Dissertação (mestrado) - Universidade Federal de Santa Catarina, Centro Tecnológico. / Made available in DSpace on 2012-10-18T02:17:43Z (GMT). No. of bitstreams: 0Bitstream added on 2013-07-16T18:18:08Z : No. of bitstreams: 1 176372.pdf: 0 bytes, checksum: d41d8cd98f00b204e9800998ecf8427e (MD5) / O presente estudo apresenta categorias teórico-empíricas capazes de promover a fidelização e captação de fundos de pensão por instituições financeiras privadas, não varejistas, de capital nacional e porte médio. O enfoque tão delimitado é relevante em virtude de essas instituições financeiras encontrarem maiores dificuldades no processo de reordenamento financeiro. As categorias investigadas são apresentadas na forma de um protótipo compreendido como um conjunto de idéias e teorias capazes de promover a fidelização e a captação. O estudo reveste-se de uma pesquisa bibliográfica e de um estudo de caso, na forma de uma pesquisa qualitativa, cujo objetivo principal é aprofundar a complexidade dos fenômenos, mais do que sua quantificação. O estudo de caso confere à pesquisa uma importante complementação, pois possibilitou o enfoque aos investidores institucionais, já que a bibliografia é genérica. O estudo, portanto, busca essas categorias na área de serviços, porque as instituições financeiras são eminentemente prestadoras de serviços; na área de vendas, em função de este tema abordar aspectos da interação social; na área do marketing de relacionamento, cujo principal foco é a criação e o compartilhamento de valores com os clientes para o estabelecimento de um relacionamento duradouro; e, por fim, na bibliografia sobre organizações, focando aspectos da burocracia e da filosofia das organizações em aprendizagem. De toda a investigação, emerge a chamada trilogia de fidelização e captação. Ao findar o estudo, compreende-se que apenas se iniciou a exploração do assunto, que merece atenção de outros acadêmicos, por tratar-se de investidores tão importantes não só para as instituições financeiras como também para a economia do país, pois com base em julho de 2000 já somavam mais de R$ 137 bilhões de ativos totais. Fazer avanços estratégicos no relacionamento com esse público é, sem dúvida, um importante desafio. Por caracterizar um protótipo, o estudo requer adaptações a outras realidades, mas possibilita realizar inferências significativas.

Esta dissertação descreve e analisa como a Caixa Econômica Federal, na busca da melhoria dos sistemas de controles internos para atender as orientações do Comitê da Basiléia, encontra, na adaptação de um modelo da indústria elétrica dos EUA, a inspiração para criar o seu modelo - "atividades de retaguarda". As atividades de retaguarda, exercendo a “função compliance”, ou conformidade, têm a tarefa de executar o trabalho em cada célula ou agência, de forma rotineira e permanente, sendo responsáveis por monitorar, comunicar e assegurar que, de maneira transparente, as diversas unidades da instituição estejam respeitando as regras aplicáveis a cada negócio. Além disso, a elas também compete minimizar a variância entre os resultados esperados dos resultados registrados. Esse modelo segregou as atividades em “alto contato com o cliente” e “baixo contato com o cliente” em suas agências, codificou procedimentos, dividiu responsabilidades e, em conjunto com as outras áreas que formam os pilares da governança corporativa, aumentou o processo de "gestão de controle" e diminuiu o risco operacional. / This dissertation describes and analyzes how the financial Brazilian institution – Caixa Econômica Federal – searching for improvements of internal systems to answer orientations from “Basiléia” Committee, finds in the adaptation of an electrical industrial model from the U.S.A. inspiration to create its model – “Rearguard Activities”. “Rearguard Activities”, exerting Function of Compliance or conformity, have the task to execute the work each cell or agency routinely or permanently, being responsible to check, communicate and ensure in a transparent way several that units of this Institution respecting applicable rules to each business and minimize at variance among expected results from registered results. This model has segregated activities in “High Contact with the Customer” and “Low Contact with the Customer” in its agencies. It has codified procedures, shared responsibilities and in a joint with other areas that make Pillars Governing corporation has increased the process of “Management of Control” and decreased the operational risk.

O Risco Operacional nas instituições financeiras foi normatizado com a Resolução nº 3.380 em 29 de junho de 2006, emitida pelo Conselho Monetário Nacional. Desde então, entidades autorizadas a funcionar pelo Banco Central do Brasil tiveram de adequar suas estruturas e procedimentos com o intuito de aumentar os controles sobre eventos internos e externos à instituição, com a finalidade de reduzir perdas financeiras a partir da mitigação deste tipo de risco. Dessa forma, a presente dissertação tem como objetivo apresentar como um banco comercial precisa agir para adequar seus processos às novas exigências legais diante de um assunto com uma importância tão significativa. Este trabalho, além de apresentar os procedimentos de gestão de riscos em uma entidade, procura também elucidar como o risco operacional, no departamento de Call Center da instituição financeira escolhida, pode afetá-la, no caso da inobservância dos procedimentos a serem adotados com vistas à mitigação das falhas já identificadas e de possíveis ocorrências que possam comprometer a continuidade da organização. Os resultados obtidos na pesquisa mostram que o banco em estudo, em relação a outras instituições financeiras pesquisadas, ainda apresenta-se em uma etapa de desenvolvimento da sua área de gestão de riscos, trabalhando em conformidade com a legislação vigente e buscando aperfeiçoar suas técnicas de identificação e mensuração dos riscos operacionais. / Operational risk in financial institutions was normalized with Resolution No. 3380 on June 29, 2006, issued by the National Monetary Council. Since then, entities authorized to operate by the Central Bank of Brazil had to adapt its structures and procedures in order to tighten controls on internal and external events to the institution, in order to reduce financial losses from this type of risk mitigation. Thus, this paper aims to present as a commercial bank must act to adjust its processes to the new legal requirements before a subject with a very significant importance. This paper, besides presenting the procedures for managing risks in an entity, also seeks to clarify how operational risk, the department's Call Center financial institution chosen may affect it, in the case of a failure of procedures to be adopted in order mitigating the flaws already identified and possible events that could endanger the continuity of the organization. The results obtained from the survey show that the bank under study in relation to other financial institutions surveyed, still comes in a stage of development of their area of risk management, working in accordance with current legislation and seeking to improve their techniques identification and measurement of operational risks.

Submitted by Pauline Brito (pauline-brito@bol.com.br) on 2017-02-17T13:50:42Z No. of bitstreams: 2 Dissertacao. PAULINE. versão final.pdf: 1044552 bytes, checksum: 32bc1fc1e89f6ada4b52ea5d718e2ab3 (MD5) Documento de Aprovação.pdf: 38116 bytes, checksum: 88aedae42f21fe9029ff92f8743e9999 (MD5) / Rejected by Marivalda Araujo (masilva@ufba.br), reason: Favor inserir a ficha catalográfica e refazer o depósito on 2017-02-17T15:53:10Z (GMT) / Rejected by Marivalda Araujo (masilva@ufba.br), reason: Favor inserir a ficha catalográfica e refazer o depósito on 2017-02-17T15:53:07Z (GMT) / Submitted by Pauline Brito (pauline-brito@bol.com.br) on 2017-02-17T17:20:11Z No. of bitstreams: 2 Documento de Aprovação.pdf: 38116 bytes, checksum: 88aedae42f21fe9029ff92f8743e9999 (MD5) Dissertacao. PAULINE. Final.pdf: 618742 bytes, checksum: 937c2aa230d754a5a58b5c6f453429c3 (MD5) / Approved for entry into archive by Marivalda Araujo (masilva@ufba.br) on 2017-02-20T16:09:27Z (GMT) No. of bitstreams: 2 Documento de Aprovação.pdf: 38116 bytes, checksum: 88aedae42f21fe9029ff92f8743e9999 (MD5) Dissertacao. PAULINE. Final.pdf: 618742 bytes, checksum: 937c2aa230d754a5a58b5c6f453429c3 (MD5) / Made available in DSpace on 2017-02-20T16:09:27Z (GMT). No. of bitstreams: 2 Documento de Aprovação.pdf: 38116 bytes, checksum: 88aedae42f21fe9029ff92f8743e9999 (MD5) Dissertacao. PAULINE. Final.pdf: 618742 bytes, checksum: 937c2aa230d754a5a58b5c6f453429c3 (MD5) / Desde 2010, as instituições financeiras de capital aberto devem apresentar suas demonstrações contábeis de acordo com o padrão internacional. A adoção de padrões internacionais em um setor altamente regulamentado oferece uma comparação da relevância da informação contábil e isso pode contribuir para compreensão da qualidade das demonstrações contábeis. Assim, este estudo analisa a relevância do lucro e patrimônio líquido antes e depois da adoção obrigatória das IFRS pelas instituições financeiras listadas no mercado de capitais brasileiro, com proposta de investigar os efeitos da adoção obrigatória das IFRS sobre os valores contábeis e as conseqüências dessas mudanças na relevância das informações nas demonstrações financeiras. A amostra é composta por 60 instituições financeiras listadas na BM&FBovespa, totalizando 415 observações. Especificamente, foram utilizados dados das demonstrações financeiras de 2006 a 2009 (período pré-adoção) e 2010 a 2014 (período pós-adoção). Para alcançar o objetivo proposto, analisamos essa questão sobre três perspectivas, como, por exemplo, uma delas é analisar a relevância das informações contábeis. Esta análise é operacionalizada por meio de duas regressões com o modelo denominado preço, sendo que no primeiro modelo utiliza apenas as variáveis lucro e patrimônio líquido e no segundo modelo é introduzido um termo produto, igual ao produto entre o lucro e patrimônio líquido. Os resultados encontrados indicam que houve uma redução significativa do poder explicativo das variáveis contábeis após a adoção obrigatória das normas internacionais. Isto implica que o lucro e o patrimônio líquido reportados de acordo com as normas nacionais explicam mais sobre os preços das ações em comparação com os valores que são reportados em IFRS. A segunda perspectiva busca analisar a relevância do lucro e do patrimônio líquido, no qual utiliza uma regressão com dados em painel. Verificou-se que após a adoção obrigatória das normas internacionais, o lucro e patrimônio líquido são vistos de forma significativa pelos investidores, entretanto houve um aumento da relevância do lucro líquido e uma redução para o patrimônio líquido. Na terceira perspectiva, é avaliada a associação entre os retornos e os lucros contábeis. Essa análise utiliza uma regressão com o modelo denominado retorno. Os resultados indicam que existe uma falta de tempestividade das informações contábeis e que no período pré-IFRS o lucro e sua variação foram relevantes para retorno das ações, enquanto no período pós-IFRS estas variáveis reduzem a relevância para o retorno das ações. Além disso, esta pesquisa utiliza duas variáveis de controle como condição importante que pode refletir em algumas características institucionais como, por exemplo, a concentração de propriedade e o tamanho da companhia. Estas variáveis são utilizadas na estimação de sub-amostras, onde as instituições foram divididas em dois grupos, a saber, propriedade concentrada e propriedade não concentrada; instituição financeira pequena e instituição financeira grande. Nessas sub-amostras, as evidências indicam que as instituições com propriedades concentradas fornecem informações contábeis mais relevantes do que as instituições não concentradas. E que o poder explicativo do lucro e patrimônio líquido das instituições pequenas, para determinar o valor da empresa, é muito maior quando comparado com as instituições grandes. / Since 2010, the publicly traded financial institutions must submit their financial statements in accordance with the international standard. The adoption of international standards in a highly regulated sector offers a comparison of the relevance of accounting information and this can contribute to understanding the quality of the financial statements. Thus, this study analyses the relevance of profit and shareholders ' equity before and after mandatory adoption of IFRS by financial institutions listed on Brazil's capitals market, with proposal to investigate the effects of mandatory adoption of IFRS accounting values and the consequences of these changes on the relevance of information in the financial statements. The sample is composed of 60 financial institutions listed on the BM&FBovespa,, totaling 415 observations. Specifically, we used data from 2006 to 2009 financial statements (pré-adoção period) and 2010 to 2014 (pós-adoção period). To achieve the objective, we analyzed this question on three perspectives, as, for example, one of them is to analyze the relevance of accounting information. This analysis is operationalized through two regressions with the template named price, with the first model uses only the profit and shareholders ' equity and in the second model is introduced a term product, equal to the product between profit and shareholders ' equity. The results indicate that there was a significant reduction of the explanatory power of accounting variables after the mandatory international standards. This implies that the profit and shareholders ' equity reported according to national standards explain more about stock prices in comparison with the values that are reported under IFRS. The second perspective seeks to analyze the relevance of profit and shareholders ' equity, which uses a regression with panel data. It was found that after the mandatory adoption of international standards, the profit and shareholders ' equity are seen as significant by investors, however there was an increase of relevance of net profit and a reduction to equity. The third perspective is evaluated the association between accounting profits and returns. This analysis uses a regression model named return. The results indicate that there is a lack of timeliness of accounting information and that in the pré-IFRS period the profit and variation were relevant to return the shares, while in the pós-IFRS period these variables reduces the relevance for the return of the shares. In addition, this research uses two variables control how important condition that may reflect in some institutional features as, for example, the concentration of property and the size of the company. These variables are used in the sub-amostras estimation, where the institutions were divided into two groups, namely, concentrated and unconcentrated property property; small financial institution and financial institution great. In these sub-amostras, evidence indicates that institutions with properties concentrated provide accounting information more relevant than the institutions concentrated. And the explanatory power of profit and shareholders ' equity of the small institutions, to determine the value of the company, is much higher when compared with large institutions.

Made available in DSpace on 2009-11-18T19:01:07Z (GMT). No. of bitstreams: 0 Previous issue date: 2003 / Este trabalho busca, mediante o estudo dos processos de intervenção do Estado, no domínio econômico, correlacionar, com maior abrangência, razões históricas que contribuíram, contribuem ou influenciam para a ocorrência de não conformidades nos negócios públicos. A partir desse entendimento, utiliza-se a CAIXA como objeto de estudo, estando ela inserida em um cenário sob forte influência de diversos fatores históricos, buscando, enquanto empresa pública bancária pertencente ao Estado Brasileiro e dele assumindo características e sujeição a riscos (do próprio Estado e do seu 'modus operandi'), continuar, de forma sustentável e progressiva, a implementar políticas públicas e a garantir a sua sobrevivência como instituição bancária tradicional. A CAIXA sempre operou com a dualidade de ser um banco comercial e prover políticas publicas, assumindo riscos, principalmente se for verificado o modelo utilizado na concessão de créditos, notadamente, dos financiamentos habitacionais, fator preponderante ao requerimento de reestruturação patrimonial por parte da empresa. Sua reestruturação foi conseqüência, dentre outros fatores, dessa dualidade. A CAIXA, como agente distribuidor o fazia em detrimento da sua condição de solvência. É a partir da re-capitalização que o trabalho foca-se na verificação de características gerenciais da CAIXA, visando a alternativas que contribuam para a melhoria dos instrumentos de controle e gestão, de forma a garantir sua permanência de forma competitiva no mercado. / Through the study of the State formation process, from an organic point of view and its participation in the economic domain, this pape r tries to correlate, with a wide reach, historical reasons, which contributed, contribute and influence the disagreement problems in public procedures. From this understanding, CAIXA is used as an study object, inserted in a scenario under strong influence from various historical factors. Despite the fact of being a public banking company belonging to the Brazilian State, and from it incorporating characteristics and being subjected to risks (from the State and its 'modus operandi'), it continues, in a progressive and sustainable manner to deliver public policies, guaranteeing its survival as a traditional banking institution. CAIXA has always operated with a duality of providing public policies, taking risks, especially when analysing the model used in the concession of credit for the housing financing, a predominant factor in the request for the restructuring of the assets by the company. This restructuring, between other factors, was a consequence of this duality. CAIXA, as an agent that delivers public policies, did this in detriment of its solvent condition. This paper focuses on analysing CAIXA's management characteristics, hoping to find alternatives that can contribute for an improvement of these characteristics, to assure the organization in the market.

Submitted by Elisângela Franco de Moraes (lismoraes@hotmail.com) on 2016-03-11T01:24:53Z No. of bitstreams: 1 Dissertacao__Elisangela Franco de Moraes.pdf: 1691224 bytes, checksum: 123e1b72b0fddac72540f8c6bc64e921 (MD5) / Approved for entry into archive by Renata de Souza Nascimento (renata.souza@fgv.br) on 2016-03-14T16:15:44Z (GMT) No. of bitstreams: 1 Dissertacao__Elisangela Franco de Moraes.pdf: 1691224 bytes, checksum: 123e1b72b0fddac72540f8c6bc64e921 (MD5) / Made available in DSpace on 2016-03-14T16:23:47Z (GMT). No. of bitstreams: 1 Dissertacao__Elisangela Franco de Moraes.pdf: 1691224 bytes, checksum: 123e1b72b0fddac72540f8c6bc64e921 (MD5) Previous issue date: 2016-02-16 / This study search to verify how the monetary policy impact financial institutions, and therefore the real sector of economy, to assist on this we also seek to have an understanding on the mechanism of economic transmission, particularly the use of the credit channel. The main objective is to analyze the role of financial institutions through their actions along other economy agents. How these institutions are impacted? For it, we shared the analysis in four types of banks (private banks, public banks, investments banks and the BNDES). To this end we study the impact of Selic on two specific classes of the balance sheet: assets and shareholders' equity and under the index IBR-X, as well as the effect of shocks on macroeconomic components, in particular: product, investment and consumption also on assets and equity. To do this we apply the econometric technique VAR (Vector Autoregressive) to data of the Brazilian economy between 2003 and 2014. We did not find any statistically significant results on the impact of Selic in assets and equity of financial institutions used in the study, as well as the impact on macroeconomic variables product, consumption and investment on the same accounting classes. For the impact of the Selic on the IBR - X we found that unlike noted on assets and equity of financials agents, a Selic rate shock on the IBR - X has a negative and statistically significant effect / O trabalho busca verificar como as ações da política monetária impactam as instituições financeiras e, por conseguinte o setor real da economia, para tal procura-se também ter o entendimento dos mecanismos de transmissão econômica, com destaque da utilização do canal do crédito. O objetivo principal é analisar o papel das instituições financeiras através de suas ações junto ao restante dos agentes da economia. Como essas instituições são impactadas? Para isso, dividimos a análise em quatro tipos de bancos (comerciais privados, comerciais públicos, investimento e BNDES). Com esse intuito estudamos o impacto da Selic sobre duas classes especificas do balanço financeiro: ativo e patrimônio líquido, sobre o índice de ações IBR-X, assim como o efeito dos choques em componentes macroeconômicos, em específico: produto, investimento e consumo também sobre ativo e patrimônio líquido. Para tal aplicamos a técnica econométrica VAR (Vetor Autoregressivo) para dados mensais da economia brasileira entre 2003 e 2014. Não encontramos nenhum resultado estatisticamente significante sobre o impacto da Selic nos ativos e patrimônio líquido das instituições financeiras utilizadas no estudo, assim como para o impacto nas variáveis macroeconômicas produto, consumo e investimento sobre as mesmas classes contábeis. Para o impacto da Selic sobre o IBR-X encontramos que ao contrário do observado sobre os ativos e patrimônio líquido dos agentes financeiros, um choque da Selic sobre o IBR-X possui um efeito negativo e estatisticamente significante.

Submitted by João Andrade V Silva (javsilva57@gmail.com) on 2016-09-08T20:33:11Z No. of bitstreams: 1 Dissertação Mestrado Profissional FGV - João Andrade - Final.pdf: 1116563 bytes, checksum: 5ca56becc828329c03896fe839062dd3 (MD5) / Approved for entry into archive by Renata de Souza Nascimento (renata.souza@fgv.br) on 2016-09-08T21:23:27Z (GMT) No. of bitstreams: 1 Dissertação Mestrado Profissional FGV - João Andrade - Final.pdf: 1116563 bytes, checksum: 5ca56becc828329c03896fe839062dd3 (MD5) / Made available in DSpace on 2016-09-09T12:03:19Z (GMT). No. of bitstreams: 1 Dissertação Mestrado Profissional FGV - João Andrade - Final.pdf: 1116563 bytes, checksum: 5ca56becc828329c03896fe839062dd3 (MD5) Previous issue date: 2016-08-12 / Using the model proposed by Coelho, Mello and Resende (2013), which extended the structure of Bresnahan and Reiss (1991) for the banking industry, we measure the competitive effect of public ownership and private banks in the Brazilian market, based on data from 2010. From the variation in the number of public and private banks in banking markets and using the total income of the adult population to measure the size of the market, we estimated the private bank entry behavior in these markets and if this behavior is affected or not by the presence of public banks. We identified that the markets in which there are private bank duopoly are 21% larger than the markets in which there are private banks monopolies, while the markets in which there are duopolies with public and private bank are lower than the markets in which there are monopolies of private banks at 15%. This may indicate that the presence of private bank increases competition in banking markets and that the presence public bank reduces it. We also found that the presence of privatized banks in the sample introduced distortions in the results of this study, probably due to previous public nature of these banks. The results found, excluding of the sample municipalities with privatized banks, suggest that public and private banks compete for similar sized markets, unlike the results found in the total sample. / Utilizando o modelo proposto por Coelho, Mello e Resende (2013), que estendeu a estrutura de Bresnahan e Reiss (1991) para a indústria bancária, medimos o efeito competitivo da propriedade pública e privada dos bancos no mercado brasileiro, com dados do ano de 2010. A partir da variação do número de bancos públicos e privados em mercados bancários e usando a renda total da população adulta para medir o tamanho do mercado, estimou-se o comportamento de entrada de bancos privados nesses mercados e verificou-se se tal comportamento é afetado ou não pela presença de bancos públicos. Identificou-se que os mercados nos quais existem duopólios de bancos privados são 21% maiores que os mercados nos quais existem monopólios de bancos privados, enquanto que os mercados nos quais existem duopólios com banco público e privado são menores que os mercados nos quais existem monopólios de bancos privados em 15%. Isto pode indicar que a presença de banco privado aumenta a competição nos mercados bancários e que a presença de banco público a reduz. Também se verificou que a presença de bancos privatizados na amostra introduziu distorções nos resultados deste estudo, provavelmente em decorrência da natureza pública anterior, desses bancos. Os resultados encontrados, excluindo da amostra os municípios com bancos privatizados, sugerem que bancos públicos e privados competem igualmente em mercados de tamanhos semelhantes, diferentemente do resultado encontrado com a amostra total.

Submitted by Ivanildo De Lima Rodrigues (ivann.lr@gmail.com) on 2017-08-30T23:54:44Z No. of bitstreams: 1 dissertação ivanildo de lima rodrigues 2017.pdf: 2423285 bytes, checksum: 0bae06eb322828ab600fcf115fd0d9d9 (MD5) / Approved for entry into archive by Joana Martorini (joana.martorini@fgv.br) on 2017-08-30T23:59:09Z (GMT) No. of bitstreams: 1 dissertação ivanildo de lima rodrigues 2017.pdf: 2423285 bytes, checksum: 0bae06eb322828ab600fcf115fd0d9d9 (MD5) / Made available in DSpace on 2017-08-31T13:31:15Z (GMT). No. of bitstreams: 1 dissertação ivanildo de lima rodrigues 2017.pdf: 2423285 bytes, checksum: 0bae06eb322828ab600fcf115fd0d9d9 (MD5) Previous issue date: 2017-07-31 / In the last decade, the financial system has undergone a series of economic and political changes, as well as structural ones, among them the technological modernization as a factor of optimization of processes and of attendance as well as of new services rendered related. The objective of this study is to verify the effectiveness of investing in information technology (T.I.), investigating whether there is an impact on bank efficiency of the results indicator (ROE) of the five largest financial institutions operating in Brazil; That is, how efficient use of technological resources has affected bank results over the last 10 years and how effective resource allocation is in process automation. Using the database used, it was extracted from the Central Bank of Brazil's website, which periodically makes available the quarterly financial statements of the institutions authorized to operate in the country and the financial statements made available by the institutions containing additional data not contemplated by the BACEN. With the use of the Central Bank of Brazil database, regressions were made seeking to identify the profit and loss accounts that best explain the profitability of the banks, among them the sub-accounts contained in administrative expenses called expenses for data processing and communications. Firstly, an essay was made on the evolution of institutions of interest addressing structural changes such as the evolution of the number of self-service terminals, internet banking and mobile, as well as the number of traditional service points and number of employees. Next, the Return on Equity (ROE) indicators were examined, observing their evolution in the period of interest, seeking to identify which factors affected it and ROE, respectively. It was also verified the evolution of CAPEX (Capital Expenditure) and OPEX (Operational Expenditure) in data processing of each institution, although in different approaches. In the end, greater cohesion was identified between private institutions and higher general revenues, with public institutions and foreign participation with more dispersed data, assuming the need for operational and strategic adjustments that are not necessarily due to the volume of investment but rather to the allocation Resources, for example. The most consistent data found, however, were presented in the panel analysis with the most significant effect found between the dependent variable Employees / Asset and the independent variable (CAPEX in data processing). Positive effects of CAPEX on data processing in profitability were also identified. / O sistema financeiro experimentou, na última década, uma série de mudanças econômicas e políticas, além de estruturais, entre elas a modernização tecnológica como fator de otimização de processos e de atendimento bem como de novos serviços prestados relacionados. O trabalho objetiva verificar a efetividade em investir em tecnologia de informação (T.I.) investigando se há impacto no indicador de resultados (ROE) das cinco maiores instituições financeiras atuantes no Brasil; isto é, como a utilização eficiente de recursos tecnológicos afetou, durante os 10 últimos anos, os resultados bancários e o quão eficaz é o direcionamento de recursos em automatização de processos. Com a utilização da base de dados do Banco Central do Brasil, foram feitas regressões procurando identificar as contas do resultado que melhor explicam a lucratividade dos bancos, entre elas as subcontas contidas em despesas administrativas denominadas despesas com processamento de dados e comunicações. Primeiramente, foi feito um ensaio sobre a evolução das instituições de interesse abordando mudanças estruturais como evolução do número de terminais de autoatendimento, internet banking e mobile, bem como o número de pontos de atendimento tradicionais e de funcionários. Em seguida, abordaram-se os indicadores de Retorno sobre o Patrimônio Líquido – ROE, observando-se sua evolução no período de interesse, procurando-se identificar quais fatores o afetaram. Também foi verificada a evolução de CAPEX (Capital Expenditure) e OPEX (Operational Expenditure) em processamento de dados de cada instituição, embora em abordagens distintas. Ao final, foi identificada maior coesão entre as instituições privadas e de maior faturamento geral, ficando as instituições públicas e a de participação estrangeira com dados mais dispersos, pressupondo necessidade de ajustes operacionais e estratégicos que passam não necessariamente pelo volume de investimento, mas pela alocação eficiente desses recursos, por exemplo. Os dados mais consistentes encontrados, no entanto, foram apresentados quando da análise em painel com o efeito mais significativo encontrado entre a variável dependente Funcionários/Ativo e a variável independente (CAPEX em processamento de dados). Também foram identificados efeitos positivos do CAPEX em processamento de dados na lucratividade.

Submitted by Felipe Mazza Mascarenhas (fmazza81@yahoo.com.br) on 2018-01-15T22:42:43Z No. of bitstreams: 1 Dissertação_Felipe Mazza_vf.pdf: 521400 bytes, checksum: 4641e8628cd02e3990ec8e696dd6302a (MD5) / Approved for entry into archive by GILSON ROCHA MIRANDA (gilson.miranda@fgv.br) on 2018-01-22T15:57:00Z (GMT) No. of bitstreams: 1 Dissertação_Felipe Mazza_vf.pdf: 521400 bytes, checksum: 4641e8628cd02e3990ec8e696dd6302a (MD5) / Made available in DSpace on 2018-01-30T12:25:44Z (GMT). No. of bitstreams: 1 Dissertação_Felipe Mazza_vf.pdf: 521400 bytes, checksum: 4641e8628cd02e3990ec8e696dd6302a (MD5) Previous issue date: 2017-12-22 / This dissertation compares the grant agreement to innovation projects by Finep to grant agreements by the brazilian bank system, taking the public banks, including the BNDES, apart from the private banks. Through the use of countercyclical economic policy tools in the fight against the 2008 international financial crisis, it was identified, between 2005 and 2014, that the concessions presented significant correlations with the tax burden, the interest rate, the compulsory reserve and indicators of vigor of economic activity (exchange rate and GDP), as already discussed in Alvarenga et al. (2010), Nozaki (2011), Takeda e Dawid (2009), Prates e Freitas (2013) e Micco e Panizza (2006), respectively. We highlight the credit-activity elasticity estimated in this study, which attributes a countercyclical character to public and pro-cyclical for private banks. This result corroborates much of the literature in the area, highlights the importance of separating public and private sector credit in economic studies and underlines the complementarity of the actions of Finep, BNDES and other public banks / Esta dissertação compara a concessão de financiamento a projetos de inovação pela Finep com as concessões do setor bancário brasileiro, separando os bancos públicos, inclusive o BNDES, dos bancos privados. Por meio da utilização de ferramentas de políticas econômicas anticíclicas no combate à crise financeira internacional de 2008, foi identificado, no período de 2005 a 2014, que as concessões apresentaram correlações significativas com a carga tributária, a taxa de juros, o recolhimento compulsório e com indicadores de pujança da atividade econômica (taxa de câmbio e PIB), conforme já discutido em Alvarenga et al. (2010), Nozaki (2011), Takeda e Dawid (2009), Prates e Freitas (2013) e Micco e Panizza (2006), respectivamente. Destaca-se a elasticidade crédito-atividade estimada nesse trabalho, que atribui caráter anticíclico para as instituições públicas e pro cíclico para os bancos privados. Este resultado corrobora grande parte da literatura da área, destaca a importância da separação do crédito do setor público e do privado em estudos econômicos e sublinha a complementariedade das ações da Finep, do BNDES e demais bancos públicos.

Made available in DSpace on 2010-04-20T20:20:45Z (GMT). No. of bitstreams: 1 53702.pdf: 673264 bytes, checksum: e835a605a47f947a0c3b7bf0512cca11 (MD5) Previous issue date: 2006-04-05T00:00:00Z / This work analyses how to enhance a performance assessment program for suppliers of legal collection services for Real State Financing taken place in a huge Brazilian financial institution. From the bibliographic revision, it was possible to determine a scope of suppliers management, restrictions concerned to its application and where the suppliers performance assessment could fit in this scope. Then, a reference frame for suppliers performance assessment has been designed involving four dimensions: supplier quality system assessment, supplier business management assessment, product fitness for use assessment and relationship between supplier and organization assessment. Additionally, some issues which cause impact in supplier performance assessment were detected in other processes related to supplier management. After interviews with the members of the buyer organization and one of its relevant suppliers, the reference frame turned to be adequate to the assessment program for suppliers of legal collection services for Real State Financing, and as consequence, gaps and suggestions for improving the actual program could be identified, reaching the aim of this case research. / Este trabalho analisa como aprimorar um programa de avaliação de desempenho de fornecedores de serviços jurídicos de cobrança de crédito imobiliário realizado em uma grande instituição financeira brasileira. A partir de revisão bibliográfica, determinou-se um escopo do gerenciamento de fornecedores e restrições à sua aplicação, assim como a localização da avaliação de desempenho de fornecedores neste escopo. Posteriormente, delineou-se um quadro referencial para a avaliação de desempenho de fornecedores composto por quatro dimensões: avaliação do sistema da qualidade do fornecedor, avaliação da gestão empresarial empreendida pelo fornecedor, avaliação da adequação ao uso do produto ou serviço fornecido e avaliação do relacionamento entre empresa e fornecedor. Adicionalmente, foram detectados alguns pontos em outros processos relativos ao gerenciamento de fornecedores que causam impacto na avaliação de desempenho do fornecedor. Por meio de entrevistas com membros da organização compradora e de um de seus maiores fornecedores, verificou-se que o quadro referencial se mostrou adequado à avaliação dos fornecedores de serviços jurídicos de cobrança de crédito imobiliário e, dessa forma, puderam ser encontradas lacunas e sugestões de melhoria para o programa em vigor, cumprindo o papel pretendido para o estudo de caso.