativas do exercício de 2011 de cada uma das empresas e de levantamentos realizados na ferramenta Economatica. Como resultados, esta pesquisa mostra que o setor econômico e o tamanho médio das empresas são informações importantes para a análise do uso de derivativos. Não foram encontradas evidências quando a hipótese de haver diferenças nas classes de risco gerenciadas através destes instrumentos financeiros por setor econômico foi testada, nem o nível de endividamento e a volatilidade dos papéis parecem se relacionar com o maior uso de derivativos. Já em relação à preocupação das empresas com o disclosure sobre especulação, verificou-se que a maior parte das empresas analisadas fizeram referências explícitas de não usarem derivativos com esta finalidade.

Submitted by Guilherme Scotto Sassi (sassi.guilherme@hotmail.com) on 2013-03-06T15:02:52Z No. of bitstreams: 1 Tese_de_dissertação_Guilherme_Sassi.docx: 298615 bytes, checksum: a45422de56487eef92103c248862e385 (MD5) / Rejected by Suzinei Teles Garcia Garcia (suzinei.garcia@fgv.br), reason: Prezado Guilherme, Arquivo em PDF e ano da apresentação 2013 e não 2012. Att. Suzi 3799-7876 on 2013-03-06T15:25:30Z (GMT) / Submitted by Guilherme Scotto Sassi (sassi.guilherme@hotmail.com) on 2013-03-06T15:29:35Z No. of bitstreams: 1 Tese_de_dissertação_Guilherme_Sassi.pdf: 759311 bytes, checksum: 9605a3c55746dc8f6262b47b5b6b1dde (MD5) / Approved for entry into archive by Suzinei Teles Garcia Garcia (suzinei.garcia@fgv.br) on 2013-03-06T18:15:04Z (GMT) No. of bitstreams: 1 Tese_de_dissertação_Guilherme_Sassi.pdf: 759311 bytes, checksum: 9605a3c55746dc8f6262b47b5b6b1dde (MD5) / Made available in DSpace on 2013-03-06T18:20:48Z (GMT). No. of bitstreams: 1 Tese_de_dissertação_Guilherme_Sassi.pdf: 759311 bytes, checksum: 9605a3c55746dc8f6262b47b5b6b1dde (MD5) Previous issue date: 2013-02-04 / Economists have argued that regulation is the appropriate approach to maintain output in its economically efficient level in a natural monopoly, and that can be achieved by submitting these companies to regulatory agencies’ decisions. The autonomous agencies are, however, not free in an absolute sense, and it is important to ask what the priorities of the new administration are. One answer is that it is designed to give leeway and powers of discretion to unbiased professionals with expertise in their field. In practice, however, professional experts might often be politically motivated. The objective of this study is to investigate whether political nominations to the presidency of regulatory agencies, rather than technical appointments, affect the level of regulatory risk. In order to achieve this purpose, an event study was performed, where the regulatory risk in a political nomination will be compared to a technical nomination, in terms of abnormal return.

A Resolução 3.380 do Banco Central do Brasil, de 29 de junho de 2006, determina que, até o final de 2007, todas as instituições autorizadas a funcionar pela referida Autarquia deverão implementar estrutura de gerenciamento do risco operacional, representando mais um passo no processo de adesão do Brasil ao Novo Acordo de Capitais da Basiléia. Os objetivos desta dissertação são estudar o processo de estruturação de unidade de gestão de riscos operacionais e identificar referencial teórico que permita embasar a estruturação de unidades de gestão de risco operacional em bancos. De modo a atingir os objetivos propostos, foi realizado estudo de caso exploratório de um banco escolhido em função de sua representatividade no cenário nacional. Os resultados da pesquisa sugerem que o referencial teórico sobre estruturas organizacionais pode ser muito útil na estruturação de unidades de gestão de riscos operacionais em bancos, devido ao fato do arcabouço conceitual sobre unidades de gestão de riscos operacionais ainda ser muito incipiente. / The resolution 3380 of the Brazilian Central Bank, as of June 29th 2006, determines that, until the end of 2007, all authorized institutions must implement an operational risk management structure, representing another step in the brazilian compliance process to the New Basel Capital Accord. The objectives of this work are to study the structuring process of an operational risk management unit and to identify theoretical references to support this structuring process in banks. In order to achieve the considered objectives, a case study was conducted on a bank chosen in function to its relevance in the national scene. The results of the research suggest that the theoretical references on organizational structures can be very useful in structuring operational risk management units in banks, due to the fact that theoretical background on operational risk management units are still incipient.

Dentre as diversas ferramentas disponíveis para gestão de risco no mercado financeiro, este trabalho analisa estratégias de hedging para commodities agrícolas, utilizando o mercado futuro. Isto posto, efetua-se uma revisão das diferentes estratégias apresentadas pela literatura e analisa-se sua aplicação para o mercado brasileiro. Ao construir uma estratégia de hedging no mercado futuro, busca-se determinar o número de contratos a ser adquirido ou vendido, de forma a reduzir o risco financeiro, resultante de oscilações adversas no preço dos ativos. Ou seja, considerando-se um portfólio composto por dois ativos, um no mercado à vista e outro no futuro, as diferentes medidas de desempenho caracterizadas pelas diversas estratégias - conduzem a diferentes portfólios ótimos. Dessa forma, pretende-se analisar qual a melhor estratégia, determinando, implicitamente, qual a composição de portfolio mais adequada a um agente específico no mercado de commodities. São analisados o mercado do café, da soja, do açúcar e do álcool. Ativos financeiros, como o câmbio e o Ibovespa, também são considerados, a fim de averiguar eventuais diferenças de comportamento das estratégias, resultantes de peculiaridades do mercado de commodities. As estratégias estudadas foram: de mínima variância; de mínima variância condicionada ao período de carregamento, de maximização do índice de Sharpe; de maximização da utilidade esperada; de minimização do coeficiente de Gini estendido; de regressão linear; de regressão linear condicionada ao conjunto de informações e regressão linear condicinada ao conjunto de informações e ao período de carregamento. Apesar de o trabalho considerar somente estratégias estáticas, que se caracterizam por, uma vez determinado a quantidade de contratos a se posicionar no mercado futuro, não mais se alterar até o vencimento dos mesmos, adotou-se uma abordagem dinâmica para análise, presumindo que o portfólio pudesse ser reestruturado ao longo do tempo, de acordo com o comportamento do mercado, permitindo empregar uma abordagem mais próxima da realidade. Os resultados indicaram que as estratégias possuem diferenças, derivadas de sua estrutura, mas não variaram significativamente em função do tipo de commodity analisada. Não foi possível também identificar uma estratégia que fosse superior às demais, ou mais adequada, para uma commodity específica, do ponto de vista de resultado financeiro. Os resultados sugerem entretanto, que a seleção de uma estratégia por parte do investidor, deverá considerar as tendências de mercado, abrindo espaço para a incorporação desta informação nos modelos empregados. / Among the various tools available for managing risk in the financial market, this research analyzes hedging strategies for agricultural commodities, using the future market. It given makes up a review of different strategies presented by the literature and looks to its application to the Brazilian market. By constructing a strategy of hedging in the future market, seeks to determine the number of contracts to be purchased or sold, in order to reduce the financial risk, resulting from adverse fluctuations in the price of assets. In other words, considering a portfolio consisting of two assets, one in the spot market and one in the future, the various measures of performance - characterized by different strategies - leading to different portfolios optimum. Thus, it is intended to examine the best strategy, determining, implicitly, what the composition of portfolio best suited to a specific agent on the market of commodities. The markets analyzed were the coffee market, soybean market, sugar and alcohol market. Financial assets, such as exchange and the Ibovespa Index, are also considered in order to ascertain any differences in behavior of strategies, from peculiarities of the commodities market. The strategies studied were: the minimum- variance, the minimum-variance on the time lifted, the maximum Sharpe index; the maximum expected utility, the minimum extended Gini coefficient; the regression method; the regression method conditional on the set of information, and regression method conditional on the set of information and the time lifted. Although this research considered only static strategies which have since determined the amount of contracts to position itself in the future market, no more changes until the expiration of them, took up a dynamic approach for analysis, assuming that the portfolio could be restructured over time, according to the behavior of the market and will allow an approach closer to reality. The results indicated that strategies have differences, derived from its structure, but did not vary significantly depending on the type of commodity examined. Unable also identify a strategy with superiority than other, or more appropriately, for a specific commodity, from the viewpoint of financial results. The results suggest, however that the selection of a strategy by the investor should consider the trends of the market, opening up space to incorporate this information into the model employed.

Esse estudo de caso reflete uma situação percebida pelo autor, alcançada durante a pesquisa para composição dessa dissertação, de que no Brasil o gerenciamento de risco corporativo ainda é pouco incorporado à cultura empresarial, sendo mais utilizado nas grandes empresas, nacionais ou multinacionais. Também é iniciante o reconhecimento da necessidade de o risco ser identificado, monitorado e mitigado, permeando todos os níveis da organização, incluindo o ambiente externo à montante e à jusante do processo. Nesse trabalho, o Supply Chain é o foco da atenção, com todos os seus componentes. Ainda que se adote um método de gerenciamento de risco corporativo, o nível de maturidade das empresas brasileiras em gerenciar o risco de sua atividade econômica ainda é relativamente baixo. Considerando a atuação profissional do autor como colaborador da empresa, essa dissertação propôs-se a analisar o gerenciamento de risco corporativo praticado na AkzoNobel, multinacional holandesa estabelecida no Brasil desde os anos 1960, em seu negócio local de Celulose, identificar os principais riscos de sua cadeia de valor, com foco no Supply Chain, e avaliar seu nível de maturidade no gerenciamento dos riscos aos quais está submetida. Gerenciamento de Risco Corporativo e Avaliação de Maturidade Empresarial foram as bases conceituais acessadas, a primeira especialmente baseada em COSO, e a segunda em Oliva. O autor utilizou pesquisa bibliográfica, aplicação de questionários e estudo de caso através da análise qualitativa das respostas e da validação dos dados. Os resultados apresentados foram a análise do gerenciamento de risco corporativo praticado pela organização, a identificação dos principais riscos aos quais se submete e a avaliação da maturidade empresarial da organização. As conclusões obtidas foram a avaliação do gerenciamento de risco corporativo praticado pela empresa e a avaliação do grau de maturidade empresarial da organização em gerenciamento de risco corporativo. / This case study reflects a situation perceived by the author, during the research for the composition of this dissertation, that in Brazil corporate risk management is still barely incorporated into the corporate culture, being more used in large companies, national or multinational. The recognition of the need for identify, monitore and mitigate risk, permeating all levels of the organization, including the external environment upstream and downstream of the process, is also in its first steps. In this work, the Supply Chain is the focus of attention, with all its components. Even if a method for corporate risk management is in place, the maturity level of Brazilian companies in managing the risk of their economic activity is still relatively low. Considering the professional acting of the author as a collaborator of the company, this dissertation proposed to analyze the corporate risk management practiced in AkzoNobel, a Dutch multinational established in Brazil since the 1960s in its local business of Cellulose, to identify the main risks of its supply chain, and evaluate its maturity level in the management of the risks to which it is submitted. Corporate Risk Management and Business Maturity Assessment were the conceptual bases accessed, the first especially based on COSO, and the second on Oliva. The author used bibliographic research, application of questionnaires and case study through the qualitative analysis of the answers and the validation of the data. The results presented were the analysis of corporate risk management practiced by the organization and the evaluation of the organization business maturity level. The conclusions obtained were the evaluation of the corporate risk management model practiced by the company and the assessment of corporate maturity in corporate risk management. The conclusions obtained resulted in the evaluation of risk management practiced by the company and in the evaluation of organization business maturity level.

Em indústria de alimentos são aplicados máquinas e equipamentos para processamento de alimentos, os quais exigem lubrificação para garantir seu pleno estado de funcionamento. Porém o mesmo lubrificante que auxilia o funcionamento do maquinário é considerado um risco potencial de contaminação do produto em suas etapas de processamento, vindo a interferir em sua qualidade. Além deste fator, uma inadequada gestão do processo de lubrificação de máquinas e equipamentos podem gerar eventos de falhas, impactando na disponibilidade e confiabilidade operacional do sistema industrial como todo. O objeto da pesquisa desenvolvida nesta tese de doutorado é o desenvolvimento de um método de seleção de política de lubrificação industrial centrada em confiabilidade voltada especificamente para maquinário empregado na fabricação de alimentos, e visa analisar os eventos de falhas ocorridos no maquinário, os quais relacionados com o processo de lubrificação industrial, bem como, a relação das atividades de lubrificação na geração de foco de potencial risco que propicie perda de qualidade e inocuidade do produto. O método é estruturado na identificação das variáveis envolvidas no processo de lubrificação industrial e análise de seus impactos sobre a geração de eventos de falhas e potencial foco de risco de perda de qualidade e inocuidade do produto, Esta análise visa direcionar a tomada de decisão quanto a estrutura da política de lubrificação industrial adequada a cada ativo industrial instalado na indústria de alimentos. A validação do método de seleção de política de lubrificação centrada em confiabilidade deu-se através da aplicação de sua metodologia em um sistema reparável, uma máquina cobrideira, instalada em uma indústria de alimentos, localizada na região metropolitana de Curitiba. A análise estatística do comportamento da tendência de falhas neste ativo industrial conjuntamente com a análise funcional dos modos de falhas relacionados com o processo de lubrificação industrial, possibilitou estruturar uma política de lubrificação industrial adequada para máquina cobrideira. Esta política de lubrificação contempla ações que resultaram no aumento de produtividade anual da máquina cobrideira em 0,16%, isto significa 280.830 unidades (equivalente a 7,02 toneladas) produzidas a mais no ano de 2014 em relação a 2013, e na melhoria dos indicadores de desempenho de manutenção e disponibilidade operacional da máquina cobrideira. Além disto, a aplicação do método desenvolvido estruturou procedimentos de modo de execução e monitoramento das atividades de lubrificação, os quais visam garantir a qualidade do produto durante as etapas de fabricação conjuntamente com a melhoria de desempenho e produtividade do sistema industrial. / In the food industry, machinery and equipment for food processing are used. They require lubrication to ensure they\'re working properly. However, the same lubricant which assists the operation of the machinery is considered a potential contamination to the product in its processing steps, impacting on their quality. The improper management of the lubrication process of machinery and equipment may lead to fault events, impacting on the availability and operational reliability of the industrial system as a whole. The research object developed in this doctorate thesis shows the development of a selection method of an industrial lubrication policy focused on reliability. Such policy is designed specifically for machinery used in the manufacture of foods. It analyzes the failure events in the machinery due to the lubrication process and. It also analyzes the connection between the lubricating activities and the potential risk of loss product quality and safety. The method is structured to identify the variables involved in the industrial lubrication process and analyzes their impact they have on fault events and potential source of risk of product quality loss. This analysis aims to guide decision-making regarding the structure of the adequate industrial lubrication policy to each industrial asset installed in the food industry. The validation of the lubrication policy selection method focused on reliability occurred through the application of its methodology in a repairable system, a coating machine, installed in a food industry located in the metropolitan region of Curitiba. The statistical analysis of the fault trend behavior in this industrial asset together with the functional analysis of failure modes related to the industrial lubrication process made it possible to structure a suitable policy for the industrial lubrication of the coating machine. This lubrication policy includes actions that resulted in the increase of the annual productivity of the coating machine by 0.16%. It means 280,830 more units (equivalent to 7.02 tons) were produced in 2014 than in 2013. It also improved the maintenance performance indicators and the operational availability of the coating machine. Furthermore, the application of the method structured procedures of execution mode and monitoring of lubrication activities. The aim was to ensure the quality of the product during the manufacturing steps together with the improvement of the performance and productivity of the industrial system.